Sebuah cara menabung baru, disebut "akun Trump," dibuat untuk bantu anak-anak Amerika yang tumbuh membangun kekayaan sampai dewasa.
Di bawah undang-undang pajak dan pengeluaran bernilai triliunan dolar yang ditandatangani Presiden Donald Trump pada Juli, pemerintah federal akan memberi $1,000 ke akun yang dibuat untuk setiap bayi Amerika yang lahir dalam beberapa tahun ke depan.
Inisiatif ini mendapat dorongan pada 2 Desember ketika miliarder Michael dan Susan Dell mengumumkan hadiah $6.25 miliar untuk mengisi akun bagi jutaan anak yang lebih tua juga. Nama-nama besar lain di bisnis dan keuangan, termasuk pendiri Bridgewater Associates Ray Dalio dan BlackRock Inc., segera ikut dengan janji sumbangan lebih kecil mereka sendiri.
Anggota parlemen sangat mengurangi fleksibilitas dan manfaat pajak program ini sejak usulan awal. Walau akun-akun ini bisa jadi batu loncatan untuk tabungan jangka panjang, ada cara investasi lain, terutama rencana 529, yang menawarkan keuntungan pajak lebih besar.
Ini cara akun-akun ini seharusnya bekerja dan bagaimana tambahan uang baru mungkin mempengaruhi program.
**Bagaimana cara kerja Akun Trump?**
Untuk setiap akun, kontribusi tahunan akan dibatasi sampai $5,000, jumlah yang akan disesuaikan untuk inflasi. Ide nya adalah agar orang tua, keluarga, dan bahkan perusahaan pengasuh bisa memasukkan uang seiring waktu. Pemerintah federal, serta pemerintah negara bagian, lokal, atau suku, juga bisa berkontribusi dan tidak terkena batas.
Akun-akun itu akan dikunci sampai anak berumur 18 tahun. Pada saat itu, Akun Trump pada dasarnya menjadi akun pensiun individu, yang bisa dipakai tanpa denda untuk pengeluaran tertentu seperti pendidikan tinggi atau pembelian rumah pertama.
Hanya satu akun diizinkan per orang. Departemen Keuangan AS akan mengeluarkan peraturan yang mewajibkan dana diinvestasikan dalam reksa dana atau dana indeks yang diperdagangkan di bursa (ETF) yang “terutama” memegang saham AS. Menurut undang-undang yang ditandatangani Juli, dana harus membebankan biaya rendah dan tidak memakai leverage.
Pengecualian lain untuk batas kontribusi berlaku untuk organisasi nirlaba, termasuk organisasi 501(c)(3) dan 501(c)(4), yang bisa memberi ke penerima berdasarkan tempat tinggal mereka.
Orang tua, keluarga, perusahaan, atau dermawan bisa berkontribusi ke Akun Trump penerima yang ditentukan sampai tahun mereka berumur 17. Internal Revenue Service mengatakan orang tua akan diizinkan mulai berkontribusi atas nama anak mulai 4 Juli 2026.
Juga, melalui program percontohan, pemerintah AS akan berkontribusi $1,000 ke akun untuk bayi yang lahir dari awal 2025 sampai akhir 2028. Pengasuh akan bisa mendaftarkan anak untuk akun melalui portal online yang dikelola IRS.
**Apa pentingnya kontribusi dari pemimpin bisnis?**
Komitmen dari perusahaan dan donor kaya menunjukkan bagaimana perusahaan dan pemimpin bisnis ingin menunjukkan dukungan publik untuk program yang dilihat Trump sebagai bagian dari warisan kepresidenannya.
Dalio mengatakan yayasannya akan menyumbang $250 masing-masing ke sekitar 300,000 “Akun Trump” untuk anak di Connecticut. BlackRock mengatakan akan menyamai kontribusi pemerintah federal ke akun untuk anak karyawan, mengisinya dengan $1,000 masing-masing.
Janji-janji itu mengikuti pengumuman Dell awal Desember tentang hadiah $6.25 miliar yang bertujuan mengisi akun untuk 25 juta anak Amerika umur 10 dan ke bawah yang terlalu tua untuk memenuhi syarat pendanaan pemerintah awal. Donasi menargetkan anak yang tinggal di kode pos dengan pendapatan rata-rata di bawah $150,000.
Setiap akun yang memenuhi syarat akan menerima $250 dari Dell. Walau jumlah itu kecil kemungkinan tumbuh menjadi tabungan penting bahkan dalam beberapa dekade, Michael Dell, pendiri Dell Technologies Inc., mengatakan saat mengungkap hadiah itu bahwa dia berharap menginspirasi orang lain untuk memberi juga.
**Apa yang bisa dilakukan penerima dengan uang mereka?**
Akun Trump tidak bisa diakses sampai umur 18. Pada saat itu, mereka pada dasarnya diperlakukan seperti akun pensiun individu tradisional. Seperti dengan IRA, uang bisa ditarik lebih awal untuk pengeluaran tertentu yang memenuhi syarat, termasuk pendidikan tinggi, sampai $10,000 untuk pembelian rumah pertama dan $5,000 per anak untuk biaya kelahiran atau adopsi. Penarikan lain memicu denda 10%.
**Apa keuntungan pajak Akun Trump?**
Akun-akun itu tumbuh bebas pajak, dan tidak akan dikenai pajak sampai uang ditarik. Pajak-pajak itu rumit, dan Departemen Keuangan AS belum mengeluarkan aturan tentang cara kerjanya. Undang-undang mengatakan penerima tidak membayar pajak atas kontribusi setelah pajak ke akun mereka, seperti dari orang tua dan keluarga. Tetapi keuntungan atau kontribusi bebas pajak dari pemerintah, dermawan, atau perusahaan akan dikenai pajak seperti pendapatan biasa saat penarikan. Di atas itu, penerima juga akan menghadapi denda penarikan IRA 10% jika uang dipakai untuk pengeluaran tidak memenuhi syarat.
**Apa yang berubah tentang usulan sebelum menjadi undang-undang pada Juli?**
Anggota parlemen mengubah Akun Trump sehingga penarikan akan dikenai pajak sebagai pendapatan biasa. Versi awal undang-undang mengatakan penarikan akan dikenai pajak dengan tarif keuntungan modal jangka panjang, yang jauh lebih rendah daripada tarif pendapatan biasa. Akun-akun itu juga diubah agar mengikuti aturan penarikan IRA, artinya biaya memulai usaha kecil penerima tidak lagi memenuhi syarat untuk penarikan tanpa denda.
**Bagaimana Akun Trump dibandingkan dengan rencana tabungan kuliah 529?**
Akun Trump punya jauh lebih sedikit manfaat pajak daripada rencana tabungan kuliah 529, yang juga punya batas kontribusi jauh lebih tinggi.
Dengan rencana 529, penarikan bebas pajak untuk pengeluaran pendidikan yang memenuhi syarat, dan kontribusi sering memenuhi syarat untuk pengurangan pajak pendapatan negara bagian. Pemegang Akun Trump masih akan membayar pajak atas penarikan.
**Berapa biaya rencana ini untuk pemerintah federal?**
Program Akun Trump akan berbiaya sekitar $15 miliar dalam dekade berikutnya, menurut Congressional Budget Office, bagian sangat kecil dari paket pajak dan pengeluaran keseluruhan yang disetujui Juli.
**Dari mana ide ini datang? Apa kata pendukung dan skeptis?**
Ide untuk “obligasi bayi” yang didanai pemerintah pertama kali diusulkan oleh ekonom Darrick Hamilton, profesor di The New School for Social Research di New York, sebagai cara membantu orang Amerika miskin membangun aset dan mempersempit kesenjangan kekayaan rasial. Beberapa negara bagian, termasuk Connecticut, telah membuat program obligasi bayi atau sedang dalam proses melakukannya. Hamilton skeptis terhadap Akun Trump, menyebutnya ide untuk “mengatasi ketimpangan kekayaan dengan murah.”
Satu dorongan untuk pendekatan keseluruhan tampaknya datang dari Kevin Hassett, direktur Dewan Ekonomi Nasional Gedung Putih, yang bersama ekonom Robert Shapiro tahun lalu mulai mempromosikan ide akun diisi $1,000 untuk bayi baru lahir. Itu “solusi sederhana untuk membantu orang terhubung ke pasar keuangan sehingga semua orang di negara berbagi dalam kekayaan,” kata Hassett dalam presentasi ke Aspen Institute tahun 2024.
Greg Leiserson, seorang ekonom yang bekerja di pemerintahan Biden dan Obama, memperingatkan “akun dengan preferensi pajak terutama menguntungkan keluarga yang sudah punya waktu dan uang sisa, bukan keluarga yang paling butuh bantuan.”