Shopify (SHOP) mencatat kinerja yang kuat dalam enam bulan terakhir, naik lebih dari 73% dalam periode tersebut. Saham Shopify juga berada di atas rata-rata pergerakan 21-, 50- dan 200-hari.
Investor yang berpikir bahwa Shopify mungkin akan diperdagangkan menyamping selama beberapa bulan ke depan dapat mempertimbangkan untuk menjual covered calls pada posisi saham mereka. Strategi ini memungkinkan Anda meningkatkan pendapatan Anda sambil tetap memegang saham yang tidak bergerak.
Buatlah Dividen Sendiri
Shopify adalah perusahaan e-commerce Kanada yang menyediakan platform bagi bisnis kecil dan menengah untuk membuka toko online, mengintegrasikan berbagai saluran penjualan termasuk online, seluler, media sosial, dan lokasi ritel fisik.
Perusahaan telah diversifikasi penawarannya dengan layanan seperti Shop Payments dan Shopify Shipping.
Pada kuartal keempat tahun 2024, Shopify melaporkan peningkatan laba per saham sebesar 29% menjadi 44 sen dan kenaikan pendapatan sebesar 31% menjadi $2.81 miliar, melampaui ekspektasi analis.
Menurut IBD Stock Checkup, Shopify menempati peringkat No. 1 di kelompok industri nya. Ini memiliki Composite Rating sebesar 99, EPS Rating sebesar 97, dan Relative Strength Rating sebesar 95.
Shopify tidak membayar dividen, namun investor cerdas dapat menciptakan yield sendiri dari saham Shopify mereka menggunakan covered calls.
Covered call melibatkan pembelian 100 saham dari saham yang mendasarinya dan secara bersamaan menjual opsi panggilan terhadap saham-saham tersebut.
Penjualan panggilan tersebut membatasi potensi keuntungan tetapi meningkatkan yield dari investasi dalam bentuk premi opsi.
Investor akan tetap memperoleh premi yang dihasilkan dari penjualan panggilan tidak peduli apa yang terjadi dengan saham.
Covered Call Jangka Panjang pada Saham Shopify
Ketika melakukan covered calls, kebanyakan investor menjual panggilan bulanan terhadap saham mereka untuk memaksimalkan efek depresiasi waktu. Sebagai pembeli opsi, depresiasi waktu bekerja melawan Anda. Tetapi karena Anda menjual panggilan, depresiasi waktu bekerja untuk Anda.
Depresiasi waktu berakselerasi dalam bulan kedaluwarsa sehingga kedaluwarsa satu bulan lebih masuk akal. Namun, ini juga membutuhkan banyak manajemen aktif.
Bagaimana jika kita menjual covered calls jangka panjang terhadap saham Shopify? Berikut adalah tampilan dari strategi tersebut.
Opsi panggilan dengan tanggal kedaluwarsa 16 Januari 2026 dan harga sepakat 140 saat ini dapat dijual sekitar $20. Ini menghasilkan premi sekitar $2,000 per kontrak.
Membeli 100 saham Shopify sekitar $12,600 karena diperdagangkan sekitar 126 pagi ini. Premi opsi $2000 membantu mengimbangi sebagian dari pengeluaran tersebut dan membuat biaya bersih Anda sekitar 106.
Risiko dan Imbalan
Apa risikonya? Misalkan Anda memegang hingga kedaluwarsa. Jika Shopify turun, Anda akan mengalami kerugian pada posisi saham Anda. Namun, itu akan sebagian terimbangi oleh premi opsi yang diterima yang akan menjadi milik Anda. Dalam kemungkinan kecil bahwa Shopify mencapai nol, daripada kehilangan $12,600, kerugian bersih akan menjadi $10,600.
Misalkan Shopify berakhir pada harga yang sama pada kedaluwarsa. Ini akan memberikan return sebesar 19% ($2,000 premi opsi yang diterima / biaya bersih perdagangan $10,600). Dan Anda masih memiliki saham.
Jika Shopify meningkat dalam harga, Anda memiliki potensi untuk keuntungan tambahan sebesar $1,400 (hingga harga sepakat 140). Jika saham tersebut dipanggil, return akan menjadi 32%.
Tetapi jangan lupakan bahwa ada risiko yang sering tidak dipertimbangkan. Anda tidak akan berpartisipasi dalam pergerakan di atas 140. Jadi ada potensi biaya kesempatan.
Covered calls adalah cara fantastis untuk menghasilkan pendapatan tambahan dari saham sambil juga memberikan perlindungan downside.
Investor perlu menimbang pro dan kontra saham sebelum memulai perdagangan bullish seperti covered call.
Harap diingat bahwa opsi berisiko, dan investor dapat kehilangan 100% dari investasi mereka.
Artikel ini hanya untuk tujuan edukasi dan bukan rekomendasi perdagangan. Selalu lakukan penelitian Anda sendiri dan berkonsultasilah dengan penasihat keuangan Anda sebelum membuat keputusan investasi.
Gavin McMaster memiliki gelar Master dalam Keuangan Terapan dan Investasi. Dia mengkhususkan diri dalam perdagangan pendapatan menggunakan opsi, sangat konservatif dalam gaya berdagangnya, dan percaya bahwa kesabaran dalam menunggu setup terbaik adalah kunci kesuksesan dalam berdagang. Ikuti dia di Twitter di @OptiontradinIQ
ANDA MUNGKIN JUGA MENYUKAI:
Saat Caterpillar Mencari Masalah, Perdagangan Opsi Menawarkan Cara untuk Mendapatkan Keuntungan
Perdagangan Opsi Hims & Hers Menawarkan Pengembalian $410 Atau Diskon 17%
Saham Zscaler Siap Untuk Bangkit Kembali. Begini Cara Untuk Mendapatkan Keuntungan Dengan Risiko Rendah.
Perdagangan Opsi Sayap Patah Nvidia Dapat Menghasilkan $970
Volatilitas Tak Lazim Pada Saham Coinbase Membuat Perdagangan Opsi Dengan Pengembalian Maksimal $900