Kamu tau “MOMENTUM?”
Jumat kemaren, S&P 500 tutup dengan kenaikan delapan minggu berturut-turut, rekor terpanjang sejak 2023.
Perang? Perang mana? Yang bawa mobil ini adalah pendapatan perusahaan. Susah tau kapan masa bagus bakal berakhir. Tapi untuk sekarang, investor jelas ambil resiko.
Di perdagangan Selasa, ada 164 saham yang capai rekor tertinggi 52-minggu di NYSE, 5,7 kali lipat jumlah rekor terendah 52-minggu. Di Nasdaq, ada 559 rekor terendah 52-minggu, 5,9 kali lipat rekor tertinggi.
Kayanya hampir mustahil kehilangan uang di pasar saat ini kecuali lu punya banyak uang tunai nganggur diluar. Hampir semua kerja bagus sekarang, terutama saham energi dan teknologi. Saham energi S&P 500 naik 27,8% tahun ini, sementara saham teknologi naik 20,1%. Enam dari 11 sektor naik lebih tinggi dari indeks yang 9,8%.
Kembali ke soal rekor 52-minggu kemaren. Aku berhenti ngitung jumlah ETF yang bikin rekor tertinggi baru setelah 200.
Ini tiga (satu dari tiga penyedia dana berbeda) yang layak dimiliki untuk jangka panjang.
Adams Diversified Equity Fund (ADX)
Adams Diversified Equity Fund (ADX) punya aset bersih $3,1 miliar dan biaya 0,50%. Sahamnya kemaren capai harga tertinggi 52-minggu $25,35, ini yang ke-20 tahun 2026.
Pilihan pertama ini sebenarnya dana tertutup, bukan ETF. Tapi aku ga bisa tahan milihnya sebagai investasi jangka panjang yang bagus. Dana mana pun yang udah ada 97 tahun dan masih kasih performa lumayan, patut dipertimbangkan.
Sejarah Adams juga panjang. Dimulai tahun 1840 oleh Alvin Adams sebagai jasa kurir kecil untuk barang berharga antar Boston, Worcester, Norwich, New London dan New York City, akhirnya resmi jadi Adams Express pada 1854.
Pendirinya meninggal 23 tahun kemudian. Tahun 1929, saham nya di American Railway Express Co. jadi sangat berharga. Adams Express ubah kepemilikannya jadi dana investasi tertutup senilai $72 juta. Sisanya, seperti kata orang, sejarah.
ADX adalah perusahaan investasi tertutup yang dikelola aktif. Portofolionya terdiri dari 100 saham berkualitas tinggi, terutama berkapitalisasi besar, untuk kasih pendapatan dan capital gain kepada pemegangs aham secara konsisten.
Kapitalisasi pasar rata-rata portofolio sebesar $352 miliar. Hampir semua kepemilikan adalah saham AS. Sepuluh saham teratas menguasai 40,5% aset bersih. 90 sisanya sekitar 60%.
Tiga saham teratas Nvidia (NVD) 7,7%, Apple (AAPL) 6,8%, dan Alphabet (GOOGL) 5,4%. Kalau lu suka banyak teknologi di investasi, sektor teknologi mendominasi sepertiga aset bersih. Keuangan (12,6%) dan saling sikut antar Komunikasi (10,0%) bersama Consumer Discretionary (10,0%) jadi berikutnya.
Investasi $10.000 di ADX tahun 2015 jadi hampir $50.000 di akhir 2025. Imbal hasil tahunan ADX 10 tahun ke belakang setara atau sedikit lebih bagus dari S&P 500.
Yang harus dinget, dana tertutup kadang diperdagangkan dengan diskon atau premium. Ini bisa naaaik turun seiring waktu. Saat ini diskonnha 4%. Diskon tertingginya tercatat 16,78% tahun 2016. Market timing gasaran disini. Kalau mau dana bagus untuk jangka panjang tambah dengan diskonn, ADX patut difikirkan.
Baron Technology ETF (BCTK)
Baron Technology ETF (BCTK) punya aset bersih $184,69 juta dan biaya 0,75%. Harganya pernah $30,52 semalem dan udah 22 kali semakin menguat sejak tahun lalu
Saya selalu perhatikan dana Baron karna pendirinya, Ron Baron. Dia ikon bisnis manajer investasi. Saya akan menghindari. Ron Baron tangani BCTK, portolio manajer tanggung jawab Michael Lippert, Kepala Bocah Medsos. Lampyu berdak ged sementar.
Seperti dana teknologi lainya, tujuan memberi pertumbuhan modal. bukan terus mmghilang