Dengarkan dan berlangganan Opening Bid di Apple Podcasts, Spotify, atau di mana pun Anda menemukan podcast favorit Anda.
Jika Anda sedang mengikuti saham-saham panas saat ini – seperti Magnificent Seven – kemungkinan besar Anda terburu-buru untuk melihatnya naik.
Namun, “Saya pikir ini sangat mirip dengan internet dan periode dot-com,” peringatkan pendiri Bridgewater Associates Ray Dalio selama percakapan dengan Yahoo Finance Executive Editor Brian Sozzi untuk podcast Opening Bid (lihat video di atas atau dengarkan di bawah). Keduanya duduk untuk berbincang di World Economic Forum di Davos, Swiss, dan Dalio memberikan wawasan mulai dari kepemimpinan hingga mantra investasi pribadinya.
Dalio memiliki keuntungan dari lima dekade pengalaman pasar. Dia mendirikan Bridgewater pada tahun 1975 dan mengembangkan perusahaan tersebut dari operasi yang dia jalankan dari apartemen dua kamar menjadi sebuah perusahaan yang Fortune menempatkannya sebagai perusahaan swasta terpenting kelima di AS.
Dikenal di industri karena mematuhi seperangkat prinsip khusus dan membaginya secara luas, Dalio adalah penulis beberapa buku tentang subjek tersebut. Buku terbarunya, “How Countries Go Broke: Principles for Navigating the Big Debt Cycle, Where We Are Headed, and What We Should Do,” diharapkan akan dirilis pada bulan September.
Daripada menumpuk semua ke dalam saham panas hari ini, Dalio menyarankan para investor untuk mempertimbangkan lebih banyak diversifikasi dengan berinvestasi dalam 10 hingga 15 “aliran pengembalian yang baik, tidak berkorelasi yang seimbang risiko.” Menyebut strategi ini sebagai “sangraha suci dan … mantra dalam berinvestasi,” dia mengatakan kepada Sozzi, “Jika Anda mencapai mantra ini, Anda akan mendapatkan keuntungan besar.”
“Semua orang berpikir tentang apa utang terbaik,” lanjutnya. “Mereka tidak menyadari bahwa dengan diversifikasi, tiga aset yang terdiversifikasi, relatif tidak berkorelasi, akan mengurangi risiko hampir separuh. Itu berarti Anda menggandakan rasio pengembalian terhadap risiko Anda.”
Dalio juga menyarankan bahwa jenis strategi ini sering membutuhkan kesabaran saat diterapkan, yang dapat sulit dalam lingkungan yang memunculkan sensasi. “Permainan ini dimainkan dengan tidak keluar,” katanya. “Sifat kerugian [adalah], Anda kehilangan 50%, Anda harus mendapatkan 100% untuk mendapatkannya kembali.”
Bagi investor yang selalu hijau dengan $1.000 untuk diinvestasikan, Dalio menyarankan untuk merenungkan perbedaan antara alpha dan beta.
“Alpha adalah permainan zero-sum,” katanya. “Untuk mendapatkan alpha, Anda harus mengambilnya dari orang lain. Beta berarti ada kelas aset.”
Tetapi bahkan sebelum diversifikasi, tip pertamanya untuk para investor adalah untuk bersikap rendah hati.
“Bersikaplah rendah hati, seperti dalam setiap permainan [di mana] Anda bersaing,” katanya.
Tip terakhirnya adalah mengevaluasi investasi yang menghasilkan headline dan sensasi. “Jauhkan diri dari gagasan bahwa investasi yang telah melakukan dengan baik baru-baru ini adalah investasi yang lebih baik, daripada lebih mahal. Anda harus tahu perbedaan antara investasi yang telah naik banyak dan [itu] telah berhasil.”
“Jangan berasumsi bahwa karena terasa baik baru-baru ini dan memberi Anda pengembalian yang baik, itu adalah investasi yang lebih baik,” katanya. “Ini adalah dasar-dasar yang mendasar.”
Grace Williams adalah seorang penulis untuk Yahoo Finance.
Baca berita dan wawancara terbaru dari World Economic Forum di Davos, Swiss:
StockStory bertujuan untuk membantu investor individu mengalahkan pasar.