Sebuah pasangan mempertimbangkan berapa banyak pajak yang harus dibayarkan jika mereka mentransfer $720.000 ke Roth IRA.
SmartAsset dan Yahoo Finance LLC dapat menghasilkan komisi atau pendapatan melalui tautan di bawah konten ini.
Pajak adalah kekhawatiran yang valid jika Anda ingin mentransfer $720.000 dari dana pensiun Anda ke Roth IRA. Meskipun Anda tidak akan membayar pajak jika aset yang Anda transfer disimpan di akun Roth lain, biasanya tidak ada cara untuk sepenuhnya menghindari membayar pajak saat mentransfer uang pra-pajak ke Roth IRA. Namun, dengan beberapa langkah strategis, Anda dapat membatasi rasa sakit pajak hari ini sambil masih menikmati manfaat bebas pajak di masa depan. Untuk menentukan apakah rollover Roth sejalan dengan strategi tabungan dan pajak Anda secara keseluruhan, pertimbangkan untuk menjalankan angka-angka dengan penasihat keuangan yang memperhatikan situasi keuangan dan visi pensiun Anda.
Roth IRA adalah akun pensiun yang memungkinkan orang untuk menyumbangkan dolar setelah pajak. Berbeda dengan IRA tradisional, Anda tidak mendapatkan potongan pajak dari kontribusi Roth. Namun, penarikan Roth yang memenuhi syarat setelah pensiun dapat dilakukan tanpa pajak. Ini berbeda dari IRA tradisional, di mana kontribusi seringkali dapat dikurangkan pajak tetapi penarikan dikenai pajak sebagai pendapatan biasa.
Secara umum, Anda dapat mentransfer dana dari akun pensiun lain seperti IRA tradisional atau 401(k) ke Roth IRA. Ini disebut konversi Roth atau rollover Roth. Ketika Anda mengonversi dana, Anda berutang pajak penghasilan atas jumlah yang ditransfer selama tahun itu. Jadi jika Anda mentransfer $50.000 dari IRA tradisional ke Roth IRA, $50.000 ditambahkan ke penghasilan kena pajak Anda untuk tahun itu.
Penting untuk memahami bahwa rollover Roth tidak sama dengan kontribusi Roth. Wajib pajak berpenghasilan tinggi mungkin tidak memenuhi syarat untuk melakukan kontribusi langsung ke Roth. Namun, tidak ada batasan pendapatan pada melakukan konversi Roth dari akun lain.
Anda dapat mentransfer dana dari 401(k), 403(b), rencana 457, IRA tradisional, SEP IRA, dan Simple IRA. Untuk memulai proses ini, hubungi lembaga yang menyimpan akun yang ingin Anda roll over dan konversi. Mereka dapat membantu memfasilitasi transfer. Biasanya Anda memiliki 60 hari untuk menyelesaikan konversi, jika tidak, IRS akan memperlakukan transfer sebagai distribusi dan Anda bisa dikenai denda penarikan dini 10%. Tetapi jika Anda memerlukan bantuan tambahan untuk menentukan berapa banyak yang harus Anda rollover dan konversi, pertimbangkan untuk berbicara dengan seorang penasihat keuangan.
Menggulingkan aset ke Roth IRA akan memicu pajak tetapi juga akan melepaskan pertumbuhan dan penarikan pajak gratis.
Ada beberapa alasan utama mengapa seseorang mungkin memilih untuk melakukan konversi Roth:
Pertumbuhan bebas pajak: Uang yang dikonversi ke Roth IRA tumbuh bebas pajak. Ini berbeda dari IRA tradisional yang pendapatannya tertunda pajak tetapi pada akhirnya dikenai pajak saat ditarik. Penarikan Roth akan 100% bebas pajak, asalkan Anda memenuhi aturan lima tahun dan berusia 59,5 tahun.
Menghindari RMD: IRA tradisional tunduk pada distribusi minimum wajib (RMD) – penarikan wajib yang dimulai pada usia 73 tahun. Bagi mereka yang tidak memerlukan distribusi ini, RMD dapat menciptakan penghasilan yang berlebihan yang kena pajak. Namun, konversi Roth menghilangkan RMD di masa depan karena akun Roth tidak tunduk pada aturan ini.
Penghematan pajak: Membayar pajak konversi sekarang bisa masuk akal jika Anda berharap berada di bracket pajak yang lebih tinggi setelah pensiun. Konversi Roth mengunci tarif hari ini. Mereka juga mengurangi jumlah RMD di masa depan yang dapat mendorong Anda ke bracket yang lebih tinggi.
Perencanaan pewarisan: Pewaris yang mewarisi Roth IRA dapat memperpanjang distribusi bebas pajak selama harapan hidup mereka, tergantung pada hubungan mereka dengan orang yang meninggal. Namun, beberapa ahli waris akan diminta untuk mengosongkan akun dalam waktu 10 tahun.
Seperti yang dapat Anda lihat, ada beberapa alasan bagus untuk mengonversi IRA atau 401(k) menjadi Roth IRA, tetapi seorang penasihat keuangan dapat membantu Anda mengeksplorasi bagaimana transaksi tersebut dapat memengaruhi keuangan dan kewajiban pajak Anda.
Ketika melakukan konversi Roth, kekurangan utamanya adalah kewajiban pajak. Ada beberapa langkah strategis untuk potensial mengurangi pajak, meskipun:
Konversi parsial: Salah satu metode adalah melakukan konversi Roth parsial selama beberapa tahun daripada mengonversi seluruh saldo Anda sekaligus. Ide ini adalah untuk mengonversi cukup setiap tahun untuk “mengisi” bracket pajak Anda saat ini dengan pendapatan sambil menghindari bracket yang lebih tinggi.
Tahun-tahun pajak rendah: Pada tahun-tahun pendapatan rendah, mungkin masuk akal untuk mengonversi jumlah yang lebih besar. Ini bisa terjadi di awal pensiun sebelum RMD atau Jaminan Sosial dimulai. Sekali lagi, tujuannya adalah menambahkan cukup pendapatan tambahan untuk mengisi bracket pajak Anda saat ini tanpa mendorong Anda ke bracket pajak berikutnya.
Menggunakan aset non-pensiun: Banyak ahli menyarankan untuk membayar pajak konversi dengan dana non-pensiun daripada aset IRA. Hal ini memungkinkan seluruh saldo IRA Anda untuk ditransfer ke akun Roth dan tetap tumbuh bebas pajak.
Jika Anda memerlukan bantuan untuk menentukan strategi terbaik bagi Anda, pertimbangkan untuk menggunakan alat pencocokan gratis ini untuk terhubung dengan penasihat keuangan fidusia.
Seorang individu menghitung berapa banyak yang mungkin harus dibayarkan sebagai pajak pada rollover Roth IRA.
Sebagai contoh, mari kita pertimbangkan wajib pajak yang mengajukan tunggal yang ingin mentransfer $720.000 dari 401(k) lama ke Roth IRA. Berikut adalah beberapa skenario yang perlu dipertimbangkan:
Mengonversi seluruh $720.000 berpotensi menghasilkan tagihan pajak hampir $220.000 pada tarif marjinal tertinggi saat ini sebesar 37% (dengan asumsi Anda mengambil pengurangan standar sebesar $14.600). Seluruh jumlah itu harus dibayar untuk tahun di mana konversi diselesaikan.
Menyelesaikan serangkaian konversi setiap tahun selama 10 tahun mengendalikan lonjakan bracket pajak dan menyebar tagihan pajak selama satu dekade. Konversi tahunan sebesar $72.000 akan menempatkan Anda di bracket 22% jika Anda memiliki pendapatan tambahan yang sedikit atau tidak ada. Itu sekitar tagihan pajak sekitar $7.700 per tahun atau $77.000 selama 10 tahun – kurang dari separuh dari yang akan Anda bayar pada konversi sekaligus. Ingatlah bahwa saldo Anda kemungkinan akan terus tumbuh selama 10 tahun ini, memerlukan konversi tambahan dan lebih banyak pajak yang harus dibayar.
Dengan memaksimalkan konversi selama tahun-tahun di mana pendapatan Anda turun, Anda dapat memanfaatkan berada dalam bracket pajak yang lebih rendah. Sebagai contoh, katakanlah Anda mendapatkan penghasilan kena pajak sebesar $60.000 dalam satu tahun biasa, menempatkan Anda dalam bracket 22% dan menghasilkan kewajiban pajak sekitar $5.200 setelah mengambil pengurangan standar. Jika Anda juga mengonversi $72.000, Anda akan naik ke bracket 24% dengan total penghasilan kena pajak sebesar $132.000. Anda akan melihat kewajiban pajak Anda naik menjadi sekitar $21.000. Lakukan ini dua tahun berturut-turut dan tagihan pajak gabungan Anda akan sekitar $42.000.
Tetapi katakanlah Anda hanya menerima $30.000 dalam satu tahun karena Anda mengambil cuti panjang selama enam bulan. Anda dapat melewati konversi pada tahun sebelumnya dan mengonversi dua tahun sekaligus, atau $144.000, pada tahun cuti panjang. Tahun itu, Anda akan memiliki pendapatan sebesar $174.000, termasuk $144.000 dari konversi dan $30.000 dari gaji. Ini akan menempatkan Anda dalam bracket 24% dan menghasilkan tagihan pajak sekitar $31.000. Tambahkan tagihan pajak sebesar $5.200 dari tahun sebelumnya dan tagihan pajak Anda selama dua tahun bisa mencapai sekitar $36.200. Seorang penasihat keuangan dapat membantu Anda menilai apakah strategi ini mungkin merupakan opsi bagi Anda.
Menggunakan dana non-IRA untuk membayar tagihan pajak konversi memungkinkan seluruh jumlah rollover masuk ke akun Roth. Jika Anda menggunakan dana yang kena pajak daripada dana IRA untuk membayar semua pajak yang jatuh tempo pada konversi sekaligus sebesar $720.000, itu adalah $227.000 lebih banyak yang akan Anda miliki tumbuh bebas pajak di Roth Anda.
Rollover Roth dapat mengurangi pajak di masa depan dan menghilangkan RMD di masa pensiun, dengan biaya harus membayar lebih banyak pajak hari ini. Konversi parsial strategis yang diselesaikan selama beberapa tahun, konversi yang diatur dengan tahun-tahun pendapatan rendah, dapat membatasi rasa sakit pajak, serta menggunakan aset non-pensiun untuk membayar pajak konversi. Konsultasikan dengan profesional keuangan dan pajak untuk merancang pendekatan yang bijaksana secara pajak.
Dengan langkah pensiun utama seperti konversi Roth, penting untuk duduk bersama seorang penasihat keuangan yang dapat menganalisis gambaran keuangan Anda secara keseluruhan. Menemukan penasihat keuangan tidak harus sulit. Alat gratis SmartAsset mencocokkan Anda dengan hingga tiga penasihat keuangan yang diverifikasi yang melayani wilayah Anda, dan Anda dapat memiliki panggilan pengantar gratis dengan calon penasihat Anda untuk memutuskan yang mana yang tepat untuk Anda. Jika Anda siap menemukan penasihat yang dapat membantu Anda mencapai tujuan keuangan Anda, mulailah sekarang.
Penting untuk memiliki gambaran kemajuan yang Anda buat saat merencanakan dan menabung untuk pensiun. Kalkulator pensiun gratis SmartAsset dapat membantu Anda mengestimasi berapa banyak uang yang mungkin perlu Anda tabung untuk pensiun dan apakah Anda sedang berada di jalur untuk mencapai target tersebut.
Simpanlah dana darurat di tangan jika Anda mengalami pengeluaran tak terduga. Dana darurat harus likuid – dalam akun yang tidak berisiko fluktuasi signifikan seperti pasar saham. Kompromi adalah bahwa nilai uang tunai dapat terkikis oleh inflasi. Tetapi akun bunga tinggi memungkinkan Anda untuk mendapatkan bunga majemuk. Bandingkan rekening tabungan dari bank-bank ini.
Apakah Anda seorang penasihat keuangan yang ingin mengembangkan bisnis Anda? SmartAsset AMP membantu penasihat terhubung dengan prospek dan menawarkan solusi otomatisasi pemasaran sehingga Anda dapat menghabiskan lebih banyak waktu untuk menghasilkan konversi. Pelajari lebih lanjut tentang SmartAsset AMP.
Kredit foto: ©iStock.com/izusek, ©iStock.com/designer491, ©iStock.com/Chainarong Prasertthai
Pos I Want to Roll Over $720k to a Roth IRA. How Do I Avoid Paying Taxes? muncul pertama kali di SmartReads by SmartAsset.