Apakah Anda sedang mencari pilihan jangka panjang yang undervalued yang tidak perlu terus-menerus dipantau? Sebenarnya, hal tersebut adalah permintaan yang cukup sulit saat ini. Banyak saham yang paling menarik entah tidak memiliki masa depan jauh yang jelas, atau memerlukan pemantauan konstan, atau keduanya.
Ada beberapa prospek, bagaimanapun, yang memenuhi syarat ini dan juga cocok di dalam portofolio kebanyakan orang. Salah satu nama terbaik dari saham tersebut tersembunyi di depan mata. Itu adalah perusahaan otomotif Toyota Motor (NYSE: TM), yang menurut Wall Street dihargai lebih dari 30% di bawah nilai sebenarnya saat ini.
Menghadapi badai
Kaget? Mungkin agak mengejutkan jika Anda tidak terkejut. Merek ini merupakan raksasa dalam industri otomotif dari tahun 1980-an hingga 2000-an. Kemudian bisnis berubah. Persaingan meningkatkan kualitasnya. Mobil – termasuk milik Toyota – mulai bertahan lebih lama, baru-baru ini mencapai usia rata-rata rekor 12,6 tahun di Amerika Serikat, menurut data dari S&P Global Mobility. Kemunculan kendaraan listrik lebih lanjut mengganggu pasar otomotif global. Ini semua adalah alasan mengapa Toyota Motor tidak lagi menarik perhatian seperti dulu.
Namun, itu tidak harus kondisi permanen. Perusahaan otomotif ini bisa mengembalikan kejayaannya yang dulu, dan layak untuk itu. Memang, mereka sudah melakukannya. Untuk tahun fiskal yang berakhir pada bulan Maret, Toyota memproduksi jumlah mobil rekor sebanyak 10,3 juta unit hanya untuk memenuhi permintaan yang terus berkembang. Untuk periode tiga bulan yang berakhir pada bulan Juni, raksasa otomotif tersebut melaporkan laba bersih rekor (untuk kuartal tersebut dalam tahun fiskal) sebesar $8,9 miliar.
Tentu saja, keadaan membantu. Yen melemah, misalnya, memperbesar pendapatan dan laba bersih perusahaan Jepang ini di luar negeri. Dan bagi banyak orang di seluruh dunia, pembelian mobil tidak bisa ditunda lebih lama.
Secara keseluruhan, kinerja Toyota belakangan ini mengatasi lebih banyak tantangan daripada tidak. Harga mobil baru tetap tinggi, dan Toyota tidak membuat mobil listrik bertenaga batere murni di Amerika Serikat meskipun minat konsumen terhadapnya. Bahkan, Toyota masih sangat berinvestasi dalam mesin pembakaran tradisional, baik di Amerika Serikat maupun di luar negeri, dengan hanya sekitar sepertiga dari produksinya bukan mobil bertenaga pembakaran.
Hal ini, dalam retrospeksi, lambat dalam merangkul mobil bertenaga batere tampaknya telah menjadi pilihan yang cerdas bagi Toyota.
Hybrid, bukan EV murni, adalah masa depan sesungguhnya
Tidak bisa disangkal bahwa EV memiliki tempatnya dalam lanskap otomotif. Tapi bukan seperti yang awalnya dibayangkan.
Mengenai tantangan logistik dan biaya kepemilikan kendaraan bertenaga batere, sebuah jajak pendapat yang baru-baru ini dilakukan oleh NORC Center for Public Affairs Research dan Energy Policy Institute di University of Chicago menunjukkan bahwa hanya empat dari 10 pengemudi di AS kemungkinan besar akan membeli mobil listrik saat mencari mobil berikutnya. Dalam hal yang sama, McKinsey melaporkan bahwa 46% pemilik EV global kemungkinan besar akan membeli mobil bertenaga bensin saat mereka mencari kendaraan baru berikutnya.
Keluhan utama mereka? Secara global, kurangnya pemahaman tentang cara kerja EV, dan biaya bersih kepemilikan mereka. Kurangnya jarak tempuh dan ketidakmampuan untuk mengisi ulang kendaraan mereka di rumah juga menjadi perhatian utama pengemudi.
Menghadapi latar belakang ini, komitmen Toyota terhadap kendaraan listrik hybrid – yang berjalan dengan baterai namun juga dapat ditenagai oleh bensin – masuk akal. Bahkan, rencana-rencana perusahaan untuk membuat dan memasarkan versi hybrid (dan mungkin bahkan hanya versi hybrid) dari setiap mobilnya di Amerika Serikat bisa dikatakan brilian. Ini adalah opsi tengah-tengah yang dapat diterima oleh kebanyakan konsumen.
Dan mereka sudah melakukannya. Selama kuartal fiskal pertama yang berakhir pada bulan Juni, penjualan versi hybrid dari Camry Toyota melonjak hampir 143% secara tahunan, dibandingkan dengan pertumbuhan penjualan Camry secara keseluruhan sebesar 18,6%. Lonjakan tersebut menyusul lonjakan penjualan hybrid sebesar 65% pada 2023 di Amerika Serikat saja, dibandingkan dengan kenaikan 46% dalam penjualan EV non-hybrid. Kami melihat dinamika yang sama di luar negeri juga.
Diharapkan akan terjadi hal yang sama ke depannya juga. Perusahaan riset pasar Prescient and Strategic Intelligence memprediksi bahwa pasar hybrid global akan tumbuh pada tingkat tahunan 14,9% hingga tahun 2030.
Sulit untuk membayangkan merek yang kuat seperti Toyota tidak memimpin gerakan ini, sekarang bahwa mereka telah menguasai seni dalam membuat dan memasarkan kendaraan hybrid.
Lalu ada mesin bertenaga hidrogen yang telah dikembangkan oleh Toyota selama bertahun-tahun. Ini adalah pengganti yang potensial lebih bersih untuk powertrain hybrid. Tapi, hal terpenting terlebih dahulu.
Banyak nilai yang tahan lama
Latar belakangnya memang bullish, tetapi apakah saham Toyota sebenarnya undervalued dan siap untuk mendapatkan keuntungan jangka panjang? Ya.
Itu pendapat Wall Street, bagaimanapun. Pendapat konsensus analis saat ini berada di $240,81, yang lebih dari 30% lebih baik dari harga saham saat ini. Sebagian besar analis juga menganggap saham Toyota sebagai beli kuat saat ini, dengan beberapa dari mereka meningkatkan peringkat mereka setelah saham ini turun dari puncaknya pada bulan Maret.
Meskipun tanpa dukungan bullish analis, bagaimanapun, Toyota adalah investasi yang menarik di sini. Saham – American Depository Receipt, atau ADR, untuk lebih tepatnya – dihargai sedikit lebih dari delapan kali lipat dari laba yang diperkirakan ke depan. Itu sangat murah. Saham juga memiliki yield dividen yang diperkirakan ke depan sebesar 2,2%. Anda mungkin menemukan yield yang lebih tinggi. Tapi Anda tidak akan menemukannya dengan saham yang memiliki profil risiko dan pertumbuhan jangka panjang yang serupa.
Jadi, jangan terlalu berpikir panjang tentang ini. Saham dari perusahaan otomotif ini turun hampir 30% hanya dalam lima bulan terakhir, meskipun masih berkinerja baik, dan meskipun setiap alasan untuk percaya bahwa masa depannya setidaknya secerah masa lalunya.
Apakah Anda harus berinvestasi $1,000 dalam Toyota Motor sekarang?
Sebelum Anda membeli saham Toyota Motor, pertimbangkan hal ini:
Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru saja mengidentifikasi apa yang mereka yakini sebagai 10 saham terbaik untuk investor beli sekarang… dan Toyota Motor bukanlah salah satunya. 10 saham yang lolos seleksi dapat menghasilkan keuntungan besar dalam beberapa tahun mendatang.
Pertimbangkan ketika Nvidia masuk dalam daftar ini pada 15 April 2005… jika Anda menginvestasikan $1,000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $792,725!*
Stock Advisor memberikan panduan yang mudah diikuti bagi investor untuk meraih kesuksesan, termasuk panduan untuk membangun portofolio, pembaruan reguler dari para analis, dan dua pilihan saham baru setiap bulan. Layanan Stock Advisor telah menghasilkan lebih dari empat kali lipat dari pengembalian S&P 500 sejak tahun 2002*.
Lihat 10 sahamnya »
*Pengembalian Stock Advisor per 22 Agustus 2024
James Brumley tidak memiliki posisi dalam salah satu saham yang disebutkan. Motley Fool tidak memiliki posisi dalam salah satu saham yang disebutkan. Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.
Sedikit Beberapa Tahun Dari Sekarang, Anda Akan Menyesal Jika Tidak Membeli Saham yang Dianggap Undervalued ini pertama kali dipublikasikan oleh The Motley Fool
\”