AGNC Investment (NASDAQ: AGNC) dan Ares Capital (NASDAQ: ARCC) punya bagi hasil dividen yang sangat besar. Dividen bulanan AGNC Investment hasilkan lebih dari 12.5%, sementara pembayaran triwulanan Ares Capital hasilkan 9.6%. Keduanya jauh lebih tinggi dari S&P 500, yang hanya hasilkan sekitar 1.1% saat ini.
Mari kita lihat mana dari saham dengan bagi hasil sangat tinggi ini yang pilihan lebih baik untuk investor pemasukan saat ini.
Akankah AI ciptakan triliuner pertama di dunia? Tim kami baru mengeluarkan laporan tentang satu perusahaan yang kurang dikenal, disebut "Monopoli Penting" yang sediakan teknologi kritis yang dibutuhkan Nvidia dan Intel. Lanjutkan »
Sumber gambar: Getty Images.
AGNC Investment adalah REIT hipotek yang fokus investasi di MBS Agenya (kumpulan hipotek perumahan yang dilindungi dari resiko kredit oleh agensi pemerintah seperti Fannie Mae). Itu adalah investasi pendapatan tetap beresiko rendah dengan keuntungan yang relatif rendah (hasil bagi rendah-ke-menengah satu digit). REIT hipotek ini tingkatkan keuntungannya (dan profil resiko) dengan menggunakan leverage untuk investasi di MBS (punya rasio leverage 7.2 kali di akhir kuartal keempat). Strategi investasi ini bisa sangat menguntungkan.
Selama keuntungan AGNC Investment di atas biaya modalnya (biaya operasional dan pembayaran dividen), mereka bisa pertahankan dividen saat ini. REIT itu telah bayar dividen bulanan yang sama sejak 2020.
Pasar MBS saat ini kuat. Itu membuat pandangan REIT bahwa keuntungan dan dividennya harus tetap sejalan. Namun, jika kondisi pasar memburuk, REIT mungkin perlu kurangi dividennya. Itu telah terjadi beberapa kali di masa lalu, termasuk di 2020. Meski ada pemotongan itu, AGNC telah berikan total keuntungan tahunan rata-rata 11.8% sejak IPO 2008, didorong hanya oleh dividennya.
Ares Capital adalah BDC terbesar. Mereka terutama berikan pinjaman langsung ke perusahaan pasar menengah ($100 juta sampai $1 miliar pendapatan tahunan). Meskipun pinjaman ini investasi lebih beresiko daripada MBS Agen, mereka juga bawa suku bunga yang jauh lebih tinggi (portofolio Ares punya rata-rata tertimbang hasil 9.3% di akhir 2025). Lebih lanjut, Ares telah lakukan pekerjaan yang sangat baik dalam menilai pinjaman dan mengelola investasinya selama bertahun-tahun, karena tingkat kerugian bersih tahunannya kurang dari 0%.
BDC itu juga gunakan leverage untuk buat investasi hutang tambahan. Tapi, dia punya rasio hutang-ke-ekuitas yang relatif sederhana, yaitu 1.08. Ares Capital punya neraca yang kuat, memberinya likuiditas yang cukup untuk terus kembangkan portofolionya.
Portofolio pinjaman Ares Capital yang besar dan tumbuh telah dukung dividen yang stabil dan naik. BDC itu kini telah bayar tingkat dividen yang stabil atau tumbuh selama lebih dari 16 tahun berturut-turut. Perusahaan hasilkan pendapatan inti melebihi dividennya, memungkinkannya untuk bangun bantalan yang bisa menutup dividennya untuk lebih dari dua kuartal. Pendapatan dan dividen perusahaan yang tumbuh telah membantunya berikan total keuntungan tahunan 12% kepada investor selama 20 tahun terakhir.
AGNC Investment dan Ares Capital keduanya bayar dividen berhasil tinggi yang didukung oleh pendapatan bunga dari investasi hutang mereka. Hasil saat ini AGNC yang lebih tinggi dan jadwal pembayaran bulanan membuatnya pilihan lebih baik untuk investor yang lebih toleran resiko yang cari pemasukan di atas segalanya. Sementara itu, Ares Capital tawarkan sedikit lebih banyak potensi pertumbuhan saat dia tingkatkan nilai portofolio dan naikkan dividennya, membuatnya lebih baik untuk mereka yang cari total keuntungan lebih tinggi.
Sebelum kamu beli saham di AGNC Investment Corp., pertimbangkan ini:
Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru saja identifikasi apa yang mereka percaya adalah 10 saham terbaik untuk investor beli sekarang… dan AGNC Investment Corp. tidak salah satunya. 10 saham yang terpilih bisa produksi keuntungan monster di tahun-tahun mendatang.
Pertimbangkan saat Netflix masuk daftar ini pada 17 Desember 2004… jika kamu invest $1,000 saat rekomendasi kami, kamu akan punya $409,108! Atau saat Nvidia masuk daftar ini pada 15 April 2005… jika kamu invest $1,000 saat rekomendasi kami, kamu akan punya $1,145,980!
Sekarang, penting untuk catat total keuntungan rata-rata Stock Advisor adalah 886% — kinerja yang mengalahkan pasar dibandingkan 193% untuk S&P 500. Jangan lewatkan daftar 10 teratas terbaru, tersedia dengan Stock Advisor, dan bergabunglah dengan komunitas investasi yang dibangun oleh investor individu untuk investor individu.
Lihat 10 saham itu »
*Keuntungan Stock Advisor per 13 Februari 2026.
Matt DiLallo punya posisi di Ares Capital. The Motley Fool punya posisi di dan rekomendasikan Ares Capital. The Motley Fool punya kebijakan pengungkapan.
Saham Dividen Hasil Ultra-Tinggi yang Lebih Baik: AGNC Investment vs. Ares Capital awalnya diterbitkan oleh The Motley Fool.