Sebanyak 8 juta peminjam pinjaman federal mahasiswa memiliki harapan untuk pembayaran bulanan yang lebih kecil dan biaya seumur hidup yang lebih rendah saat pemerintahan Biden meluncurkan rencana pembayaran Saving on a Valuable Education (SAVE) pada tahun 2023. Namun dengan SAVE resmi ditolak, Anda mungkin khawatir tentang bagaimana pembayaran bulanan Anda bisa berubah. Di bawah rencana pembayaran berdasarkan penghasilan (IDR), banyak peminjam yang pendapatannya di bawah level tertentu telah memiliki pembayaran dikurangi menjadi $0 per bulan sejak Maret 2020. Rumus baru untuk pembayaran bulanan di bawah SAVE akan memperluas kenyataan itu kepada jutaan lainnya. Dengan kejatuhan SAVE, peminjam yang sudah berada di SAVE berpotensi melihat peningkatan dalam pembayaran bulanan mereka. “Pembayaran kemungkinan akan meningkat bagi peminjam yang terdaftar di SAVE,” konfirmasi Elaine Rubin, seorang ahli kebijakan pinjaman mahasiswa untuk Edvisors dan anggota dewan tinjauan ahli uang CNET Money. Para ahli tidak mengharapkan jeda pembayaran akan berakhir lebih awal dari Desember tahun ini, dan beberapa memprediksi peminjam tidak akan diwajibkan untuk melakukan pembayaran hingga pertengahan 2026. Terlepas dari kapan pembayaran dilanjutkan, Anda harus siap menghadapi pembayaran bulanan yang lebih tinggi. “Apa pilihan pembayaran saya ketika SAVE berakhir?” Dengan SAVE tidak lagi tersedia, Anda akhirnya perlu beralih ke rencana pembayaran lain. Anda saat ini memiliki tiga opsi lain untuk pembayaran berdasarkan penghasilan: Pembayaran Berdasarkan Penghasilan, Bayar Sesuai Penghasilan, dan Pembayaran Berdasarkan Penghasilan. “Setiap rencana memiliki aturan kelayakan dan rumus pembayaran sendiri,” kata pengacara pinjaman mahasiswa Adam Minsky. “Banyak peminjam akan memiliki pembayaran bulanan yang lebih tinggi di bawah rencana-rencana ini dibandingkan dengan rencana SAVE.” Atau, Anda bisa memilih rencana yang tidak didasarkan pada penghasilan Anda. Ini termasuk rencana standar, pembayaran bertahap, dan pembayaran diperpanjang. Jika Anda mendaftar dalam Rencana Pengampunan Utang Layanan Publik, Anda perlu memilih rencana pembayaran berdasarkan penghasilan dan bukan rencana standar. “Berapa kali pembayaran pinjaman mahasiswa saya akan meningkat?” Sebagian besar peminjam SAVE akan melihat pembayaran mereka meningkat pada rencana pembayaran lain, termasuk IDR. Berapa kenaikan yang mungkin terjadi bervariasi berdasarkan penghasilan, ukuran keluarga, dan utang. Untuk membantu Anda mendapatkan gambaran tentang seberapa besar pembayaran pinjaman mahasiswa Anda bisa naik ketika jeda pembayaran SAVE berakhir, saya meninjau berbagai opsi yang tersedia untuk seorang pengajuan tunggal yang menghasilkan $60.000 setahun dan memiliki saldo pinjaman mahasiswa sebesar $30.000 dengan tingkat bunga 6,53%, menggunakan Alat Simulasi Pinjaman Federal Student Aid. Dibawah rencana SAVE, Anda akan membayar sekitar $217 per bulan atau kurang. Di bawah rencana lain, Anda bisa melihat pembayaran Anda naik dari $70 hingga $370 per bulan. Ada dua situasi di mana Anda bisa menurunkan pembayaran bulanan Anda, tetapi Anda hampir menggandakan jumlah yang akan Anda bayar sepanjang masa pinjaman Anda. Ini seperti apa. Pembayaran Berdasarkan Penghasilan Rencana Pembayaran Berdasarkan Penghasilan menetapkan pembayaran bulanan Anda sebesar 20% dari penghasilan diskresioner Anda atau apa yang akan Anda bayarkan dalam rencana tetap 12 tahun, mana yang lebih rendah. Dengan menggunakan contoh pinjaman $30.000, inilah tampilan pembayaran di bawah ICR: Pembayaran bulanan: $290 Total yang harus dibayarkan: $43.919 Tanggal akhir jangka waktu: September 2037 Jika Anda memenuhi syarat untuk PSLF, Anda akan membayar $35.389 dalam rencana ini sebelum mendapatkan sisa saldo Anda sebesar $7.884 diampuni pada April 2035. Pembayaran Berdasarkan Penghasilan Rencana Pembayaran Berdasarkan Penghasilan menetapkan pembayaran bulanan Anda sebesar 10% dari penghasilan diskresioner jika Anda meminjam pinjaman setelah 1 Juli 2014. Jika Anda meminjam sebelum tanggal itu, pembayaran Anda akan ditetapkan sebesar 15%. Rencana ini memiliki batas pembayaran — jika penghasilan Anda meningkat, pembayaran Anda tidak akan pernah lebih tinggi dari apa yang Anda bayarkan dalam rencana standar 10 tahun. Inilah tampilan pembayaran pada pinjaman $30.000 di bawah IBR: Pembayaran bulanan: $312 Total yang harus dibayarkan: $41.473 Tanggal akhir jangka waktu: Agustus 2035 Jika Anda memenuhi syarat untuk PSLF, Anda akan membayar $40.259 dalam rencana ini sebelum mendapatkan sisa saldo Anda sebesar $1.198 diampuni pada April 2035. Bayar Sesuai Penghasilan Rencana Bayar Sesuai Penghasilan menetapkan pembayaran Anda sebesar 10% dari penghasilan diskresioner. Seperti IBR, pembayaran Anda dalam PAYE tidak akan pernah lebih tinggi dari apa yang akan Anda bayarkan dalam rencana standar. Menurut simulator pinjaman, pembayaran Anda akan sama di PAYE seperti di IBR berdasarkan contoh pinjaman $30.000. Pembayaran bulanan: $312 Total yang harus dibayarkan: $41.473 Tanggal akhir jangka waktu: Agustus 2035 Ini adalah rencana terakhir dalam daftar ini yang memenuhi syarat untuk PSLF. Jumlah pengampunan akan sama dengan rencana IBR. Rencana Standar Rencana standar tidak didasarkan pada penghasilan Anda. Ini memberi Anda pembayaran tetap selama 10 tahun. Pembayaran bulanan: $341 Total yang harus dibayarkan: $40.932 Tanggal akhir jangka waktu: April 2035 Pembayaran Bertahap Rencana pembayaran bertahap membuat Anda melunasi pinjaman Anda selama 10 tahun juga. Namun, pembayaran dimulai lebih rendah dan meningkat setiap beberapa tahun. Meskipun pembayaran Anda akan lebih rendah pada awalnya, Anda akan melihat lonjakan yang signifikan dari waktu ke waktu. Rencana ini terbaik untuk siapa pun yang memulai karier baru yang mengharapkan untuk menghasilkan uang lebih banyak seiring mereka berkembang. Pembayaran bulanan: $196 – $589 Total yang harus dibayarkan: $43.916 Tanggal akhir jangka waktu: April 2035 Pembayaran Diperpanjang Anda bisa memenuhi syarat untuk rencana ini jika Anda berutang setidaknya $30.000. Ini memiliki pembayaran tetap dan berlangsung selama 25 tahun. Anda akan melihat pembayaran bulanan yang lebih rendah dengan rencana ini, tetapi karena Anda menyebarkan pembayaran Anda selama dua setengah dekade, Anda akan akhirnya membayar dua kali lipat dari jumlah yang Anda pinjam. Pembayaran bulanan: $203 Total yang harus dibayarkan: $60.937 Tanggal akhir jangka waktu: April 2050 Catatan: Opsi pembayaran di atas bisa berubah di masa depan. Anggota Komite Pendidikan Dewan Perwakilan Rakyat baru-baru ini memperkenalkan proposal yang akan menghilangkan banyak rencana di atas untuk peminjam baru dan menggantinya dengan dua opsi: Rencana Pembayaran Standar dan Rencana Bantuan Pembayaran. Rencana standar akan memiliki pembayaran tetap mulai dari 10 hingga 25 tahun, sementara Rencana Bantuan Pembayaran akan didasarkan pada total penghasilan kena pajak yang disesuaikan peminjam dan membebaskan bunga tidak dibayar bulanan. “Haruskah peminjam SAVE melakukan refinancing dengan pinjaman mahasiswa swasta?” Refinancing pinjaman dapat bermanfaat bagi peminjam yang kreditnya bagus dan dapat memenuhi syarat untuk tingkat bunga rendah — tetapi para ahli umumnya mengingatkan untuk tidak melakukan refinancing jika Anda memiliki utang mahasiswa federal. Rubin tidak merekomendasikan refinancing jika Anda mengandalkan manfaat utang mahasiswa federal, bekerja menuju PSLF, terdaftar dalam rencana pembayaran berdasarkan penghasilan, atau hidup dari gaji ke gaji. Bagi sebagian besar peminjam yang terdaftar di SAVE, refinancing dengan pemberi pinjaman swasta tidak akan masuk akal. “Bahkan jika Anda nyaman melakukan pembayaran, jika terjadi sesuatu, Anda mungkin menemukan diri Anda terjebak dalam situasi yang sangat menantang,” kata Rubin sebelumnya kepada CNET. Ketika Anda melakukan refinancing dengan pemberi pinjaman swasta, Anda melepaskan manfaat utang mahasiswa federal Anda. Itu berarti Anda tidak akan memenuhi syarat untuk bantuan kesulitan keuangan, jeda pembayaran federal, pengampunan pinjaman federal, atau manfaat serupa. Setelah Anda melakukan refinancing dengan pemberi pinjaman swasta, Anda tidak dapat membalikkan proses tersebut. “Bagaimana cara mempersiapkan pembayaran pinjaman mahasiswa yang lebih besar?” Peminjam di SAVE mungkin tidak memiliki utang apa pun pada pinjaman mahasiswa mereka sejak Maret 2020 ketika periode penangguhan federal pertama dimulai. Saat SAVE melalui proses pengadilan, para ahli memperkirakan pembayaran akan dilanjutkan pada akhir tahun ini atau suatu saat pada 2026. Bergantung pada penghasilan dan ukuran keluarga Anda, itu bisa berarti menyesuaikan tagihan yang cukup besar ke dalam anggaran bulanan Anda. Untuk mempersiapkan diri untuk itu, Rubin merekomendasikan: Gunakan simulator pinjaman Departemen Pendidikan untuk memperkirakan ukuran pembayaran bulanan Anda. Berbicaralah dengan sumber yang terpercaya, seperti Edvisors atau Institute of Student Loan Advisors, untuk saran tentang mendaftar dan memilih rencana pembayaran terbaik untuk keadaan keuangan Anda. Bicaralah dengan penasihat pinjaman mahasiswa dan akuntan tentang strategi pajak potensial untuk menurunkan jumlah penghasilan kena pajak Anda (digunakan untuk menghitung pembayaran dalam beberapa kasus). Tinjau keuangan Anda saat ini untuk menemukan tempat-tempat di mana Anda bisa memangkas atau memindahkan biaya (misalnya, menghilangkan langganan, memperlambat pembayaran utang lain, atau mengurangi kontribusi tabungan Anda).