Kami baru-baru ini mempublikasikan daftar 10 Saham Dividen yang Terabaikan untuk Dibeli Sekarang. Dalam artikel ini, kita akan melihat di mana RPM International Inc. (NYSE:RPM) berdiri dibandingkan dengan saham dividen lain yang terabaikan.
Baru-baru ini, investasi dividen—juga dikenal sebagai pendapatan ekuitas—telah kehilangan popularitas. Sekali menjadi strategi yang banyak diikuti dan andal, sekarang secara perlahan telah terlupakan. Kenaikan kuat dalam modal yang dicapai oleh saham pertumbuhan tampaknya telah mengalihkan perhatian investor dari pengembalian yang lebih stabil dan konsisten yang datang dengan saham yang membayar dividen.
Namun, penurunan pasar terbaru, dikombinasikan dengan dampak ekonomi dari kebijakan perdagangan Trump, telah membawa perhatian kembali dan daya tarik kepada jenis saham ini. Indeks Aristokrat Dividen S&P, yang melacak kinerja perusahaan dengan setidaknya 25 tahun berturut-turut pertumbuhan dividen, telah turun sedikit lebih dari 2% sejak awal 2025, dibandingkan dengan penurunan 6% di pasar yang lebih luas.
Saham dividen telah melihat hasil yang bervariasi selama siklus ekonomi yang berbeda—berkinerja baik dalam beberapa penurunan dan tertinggal di yang lain. Mereka umumnya melampaui pasar yang lebih luas selama resesi yang dimulai pada Juli 1981, Maret 2001, dan Desember 2007. Namun, kinerjanya tertinggal selama resesi pendek pada tahun 1980 dan 2020. Hal ini sebagian besar disebabkan oleh pemotongan dividen dari perusahaan besar, bersama dengan eksposur terbatas terhadap nama-nama teknologi yang tumbuh pesat. Sebagai konteks, penurunan dividen terbesar terjadi selama krisis keuangan 2008–09, di mana pembayaran dividen S&P turun 24%, meskipun investor masih menerima 76% dari pendapatan mereka.
Namun demikian, meskipun kemungkinan pemotongan dividen adalah kekhawatiran yang sah dan kelemahan potensial dari strategi ini, itu seharusnya bukan alasan untuk mengabaikan saham dividen sama sekali. Ketika diintegrasikan dengan bijaksana, mereka masih dapat memainkan peran berharga dalam portofolio investasi yang seimbang.
M&G Investments mencatat bahwa dividen berfungsi lebih dari sekadar pendapatan—mereka juga merupakan sinyal dari kesehatan keuangan perusahaan dan keyakinan manajemen. Sementara pengembalian pasar jangka pendek sering bergantung pada penilaian nilai saham, dividen memainkan peran yang jauh lebih substansial dalam mendorong pengembalian ekuitas selama periode yang lebih lama, seperti 10 atau 20 tahun. Laporan tersebut juga menyebutkan, merujuk pada data Bloomberg, bahwa dividen memainkan peran vital dalam pengembalian jangka panjang. Selama 25 tahun terakhir, hampir separuh dari total kenaikan saham AS berasal dari dividen yang diinvestasikan kembali dan kekuatan penggandaan. Selama periode ini, pasar yang lebih luas memberikan pengembalian tahunan rata-rata sebesar 7,4%, dengan 55% diatribusikan pada kenaikan harga saham dan 45% sisanya berasal dari pendapatan dividen yang diinvestasikan kembali.
Fakta bahwa dividen tidak dijamin menyoroti cerita keuangan yang lebih dalam di balik keputusan perusahaan. Perusahaan harus dengan hati-hati menimbang pertukaran antara mengembalikan keuntungan kepada pemegang saham dan menyimpan cukup pendapatan untuk mendukung ekspansi di masa depan. Menemukan keseimbangan ini dengan benar adalah tugas strategis.
Rasio pembayaran dividen yang sangat tinggi—biasanya di atas 75%, meskipun ini bervariasi menurut sektor—dapat menimbulkan bendera merah tentang keberlanjutan. Ketika terlalu banyak keuntungan dibayarkan, tidak ada ruang yang tersisa untuk meningkatkan dividen di masa mendatang. Ini pada akhirnya bisa membuat perusahaan mengurangi atau bahkan menghentikan pembayaran dividen sama sekali, yang mungkin menghambat pertumbuhan bisnis dan keuntungan jangka panjang dalam nilai saham. Oleh karena itu, kita akan melihat beberapa saham yang terabaikan yang membayar dividen.
RPM International Inc. (RPM): Salah Satu Saham Dividen yang Terabaikan untuk Dibeli Sekarang
Sebuah pandangan udara dari sistem atap industri besar yang dipasang oleh perusahaan kimia khusus.
Untuk daftar ini, kita secara teliti meninjau sumber-sumber terkemuka seperti Forbes, Morningstar, Barron’s, dan Business Insider dan mencari saham-saham yang tetap di bawah radar namun memiliki neraca yang kuat dan keuangan yang sehat. Selain itu, perusahaan-perusahaan dividen yang kurang dikenal ini juga memiliki catatan pertumbuhan dividen, yang membuat mereka menjadi pilihan yang dapat diandalkan bagi investor pendapatan. Setelah mengumpulkan data kami, kami memilih 10 perusahaan dengan jumlah investor hedge fund terbanyak, sesuai dengan database Q4 2024 Insider Monkey.
Mengapa kita tertarik pada saham-saham yang diinvestasikan oleh hedge fund? Alasannya sederhana: penelitian kami telah menunjukkan bahwa kita dapat mengungguli pasar dengan meniru saham-saham pilihan teratas dari hedge fund terbaik. Strategi buletin triwulanan kami memilih 14 saham small-cap dan large-cap setiap kuartal dan telah menghasilkan 373,4% sejak Mei 2014, mengalahkan benchmarknya sebesar 218 poin persentase (lihat detail lebih lanjut di sini).
Jumlah Pemegang Saham Hedge Fund: 30
RPM International Inc. (NYSE:RPM) dikenal atas berbagai produk kimia khususnya, yang melayani pasar industri, khusus, dan konsumen. Perusahaan ini beroperasi melalui empat segmen utama: Construction Products Group (CPG), Performance Coatings Group (PCG), Consumer Group, dan Specialty Products Group (SPG). Diversifikasi luas ini membantu mengurangi paparan terhadap tantangan di pasar mana pun. Baru-baru ini, RPM telah fokus meningkatkan efisiensi operasional melalui inisiatif MAP 2025-nya, yang menargetkan peningkatan dalam operasi rantai pasok dan ekspansi internasional.
Pada kuartal ke-3 tahun fiskal 2025, RPM International Inc. (NYSE:RPM) melaporkan pendapatan sebesar $1,48 miliar, turun 3% dari periode yang sama tahun lalu. Perusahaan menunjukkan bahwa cuaca yang tidak biasa dingin di selatan AS, bersamaan dengan kebakaran hutan di wilayah barat, menyebabkan permintaan yang lebih rendah di daerah yang biasanya melihat tingkat konstruksi dan proyek luar ruangan yang lebih tinggi selama musim dingin. Selain dampak cuaca, perusahaan juga menghadapi perbandingan tahun ke tahun yang sulit, karena kuartal ketiga tahun lalu telah melihat peningkatan 31% dalam EBIT yang disesuaikan.
Namun demikian, posisi kas RPM International Inc. (NYSE:RPM) tetap kuat. Pada kuartal terbaru, perusahaan melaporkan arus kas operasi sebesar $91,5 juta, yang menandai angka kuartal ketiga tertinggi dalam sejarah perusahaan. Selama sembilan bulan pertama tahun fiskal 2025, perusahaan mengembalikan $242,6 juta kepada pemegang saham melalui dividen.
RPM International Inc. (NYSE:RPM), salah satu saham terabaikan terbaik, saat ini menawarkan dividen per kuartal sebesar $0,51 per saham. Saham ini memiliki yield dividen sebesar 1,95%, per 25 April. Perusahaan ini adalah Dividend King, dengan 51 tahun berturut-turut pertumbuhan dividen di bawah ikat pinggangnya.
Secara keseluruhan, RPM menempati peringkat ke-5 dalam daftar saham dividen terbaik yang terabaikan untuk diinvestasikan. Meskipun kami mengakui potensi RPM sebagai investasi, keyakinan kami terletak pada keyakinan bahwa beberapa saham dividen yang sangat undervalued memiliki harapan yang lebih besar untuk memberikan pengembalian yang lebih tinggi, dan melakukannya dalam jangka waktu yang lebih singkat. Jika Anda mencari saham dividen yang sangat undervalued yang lebih menjanjikan daripada RPM tetapi diperdagangkan dengan 10 kali pendapatannya dan pertumbuhan laba yang tumbuh dua digit setiap tahun, lihat laporan kami tentang saham dividen yang sangat murah.
LANJUTKAN KE: 20 Saham AI Terbaik Untuk Dibeli Sekarang dan 30 Saham Terbaik Untuk Dibeli Sekarang Menurut Miliarder.
Pengungkapan: Tidak ada. Artikel ini awalnya diterbitkan di Insider Monkey.