Perbandingan ETF SGDM vs. SIL: Emas atau Perak?
ETF Global X – Silver Miners (SIL) dan Sprott Gold Miners ETF (SGDM) memberikan eksposur terkonsentrasi ke perusahaan tambang, tetapi fokus mereka berbeda: SIL berfokus pada perusahaan tambang perak global, sedangkan SGDM melacak produsen emas terutama di AS dan Kanada.
Kedua ETF ini paling berbeda dalam eksposur logam, kinerja terkini, dan ukuran dana. SIL unggul dalam imbal hasil dan aset yang dikelola (AUM), sedangkan SGDM menawarkan rasio biaya (expense ratio) yang lebih rendah dan penurunan (drawdown) historis yang lebih ringan. Perbandingan ini membahas bagaimana biaya, risiko, kinerja, dan detail portofolio mereka bagi investor yang ingin berinvestasi di logam mulia.
| Metrik | SIL | SGDM |
| :— | :— | :— |
| Penerbit | Global X | Sprott |
| Rasio Biaya | 0,65% | 0,50% |
| Imbal Hasil 1 Tahun (per 20 Feb 2026) | 198,5% | 157,7% |
| Dividen Yield | 1,0% | 0,95% |
| Beta | 0,96 | 0,73 |
| AUM | $6,7 miliar | $829,2 juta |
Beta mengukur volatilitas harga relatif terhadap S&P 500; dihitung dari imbal hasil mingguan 5 tahun. Imbal hasil 1 tahun adalah total imbal hasil selama 12 bulan terakhir.
SGDM sedikit lebih terjangkau, dengan rasio biaya 0,50% dibandingkan SIL 0,65%. Ini salah satu perbedaan yang mungkin menarik bagi investor yang sadar biaya.
| Metrik | SIL | SGDM |
| :— | :— | :— |
| Penurunan Maksimal (5 Tahun) | -56,79% | -49,68% |
| Pertumbuhan $1,000 (5 Tahun) | $2.515 | $3.237 |
Detail Portofolio
SGDM menargetkan perusahaan tambang emas, mengalokasikan 100% ke bahan baku dan memegang 40 posisi. Saham terbesarnya adalah Agnico Eagle Mines, Newmont, dan Wheaton Precious Metals, dengan portofolio fokus pada produsen emas Amerika Utara. Kanada membentuk 75% portofolionya. Dana ini telah beroperasi selama 11,6 tahun.
SIL, sebaliknya, juga 100% bahan baku, tetapi dengan fokus ketat pada perak. Saham utamanya termasuk Wheaton Precious Metals, Pan American Silver, dan Coeur Mining, memberikan eksposur global ke tambang perak. SIL memegang 39 perusahaan dan, seperti SGDM, tidak menggunakan leverage.
Saham dan ETF logam mulia sangat populer belakangan ini, berkat kenaikan luar biasa harga emas dan perak yang mencapai rekor tertinggi awal 2026. Pilihan antara SIL dan SGDM intinya adalah apakah Anda ingin investasi emas atau perak.
SGDM bukan sembarang ETF emas. Fokusnya pada perusahaan emas besar dengan pertumbuhan pendapatan dan arus kas kuat, serta rasio utang terhadap ekuitas rendah. Ini menyaring saham tambang emas yang lebih berisiko, menjadikannya ETF emas berkualitas tinggi. Fokus pada perusahaan berkualitas juga menjelaskan beta rendahnya.
SIL menawarkan eksposur luas ke perusahaan tambang perak global, dengan tujuan investasi pada saham perak besar dan likuid. Berbeda dengan SGDM yang fokus pada fundamental perusahaan, SIL melacak Solactive Global Silver Miners Total Return Index dengan fokus pada kapitalisasi pasar dan volume perdagangan. Itu membuatnya secara keseluruhan lebih berisiko daripada SGDM, karna itu volatilitas dan beta lebih tinggi.
Perbedaan komposisi ETF ini penting untuk diingat investor, karena dapat memberikan perbedaan yang cukup besar dalam imbal hasil jangka panjang.
Sebelum Anda membeli saham Sprott Gold Miners ETF, pertimbangkan ini:
Tim analis The Motley Fool Stock Advisor baru saja mengidentifikasi apa yang mereka yakini sebagai 10 saham terbaik untuk dibeli investor sekarang… dan Sprott Gold Miners ETF tidak termasuk di dalamnya. Ke-10 saham yang terpilih bisa memberikan imbal hasil sangat besar dalam tahun-tahun mendatang.
Ingat ketika Netflix masuk daftar ini pada 17 Desember 2004… jika Anda investasi $1.000 saat rekomendasi kami, Anda akan punya $424.262! Atau ketika Nvidia masuk daftar ini pada 15 April 2005… jika Anda investasi $1.000 saat rekomendasi kami, Anda akan punya $1.163.635!
Perlu dicatat, total imbal hasil rata-rata Stock Advisor adalah 904% — mengalahkan kinerja pasar dibandingkan 194% S&P 500. Jangan lewatkan daftar 10 terbaru, tersedia dengan Stock Advisor, dan bergabunglah dengan komunitas investasi yang dibangun oleh investor individu untuk investor individu.
Imbal hasil Stock Advisor per 23 Februari 2026.
Neha Chamaria tidak memegang posisi di saham yang disebutkan. The Motley Fool tidak memegang posisi di saham yang disebutkan. The Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.
Gold vs. Silver Showdown: Should You Buy SGDM or SIL ETF? awalnya diterbitkan oleh The Motley Fool.
*Artikel ini untuk panduan saja. Selalu lakukan riset sendiri sebelum investasi.