Buka Editor’s Digest secara gratis
Roula Khalaf, Editor dari FT, memilih cerita favoritnya dalam buletin mingguan ini.
HSBC telah meningkatkan cadangan untuk pinjaman buruk dan memprediksi pinjaman akan terbatas tahun ini, mengutip ketidakpastian, kekacauan pasar, dan outlook ekonomi yang memburuk akibat tarif yang lebih tinggi dan ketegangan geopolitik.
Bank berbasis di Inggris meningkatkan kerugian kredit yang diharapkan sebesar $202 juta menjadi $876 juta pada kuartal pertama 2025, sedikit lebih tinggi dari perkiraan analis. Kenaikan tahun ke tahun termasuk $100 juta khususnya untuk paparan bank terhadap sektor properti komersial di Hong Kong.
“Dengan tingkat ketidakpastian dan kekacauan pasar saat ini”, bank tersebut mengharapkan permintaan global untuk pinjaman akan “tetap terbatas selama 2025”.
Bank tersebut memproyeksikan dampak “persentase satu digit rendah” pada pendapatannya dan tambahan $500 juta dalam cadangan pinjaman buruk inkremental dalam skenario dengan “tarif yang jauh lebih tinggi”.
CEO Georges Elhedery mengatakan HSBC akan memasuki “periode ketidakpastian ekonomi dan ketidakpastian pasar . . . dari posisi kekuatan keuangan”.
Grup tersebut pada hari Selasa mengumumkan pembelian kembali saham hingga $3 miliar yang akan dimulai setelah rapat tahunan pada 2 Mei. Mereka mendeklarasikan dividen kuartal pertama sebesar $0,10 per saham. Saham perdagangan Hong Kong bank tersebut naik sebanyak 2,3 persen setelah rilis pendapatannya.
Labanya sebelum pajak turun 25 persen menjadi $9,5 miliar dalam tiga bulan pertama tahun ini, mengalahkan ekspektasi analis sebesar $9,1 miliar yang dikompilasi oleh Bloomberg. Mereka turun dari $12,7 miliar setahun sebelumnya ketika mencatat keuntungan bersih satu kali terkait penjualan unit-unitnya di Kanada dan Argentina.
Pendapatan bunga bersih turun menjadi $8,3 miliar dari $8,7 miliar setahun yang lalu, mencerminkan penjualan bisnis Argentina.
Marginal bunga bersihnya — perbedaan antara apa yang dibayar bank pada deposito dan yang diperoleh dari pinjaman-peminjaman — turun 0,04 poin persentase, menyoroti kebutuhan HSBC untuk memfokuskan kembali pada sumber pendapatan yang tidak sensitif terhadap suku bunga.
Pendapatan dari segmen wealth dan premier banking grup tersebut meningkat sedikit dari tahun ke tahun, didorong oleh pertumbuhan pendapatan wealth sebesar $250 juta yang bank kreditkan kepada peningkatan perdagangan melalui perantaraannya.
Direkomendasikan
Sejak menjadi chief executive pada September, Elhedery telah memulai rencana pemangkasan biaya yang melibatkan penghematan sebesar $300 juta pada tahun 2025 dan total pemangkasan $1,5 miliar dari basis biaya tahunan hingga akhir 2026.
Penghematan tersebut merupakan bagian dari restrukturisasi yang lebih besar, termasuk merombak operasi menjadi bagian “timur” dan “barat” yang segera berganti nama, menutup sebagian bisnis perbankan investasi dan memangkas lapisan tengah banker.
Bank tersebut mengumumkan “tinjauan strategis” atas bisnisnya di Malta dan mengatakan telah “membuat kemajuan” dalam melepas unit perbankan swasta Jerman, asuransi jiwa Afrika Selatan, dan Prancis.
HSBC juga mengatakan bahwa mereka mengharapkan porsi saham mereka di Bank of Communications akan terdilusi dari 19 persen menjadi 16 persen setelah bank China mengumumkan rencana penawaran saham senilai Rmb120 miliar ($16,5 miliar), yang akan mengakibatkan kerugian kertas hingga $1,6 miliar bagi HSBC.