Calon investor dalam penawaran saham CATL sebesar $5 miliar di Hong Kong dikabarkan bahwa saham tersebut mungkin dijual dengan diskon kurang dari 10% dari saham CATL yang terdaftar di Shenzhen, menurut tiga sumber yang memiliki pengetahuan langsung tentang hal tersebut.
Diskon yang ditawarkan bisa sekitar di kisaran satu digit pertengahan, tambah dua dari sumber tersebut.
CATL, yang klien otomotifnya termasuk Tesla dan Stellantis, sedang bertemu dengan investor sebelum meluncurkan pembentukan buku untuk penawaran minggu depan yang bisa menjadi penjualan saham baru terbesar di Hong Kong selama empat tahun terakhir.
Investor mendorong CATL untuk mematok harga saham Hong Kong setidaknya 10% di bawah saham yang diperdagangkan di Shenzhen, kata salah satu sumber dan orang keempat kepada Reuters.
Harga belum diputuskan, kata para sumber tersebut.
CATL ingin memiliki investor pendiri dan anchor berlangganan sekitar separuh saham yang akan dijual dalam kesepakatan tersebut, tambah dua dari sumber tersebut.
Para sumber tersebut tidak bisa disebutkan namanya dalam mendiskusikan informasi yang belum diumumkan secara publik.
CATL tidak merespons permintaan komentar dari Reuters.
Saham CATL diperdagangkan 3,0% lebih tinggi pada hari Rabu menjadi 238,61 yuan. Namun, saham tersebut telah turun 10,3% tahun ini. Indeks CSI300 China naik 0,6% pada hari Rabu.
Saham Hong Kong biasanya diperdagangkan dengan diskon dibandingkan dengan saham di daratan. Biasanya investor ditawarkan saham dengan harga lebih murah dalam penawaran luar negeri seperti ini sebagai insentif untuk membeli penawaran saham.
Midea Group mematok harga saham Hong Kong sekitar 20% diskon ketika mengumpulkan $4 miliar dalam penawaran pada September tahun lalu.
Lima penawaran saham dari daratan ke Hong Kong sejak 2022 yang dipimpin oleh Midea, China Tourism Group Duty Free dan S.F. Holding memiliki kisaran harga selama pembentukan buku dengan diskon antara 28% dan 37%, menurut analis Global Equity Research Arun George yang mempublikasikan di Smartkarma.
Penawaran saham CATL akan menjadi yang terbesar di Hong Kong sejak 2021, ketika Kuaishou Technology mengumpulkan $6,2 miliar dalam penawaran saham perdana.
Pembuat baterai sebelumnya mengatakan dalam pengajuan regulasi bahwa sebagian dari dana yang dikumpulkan akan digunakan untuk membangun pabrik baterai senilai 7,3 miliar euro ($8,28 miliar) di Hungaria.
Labanya CATL dalam tiga bulan pertama tahun 2025 naik 32,9% year-on-year menjadi 14 miliar yuan ($1,91 miliar), laju tercepatnya dalam hampir dua tahun.
Perusahaannya telah memperluas keunggulannya di pasar baterai dengan pangsa 38% secara global pada 2024. Itu meningkat dari 36% pada 2023, menurut data dari SNE Research, didorong oleh pertumbuhan lebih cepat CATL dalam pengiriman baterai untuk sistem penyimpanan energi dan beragam klien sektor otomotifnya.
BYD, yang sebagian besar memasok baterainya untuk kendaraan listrik dan hibridanya sendiri, menempati peringkat kedua, dengan 15%.
($1 = 0,8820 euro)
(Pelaporan oleh Summer Zhen dan Selena Li di Hong Kong; pelaporan tambahan oleh Zoey Zhang. Penulisan oleh Scott Murdoch; Pengeditan oleh Sonali Paul dan Muralikumar Anantharaman)