Jika Anda menggunakan penasihat keuangan, Anda harus bayar biaya mereka. Cara hitung biayanya bisa beda-beda strukturnya.
Hubungan ini butuh kepercayaan besar, baik kalau Anda sewa orang hanya untuk nasihat, atau untuk mengelola investasi Anda secara aktif.
Tapi, apa yang terjadi jika penasihat kepercayaan Anda tidak sengaja membebankan biaya berlebihan? Apakah mereka hanya harus kembalikan uang kelebihan, atau harus termasuk bunga? Kalau iya, bagaimana cara hitungnya?
Bayangkan Jeff, yang udah kerja sama dengan penasihat keuangan yang sama selama sepuluh tahun. Dia baru tahu bahwa akunnya kelebihan bayar biaya nasihat selama 10 tahun, totalnya hampir $15,000.
Jeff tidak yakin apakah jumlah yang ditawarkan perusahaan tempat penasihatnya kerja itu adil. Dia juga berpikir apakah harus laporkan kejadian ini ke regulator.
Untuk memeriksa apakah Anda dibebankan biaya dengan tepat, penting paham struktur tarif yang dipakai penasihat.
Jika Anda pakai yang ‘fee-only’, mereka tidak terima komisi untuk layanannya (1). Menurut Asosiasi Nasional, mereka bisa kenakan biaya per jam, langganan, persentase dari aset, atau tarif tetap. Jika biaya berdasarkan persentase aset, ini disebut “assets under management” (AUM).
Penasihat yang pakai struktur biaya AUM mungkin punya syarat aset minimal untuk klien (2). Mereka mungkin juga pakai sistem bertingkat, di mana biaya turun kalau aset naik; contohnya 1% untuk $500,000 pertama, dan 0.5% untuk aset diatas itu (2).
Lebih mudah tahu jika Anda kelebihan bayar oleh penasihat yang pakai tarif tetap, per jam, atau langganan. Tapi jika mereka pakai AUM, Anda mungkin tidak mudah lihat perbedaan karena biaya langsung ditarik dari akun investasi. Menurut laporan CNBC, ini kadang berarti biaya tersebut “tidak terlalu kelihatan (3).”
CNBC juga mencatat bahwa AUM adalah “jenis kompensasi penasihat yang paling umum,” karena sekitar 72% penasihat pakai struktur ini di 2024, dan 78% diperkirakan akan lakukan di 2026.
Baca Selengkapnya: 5 langkah penting keuangan setelah menabung $50,000
Kembali ke skenario Jeff. Penasihatnya pakai rencana biaya AUM dengan struktur bertingkat — 1% untuk $500,000 kebawah, 0.75% untuk antara $500,000 dan $1 juta, dan 0.5% untuk diatas $1 juta.
Awalnya, akun Jeff kurang dari $500,000, tapi sudah naik jadi lebih dari $1 juta dalam 10 tahun. Tapi, katanya penasihatnya, dia salah dikenakan biaya 1% untuk seluruh 10 tahun itu. Kesalahan ini berakumulasi jadi sekitar $15,000 kelebihan bayar.
Selain dikembalikan hampir $15,000 yang dia bayar tanpa tahu, Jeff juga akan dikembalikan bunganya, yang dihitung pakai Tabel Tingkat Underpayment Departemen Tenaga Kerja.
Sayangnya, situasi seperti Jeff ini terjadi. Menurut peringatan risiko dari SEC di 2021, analisis terhadap 130 penasihat terdaftar SEC menemukan kesalahan tarif, termasuk penagihan berlebihan dan perhitungan biaya bertingkat yang tidak akurat (4).
Meskipun penggunaan tabel Departemen Tenaga Kerja oleh penasihat itu mungkin benar, jika Jeff khawatir, dia bisa hubungi SEC atau Otoritas Regulasi Industri Keuangan untuk nasihat atau mengajukan keluhan.
Untuk lindungi diri dari kelebihan bayar biaya, Anda bisa minta laporan triwulan atau tahunan yang merinci biaya yang Anda bayar. Pastikan juga Anda benar-benar paham struktur biaya penasihat.
Jika penasihat Anda tidak bisa atau tidak mau jelaskan rincian biaya dengan bahasa sederhana, atau jika mereka tolak berikan laporan rinci, ini adalah tanda bahaya untuk profesionalisme dan kepercayaan mereka.
Bergabunglah dengan 250,000+ pembaca dan dapatkan cerita terbaik Moneywise serta wawancara eksklusif lebih dulu — wawasan jelas yang dikurasi dan dikirim mingguan. Berlangganan sekarang.
Kami hanya bergantung pada sumber yang diverifikasi dan pelaporan pihak ketiga yang kredibel. Untuk detailnya, lihat etika dan pedoman editorial kami.
NAPFA (1); Alden (2); CNBC (3); SEC (4)
Artikel ini hanya menyediakan informasi dan tidak boleh dianggap sebagai nasihat. Disediakan tanpa jaminan apapun.