Saham Confluent (NASDAQ: CFLT) memulai tahun 2024 dengan positif. Mereka melonjak hampir 50% dalam dua bulan pertama tahun 2024. Namun, sejak itu, hal-hal telah merosot bagi penyedia streaming data ini, karena telah turun 36% dari level tertinggi tahun ini.
Saham Confluent sekarang turun untuk tahun ini, di bawah performa indeks Sektor Teknologi Nasdaq-100. Saham menerima pukulan lagi setelah rilis hasil kuartal kedua pada 31 Juli, turun 18% dalam satu sesi.
Namun, melihat lebih dekat pada kinerja kuartalan Confluent dan peluang pasar akhir yang ada menunjukkan bahwa membeli saham teknologi ini bisa menjadi langkah cerdas untuk jangka panjang.
Confluent tumbuh stabil meskipun adanya hambatan
Confluent melaporkan pendapatan kuartal kedua sebesar $235 juta, naik 24% secara tahunan dan melebihi panduan manajemen sebesar $229 juta hingga $230 juta. Perusahaan juga melaporkan $0,06 per saham dalam laba disesuaikan, juga melampaui panduan sebesar $0,04 per saham hingga $0,05 per saham.
Perusahaan menyediakan platform streaming data berbasis cloud yang memungkinkan pelanggan untuk menghubungkan dan memproses aliran data mereka secara real time. Hal ini berbeda dengan metode tradisional menyimpan data saat istirahat dalam silo dan batch processing kemudian.
Namun, pelanggan yang menggunakan platform real-time Confluent mendapatkan lebih banyak nilai dari data mereka untuk berbagai aplikasi seperti penentuan harga dinamis, pelacakan pengiriman, layanan pelanggan, Internet of Things, dan kecerdasan buatan, antara lain. Manajemen memperkirakan total pasar yang dapat diaksesnya bernilai sekitar $60 miliar pada tahun 2022, dan bisa tumbuh menjadi sekitar $100 miliar pada tahun 2025.
Jadi, perusahaan masih awal dalam mengeksploitasi peluang pendapatan besar ini, mengingat analis memperkirakan pendapatan tahun penuh akan mencapai $955 juta tahun ini, naik 23%. Lebih penting lagi, Confluent telah membangun basis pelanggan yang kuat dan juga memenangkan bagian yang lebih besar dari dompet mereka, bahkan selama apa yang dijelaskan manajemen dalam panggilan laba sebagai “lingkungan makro yang terus berfluktuasi.”
Hal ini terbukti dari fakta bahwa basis pelanggan keseluruhan meningkat 13% secara tahunan menjadi 5.440. Namun, jumlah pelanggan dengan Pendapatan Berulang Tahunan (ARR) lebih dari $1 juta meningkat dengan laju yang lebih cepat sebesar 20%. Sementara itu, pelanggan dengan lebih dari $100.000 dalam ARR meningkat 14%.
ARR Confluent mengacu pada jumlah pendapatan yang dijanjikan secara kontrak yang akan diterimanya selama 12 bulan ke depan dari pelanggannya platform. Ini juga mengacu pada pendapatan yang diharapkan Confluent hasilkan dari pelanggan yang menggunakan solusi cloud-nya selama 12 bulan ke depan, berdasarkan penggunaan mereka dalam tiga bulan terakhir. Jadi, peningkatan ARR dari pelanggan-pelanggan besar bodes baik bagi perusahaan karena menunjukkan pipa pendapatan yang lebih sehat.
Peningkatan pengeluaran pelanggan juga memungkinkan kenaikan margin untuk Confluent. Perusahaan melaporkan margin operasi non-GAAP sebesar 1% pada kuartal kedua, dibandingkan dengan pembacaan negatif 9% pada periode tahun lalu. Secara keseluruhan, Confluent dapat meningkatkan kedua garisnya ke depan, dan hal itu seharusnya mendukung saham dalam jangka panjang.
Kenaikan yang sehat di depan
Confluent mengharapkan laba tahun 2024-nya mencapai $0,20 per saham. Hal ini akan menjadi peningkatan besar dibandingkan dengan laba non-GAAP $0,04 per saham yang dilaporkan pada 2023. Lebih penting lagi, analis memperkirakan percepatan bottom-line yang signifikan juga pada tahun 2025 dan 2026, meskipun penyesuaian ke bawah terhadap perkiraan mereka belakangan ini.
Perubahan Perkiraan EPS CFLT untuk Tahun Fiskal Saat Ini
Pertumbuhan laba yang luar biasa tersebut seharusnya memberikan pengembalian yang kuat bagi Confluent, itulah sebabnya investor yang ingin menambahkan saham pertumbuhan ke portofolio mereka sebaiknya mempertimbangkan untuk membelinya sebelum saham pulih dari penjualan terakhir mereka.
Apakah Anda harus berinvestasi $1.000 di Confluent sekarang?
Sebelum Anda membeli saham di Confluent, pertimbangkan hal ini:
Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru saja mengidentifikasi apa yang mereka yakini sebagai 10 saham terbaik untuk investor beli sekarang… dan Confluent bukan salah satunya. 10 saham yang masuk dalam daftar tersebut bisa menghasilkan pengembalian besar dalam beberapa tahun mendatang.
Pertimbangkan ketika Nvidia masuk dalam daftar ini pada 15 April 2005… jika Anda menginvestasikan $1.000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $763.374!*
Stock Advisor memberikan investor panduan yang mudah diikuti untuk sukses, termasuk bimbingan dalam membangun portofolio, pembaruan reguler dari analis, dan dua rekomendasi saham baru setiap bulan. Layanan Stock Advisor telah lebih dari empat kali lipat pengembalian S&P 500 sejak 2002*.
Lihat 10 saham tersebut »
*Pengembalian Stock Advisor per 12 Agustus 2024
Harsh Chauhan tidak memiliki posisi dalam saham yang disebutkan. Motley Fool memiliki posisi dalam dan merekomendasikan Confluent. Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.
1 Saham Pertumbuhan Turun 36% untuk Beli Secara Cepat Sebelum Terlambat adalah artikel asli yang dipublikasikan oleh The Motley Fool
\”