Indeks S&P 500 ($SPX) (SPY) hari ini naik +0.26%, Indeks Dow Jones Industrials ($DOWI) (DIA) naik +0.27%, dan Indeks Nasdaq 100 ($IUXX) (QQQ) naik +0.49%. Futures E-mini S&P untuk Maret (ESH26) naik +0.23%, dan Futures E-mini Nasdaq untuk Maret (NQH26) naik +0.47%.
Indeks saham naik hari ini, dengan S&P 500 capai level tertinggi dalam 1 minggu. Kekuatan dari perusahaan pembuat chip dan penyimpan data mendorong pasar lebih tinggi. Saham pertambangan juga lebih kuat, karena harga tembaga melonjak ke rekor tertinggi baru hari ini. Ini terjadi karena ada ekspektasi bahwa pemerintahan Trump mungkin akan mengenakan tarif untuk tembaga olahan, yang telah menarik banyak persediaan ke AS. Ini berpotensi membuat pasokan di bagian dunia lain jadi kurang. Impor tembaga AS pada Desember melonjak ke level tertinggi sejak Juli.
Kekuatan di pasar ekuitas global memberikan dukungan tambahan untuk saham AS, setelah Euro Stoxx 50 dan Indeks Saham Nikkei naik ke rekor tertinggi baru hari ini.
Hasil obligasi yang sedikit lebih tinggi berdampak negatif untuk saham hari ini, dengan hasil T-note 10 tahun naik +2 bp jadi 4.18%. Ekspektasi inflasi yang naik mendorong hasil T-note lebih tinggi, karena tingkat inflasi breakeven 10 tahun naik ke level tertinggi dalam 1 bulan hari ini.
Berita ekonomi AS hari ini negatif untuk saham, setelah PMI sektor jasa S&P untuk Desember direvisi turun -0.4 ke 52.5 dari laporan sebelumnya 52.9.
Komentar hari ini dari Presiden Fed Richmond Tom Barkin agak hawkish. Dia bilang dia perkirakan pemotongan pajak dan deregulasi akan tingkatkan pertumbuhan tahun ini, dan pandangan untuk kebijakan moneter tetap dalam “keseimbangan yang rumit” karena tekanan yang bertentangan dari pengangguran yang naik dan inflasi yang masih tinggi. Namun, komentar dari Gubernur Fed Stephen Miran bersifat dovish saat dia bilang kebijakan Fed “jelas restriktif dan menahan perekonomian, dan saya pikir pemotongan suku bunga lebih dari 100 basis points akan dibenarkan tahun ini.”
Fokus pasar minggu ini akan pada berita ekonomi AS. Pada Rabu, perubahan lapangan kerja ADP Desember diperkirakan naik +48.000. Juga, indeks layanan ISM Desember diperkirakan turun -0.3 ke 52.3. Selain itu, lowongan kerja JOLTS November diperkirakan naik +9.000 ke 7.679 juta. Akhirnya, pada Rabu, pesanan pabrik Oktober diperkirakan turun -1.1% bulan-ke-bulan. Pada Kamis, produktivitas non-pertanian Q3 diperkirakan naik +4.7%, dan biaya tenaga kerja per unit diperkirakan naik +0.3%. Juga, klaim pengangguran mingguan awal diperkirakan naik 12.000 ke 211.000. Pada Jumat, payroll non-pertanian Desember diperkirakan naik +59.000, dan tingkat pengangguran Desember diperkirakan turun -0.1 ke 4.5%. Juga, pendapatan rata-rata per jam Desember diperkirakan naik 0.3% bulan-ke-bulan dan 3.6% tahun-ke-tahun. Selain itu, perumahan yang mulai dibangun Oktober diperkirakan naik 1.4% bulan-ke-bulan ke 1.325 juta, dan izin bangunan Oktober diperkirakan naik 1.1% bulan-ke-bulan ke 1.350 juta. Akhirnya, indeks sentimen konsumen Januari dari University of Michigan diperkirakan naik 0.6 poin ke 53.5.
Pasar memperhitungkan kemungkinan sebesar 16% untuk pemotongan suku bunga -25 bp pada pertemuan FOMC berikutnya tanggal 27-28 Januari.
Pasar saham luar negeri beragam hari ini. Euro Stoxx 50 naik ke rekor tertinggi baru dan naik +0.22%. Shanghai Composite China rally ke level tertinggi dalam 10.5 tahun dan ditutup naik +1.50%. Indeks Saham Nikkei 225 Jepang naik ke rekor tertinggi baru dan ditutup naik +1.32%.
Suku Bunga
T-note 10 tahun untuk Maret (ZNH6) hari ini turun -4 ticks. Hasil T-note 10 tahun naik +2.4 bp ke 4.185%. Ekspektasi inflasi yang naik melemahkan harga t-note, karena tingkat inflasi breakeven 10 tahun naik ke level tertinggi dalam 1 bulan hari ini di 2.284%. Juga, komentar hawkish dari Presiden Fed Richmond Tom Barkin menekan harga T-note saat dia bilang dia perkirakan pemotongan pajak dan deregulasi akan tingkatkan pertumbuhan tahun ini. Kerugian di T-note terbatas setelah laporan CPI Jerman Desember yang lebih lemah dari perkiraan mendorong harga bund Jerman lebih tinggi dan memberikan dukungan tambahan ke T-note.
Hasil obligasi pemerintah Eropa bergerak lebih rendah hari ini. Hasil bund Jerman 10 tahun turun -2.6 bp ke 2.844%. Hasil gilt Inggris 10 tahun turun -2.8 bp ke 4.478%.
PMI komposit S&P Zona Euro untuk Desember direvisi turun -0.4 ke 51.5 dari laporan sebelumnya 51.9.
CPI Jerman Desember (terharmonisasi EU) naik +0.2% bulan-ke-bulan dan +2.0% tahun-ke-tahun, lebih lemah dari ekspektasi +0.4% bulan-ke-bulan dan +2.2% tahun-ke-tahun.
Swap memperhitungkan kemungkinan 0% untuk kenaikan suku bunga +25 bp oleh ECB pada pertemuan kebijakan berikutnya tanggal 5 Februari.
Pergerakan Saham AS
Perusahaan pembuat chip dan penyimpan data rally hari ini, membantu mengangkat pasar secara keseluruhan. Sandisk (SNDK) naik lebih dari +22% untuk memimpin penguat di S&P 500, dan Western Digital (WDC) naik lebih dari +12% untuk memimpin penguat di Nasdaq 100. Juga, Seagate Technology Holdings (STX) naik lebih dari +9%, dan Microchip Technology (MCHP) naik lebih dari +9% setelah menaikkan perkiraan penjualan bersih Q3 ke $1.19 miliar dari perkiraan sebelumnya $1.11 miliar ke $1.15 miliar, lebih tinggi dari konsensus $1.14 miliar. Selain itu, Texas Instruments (TXN) naik lebih dari +7%, dan Micron Technology (MU) naik lebih dari +6%. Akhirnya, NXP Semiconductors NV (NXPI) naik lebih dari +5%, dan Analog Devices (ADI) dan Lam Research (LRCX) naik lebih dari +4%.
Saham pertambangan bergerak lebih tinggi hari ini, dengan perak naik lebih dari +3% dan tembaga naik lebih dari +1% di rekor tertinggi baru. Hecla Mining (HL) naik lebih dari +8%, dan Newmont Mining (NEM) dan Coeur Mining (CDE) naik lebih dari +3%. Juga, Freeport McMoRan (FCX) dan Barrick Mining (B) naik lebih dari +2%.
Saham terkait pendingin pusat data berada di bawah tekanan hari ini setelah CEO Nvidia Huang bilang akan mungkin untuk mendinginkan rak yang berisi chip Rubin baru Nvidia dengan air pada suhu yang tidak memerlukan pendingin air. Akibatnya, Modine Manufacturing (MOD) turun lebih dari -14%, dan Johnson Controls International (JCI) turun lebih dari -7% untuk memimpin pelemah di S&P 500. Juga, Trane Technologies (TT) turun lebih dari -7%, dan Carrier Global (CARR) dan Vertiv Holdings (VRT) turun lebih dari -2%.
OneStream (OS) naik lebih dari +22% setelah perusahaan pembelian Hg bilang sedang dalam pembicaraan lanjutan untuk mengakuisisi perusahaan tersebut.
Aeva Technologies (AEVA) naik lebih dari +21% setelah mengumumkan bahwa teknologi LiDAR 4D-nya telah dipilih untuk platform kendaraan otonom Nvidia Drive Hyperion.
Oculis Holdings AG (OCS) naik lebih dari +11% setelah mengatakan FDA memberikan penetapan terapi terobosan untuk terapi Privosegtor-nya untuk mengobati neuritis optik.
Zeta Global Holdings (ZETA) naik lebih dari +10% setelah mengumumkan telah memasuki kolaborasi strategis dengan OpenAI untuk mendukung kecerdasan percakapan dan aplikasi agen di balik Athena oleh Zeta, agen supercerdasnya yang dibangun untuk pemasaran perusahaan.
Vistra Corp. (VST) naik lebih dari +2% setelah setuju bayar sekitar $4 miliar untuk 10 pembangkit listrik tenaga gas alam di AS Timur Laut dan Texas.
Core Scientific (CORZ) naik lebih dari +1% setelah BTIG meningkatkan peringkat saham jadi beli dari netral dengan target harga $23.
American International Group (AIG) turun lebih dari -7% setelah mengumumkan bahwa CEO Zaffino akan pensiun di pertengahan tahun dan digantikan oleh Eric Andersen dari Aon Plc.
Equifax (EFX) dan TransUnion (TRU) turun lebih dari -5% setelah Direktur FHFA Pulte bilang, “Saya tidak mengerti apa yang dilakukan biro kredit dengan harga mereka.”
AT&T (T) turun lebih dari -2% setelah Arete menurunkan peringkat saham jadi jual dari netral dengan target harga $20.
Comcast Corp (CMCSA) turun lebih dari -1% setelah Arete menurunkan peringkat saham jadi jual dari netral dengan target harga $23.
Laporan Pendapatan (6/1/2026)
AAR Corp (AIR), AngioDynamics Inc (ANGO), Penguin Solutions Inc (PENG).
Pada tanggal publikasi, Rich Asplund tidak memiliki (baik secara langsung ataupun tidak langsung) posisi di sekuritas mana pun yang disebut dalam artikel ini. Semua informasi dan data dalam artikel ini hanya untuk tujuan informasional. Artikel ini awalnya diterbitkan di Barchart.com