Baru-baru ini kami menerbitkan daftar Pilihan Saham 10 Billionaire Quants Two Sigma dengan Potensi Kenaikan Besar. Dalam artikel ini, kami akan melihat di mana Adobe Inc. (NASDAQ:ADBE) berdiri dibandingkan dengan pilihan saham dua sigma miliarder lainnya dengan potensi kenaikan besar.
Two Sigma Advisors adalah salah satu pemain terkemuka di ruang hedge fund kuantitatif, menurut analisis Archive Market Research. Dana kuantitatif ini beroperasi sebagai perusahaan manajemen investasi dan didirikan pada tahun 2001 oleh David Siegel, seorang ilmuwan komputer, dan John Overdeck, seorang matematikawan. Dana tersebut mengelola aset senilai $60 miliar pada April 2025.
Dana kuantitatif dan rekan-rekan multi-strateginya sering berhasil di pasar. Analisis Reuters menemukan bahwa banyak dana lindung kuantitatif mencatat pertumbuhan dua digit pada tahun 2024. Pertumbuhan ini terjadi meskipun “penggerak negatif” di sektor seperti energi, logam, dan saham Eropa. Two Sigma, bersama dengan dana kuantitatif seperti D.E. Shaw dan Citadel, juga berhasil meraih kinerja solid tahun lalu.
Dana Spectrum Two Sigma menghasilkan return 10,9% dan 14,3% untuk Dana Absolute Return Enhanced. Namun, seseorang mungkin berpendapat bahwa untuk dana lindung yang mengandalkan algoritma kompleks untuk membuat keputusan investasi, pengelola aset seharusnya berhasil mengalahkan pasar. Untuk konteks, S&P 500 menyelesaikan tahun 2024 dengan kenaikan total 25,0%.
BACA JUGA: Pilihan Saham 10 Billionaire Ray Dalio Bridgewater dengan Potensi Kenaikan Besar dan Pilihan Saham 10 Large-Cap Billionaire Mario Gabelli dengan Potensi Kenaikan Besar.
Pada bulan Agustus tahun lalu, pendiri miliarder dari dana lindung keluar dari manajemen aktif karena mereka tidak dapat menyelesaikan ketegangan di antara mereka.
“Selama setahun setengah terakhir, kami dan tim manajemen senior kami telah berusaha keras untuk menjamin kesuksesan jangka panjang dan stabilitas Two Sigma. Selama proses ini, peran kami sendiri menjadi pertimbangan utama. Saat ini, kami yakin bahwa mundur dari peran manajemen sehari-hari adalah keputusan yang tepat saat ini,” kata para pendiri dalam surat kepada investor.
Namun laporan terbaru menunjukkan bahwa Overdeck kembali ke manajemen aktif. “John telah menentukan bahwa sekarang adalah saat yang tepat baginya untuk kembali ke peran ini untuk memajukan beberapa prioritas dan keputusan yang diyakininya penting untuk masa depan Two Sigma,” kata Two Sigma dalam surat. Siegel memilih untuk tetap di luar jajaran teratas dana tersebut namun memiliki “keyakinan penuh” pada Scott Hoffman, salah satu Co-CEO yang mengambil alih tahun lalu.
Ini adalah kabar baik bahwa Two Sigma tidak akan terhambat oleh manajemen yang bertengkar karena mereka membutuhkannya untuk menavigasi pasar yang menantang. Menurut analisis Reuters, risiko resesi sangat mengkhawatirkan, meskipun mungkin tidak sejelas itu. Laporan tersebut mengutip strategi pasar utama Zurich Insurance Group, Guy Miller, yang mengatakan bahwa risiko resesi AS cukup mungkin. “Risiko resesi telah meningkat secara signifikan meskipun ada beberapa kesepakatan yang dicapai tentang tarif. Risiko resesi AS adalah 50-50, begitu dekat,” katanya.
Cerita Berlanjut
Kami menyaring laporan SEC Q4 2024 Two Sigma Advisors untuk membuat daftar ini. Kami terutama menargetkan kepemilikan ekuitas terbesar dana (tidak termasuk ETF dan opsi) dan kemudian merangkai pilihan berdasarkan target harga analis per 8 Mei 2025. Kami memilih saham dengan potensi kenaikan setidaknya 30% dan kemudian memilih 10 teratas. Kami juga menambahkan sentimen dana lindung yang lebih luas untuk saham-saham tersebut, per Q4 2024.
Mengapa kami tertarik pada saham-saham yang diakumulasi oleh hedge fund? Alasannya sederhana: penelitian kami telah menunjukkan bahwa kami dapat mengungguli pasar dengan meniru pilihan saham terbaik dari hedge fund terbaik. Strategi buletin kuartalan kami memilih 14 saham small-cap dan large-cap setiap kuartal dan telah menghasilkan return 373,4% sejak Mei 2014, mengalahkan benchmarknya sebesar 218 poin persentase (lihat detail lebih lanjut di sini).
Adobe Inc. (ADBE): Di Antara Pilihan Saham 10 Billionaire Quants Two Sigma dengan Potensi Kenaikan Besar
Sebuah tim insinyur dan ilmuwan bekerja sama di sebuah workstation dikelilingi oleh aplikasi dan solusi mereka.
Nilai Kepemilikan Two Sigma Advisors: $395.320.520
Potensi Kenaikan per 8 Mei: 32,02%
Jumlah Pemegang Dana Lindung: 117
Adobe Inc. (NASDAQ:ADBE) adalah perusahaan perangkat lunak global yang terkenal dengan aplikasi kreatif dan multimedia. Portofolio produknya termasuk Photoshop, Illustrator, Acrobat, dan Premiere Pro. Produknya melayani profesional kreatif, pemasar, dan perusahaan di segmen desain, pengelolaan dokumen, dan pengalaman digital.
Keuangan Adobe Inc. (NASDAQ:ADBE) pada Q1 FY25 menunjukkan perusahaan yang berkinerja baik. Pendapatan mencapai $5,7 miliar, kenaikan 10% year-over-year, yang melampaui perkiraan sekitar $50 juta. Segmen Media Digital perusahaan, yang mencakup Creative Cloud dan Document Cloud, tumbuh 12% menjadi $4,25 miliar, sementara pendapatan Pengalaman Digital meningkat 7% menjadi $1,37 miliar. Laba per saham non-GAAP mencapai $5,08, mengalahkan ekspektasi analis sebesar $0,11.
Adobe Inc. (NASDAQ:ADBE) juga telah menetapkan dirinya sebagai pemimpin dalam ruang AI generatif. Misalnya, platform Firefly-nya telah memberdayakan lebih dari 12 miliar generasi sejak diluncurkan. CEO Shantanu Narayen menekankan selama panggilan pendapatan bahwa pendekatan yang berbeda dari Adobe ke AI menggabungkan model properti dengan keamanan dan tata kelola tingkat perusahaan. Akibatnya, Adobe (NASDAQ:ADBE) dapat menangkap permintaan di seluruh alur kerja kreatif, dokumen, dan pengalaman. Integrasi kemampuan AI di seluruh portofolio produknya, termasuk generasi teks-ke-gambar dan teks-ke-video di aplikasi Creative Cloud, telah meningkatkan produktivitas pengguna dan mendorong pertumbuhan langganan. Meskipun kekuatan ini, analis RBC Capital, Matthew Swanson, menurunkan target harga perusahaan dari $530 menjadi $480 pada 14 April 2025. Swanson menyebut kontraksi multiple rekan, meskipun ia tetap mempertahankan peringkat Outperform.
Secara keseluruhan, ADBE menempati peringkat ke-8 dalam daftar pilihan saham billionaire quants two sigma dengan potensi kenaikan besar. Meskipun kami mengakui potensi ADBE sebagai investasi, keyakinan kami terletak pada keyakinan bahwa saham AI menawarkan lebih banyak janji untuk memberikan return yang lebih tinggi dan melakukannya dalam jangka waktu yang lebih singkat. Ada satu saham AI yang naik sejak awal 2025, sementara saham AI populer mengalami kerugian sekitar 25%. Jika Anda mencari saham AI yang lebih menjanjikan daripada ADBE namun diperdagangkan kurang dari 5 kali labanya, lihat laporan kami tentang saham AI termurah ini.
BACA SELANJUTNYA: 20 Saham AI Terbaik Untuk Dibeli Sekarang dan 30 Saham Terbaik untuk Dibeli Sekarang Menurut Miliarder.
Pernyataan: Tidak ada. Artikel ini awalnya diterbitkan di Insider Monkey.