Kami nemuin analisis bullish tentang Chord Energy Corporation di Stock Analysis Compilation‘s Substack. Di artikel ini, kami akan rangkum argumen para bulls soal CHRD. Saham Chord Energy Corporation diperdagangkan di $106.72 per 14 Juli. P/E trailing CHRD 7.1 menurut Yahoo Finance.
Produksi Minyak dan Gas per Negara: 15 Teratas
Pabrik industri yang memproduksi peralatan kompresi gas alam, diterangi cahaya malam.
Chord Energy adalah perusahaan eksplorasi dan produksi (E&P) biaya rendah yang beroperasi di Cekungan Williston. Mereka jadi peluang investasi menarik karena neraca keuangan kuat, arus kas bebas konsisten, dan pengembalian ke pemegang saham yang signifikan.
Setelah penurunan tajam harga minyak April lalu, saham Chord jatuh di bawah nilai aset bersih berdasarkan cadangan terbukti, menciptakan ketidaksesuaian valuasi. Di 2024, Chord menghasilkan $2,35 miliar EBITDA dan $1 miliar arus kas bebas, bukti efisiensi operasional dan generasi kas yang solid.
Dengan utang cuma $800 juta (sebagian besar jatuh tempo 2033), perusahaan punya fleksibilitas finansial besar untuk terus bagi dividen dan beli kembali saham. Sejak 2021, Chord sudah kembalikan $56 per saham dalam dividen—lebih dari separuh harga saham sekarang—menunjukkan komitmen kuat pada pengembalian modal.
Gabungan manajemen modal disiplin, cadangan biaya rendah, dan kewajiban utang jangka pendek minim bikin sahamnya sangat menarik, apalagi dengan kapitalisasi pasar cuma sekitar $5 miliar.
Kemampuan perusahaan menghasilkan arus kas bebas besar bahkan di lingkungan komoditas volatil mendukung kelanjutan pengembalian pemegang saham dan jadi peluang nilai jangka panjang. Dengan saham diperdagangkan di bawah nilai intrinsik cadangannya dan perusahaan mempertahankan hasil arus kas bebas tinggi, Chord menonjol sebagai bisnis E&P yang harganya salah.
Investor dapat manfaatkan tidak hanya pengembalian kas jangka pendek, tapi juga opsi jangka panjang dari harga minyak, menjadikan Chord Energy sebagai investasi berkualitas tinggi tapi undervalued di sektor energi.
Sebelumnya, kami bahas analisis bullish tentang Civitas Resources, Inc. oleh mbacandidate1 di Januari 2025, yang sorot strategi pertumbuhan berbasis utang perusahaan, undervaluasi dibanding kompetitor, dan hasil pemegang saham tinggi. Harga sahamnya turun sekitar 39,44% sejak analisis kami karena tesisnya tidak berjalan sesuai ekspektasi. Tesis ini masih relevan jika operasi stabil. Stock Analysis Compilation punya pandangan serupa soal Chord Energy, tapi tekankan neraca lebih kuat dan pengembalian modal lebih konsisten.
Cerita Berlanjut