Kami baru saja menerbitkan daftar 15 Saham Nilai Large-Cap Terbaik untuk Dibeli saat Resesi Melanda. Dalam artikel ini, kami akan melihat di mana The Kroger Co. (NYSE: KR) berada dibandingkan dengan saham nilai large-cap terbaik lainnya untuk dibeli saat resesi melanda.
Goldman Sachs menyoroti bahwa ekuitas di seluruh dunia diperdagangkan masuk dan keluar dari pasar beruang – yang sering didefinisikan sebagai penurunan 20% dari puncak terbaru. Menurut Peter Oppenheimer, kepala strategi ekuitas global di Goldman Sachs Research, sejarah pasar beruang dapat memberikan beberapa petunjuk mengenai durasi dan keparahan penurunan tersebut. Saham AS berakhir jauh lebih tinggi setelah Trump mengumumkan keputusannya untuk memberlakukan jeda 90 hari pada bagian tarif timbal balik yang ditujukan kepada negara-negara tambahan. Meskipun demikian, Oppenheimer meyakini bahwa pemulihan yang berkelanjutan belum terjadi. Menurutnya, penilaian saham harus menyesuaikan lebih lanjut sebelum ekuitas dapat beralih ke fase “harapan” dari siklus berikutnya.
Dengan dimulainya musim penghasilan Q1 2025, Morningstar menginformasikan bahwa investor dapat mengharapkan lebih banyak fokus dari biasanya pada apa yang ingin dikatakan perusahaan mengenai prospek mereka, sementara ketidakpastian seputar tarif berarti memberikan pandangan yang lebih lemah, kurang percaya diri, atau bahkan tidak ada panduan. Tarif dapat memengaruhi laba perusahaan dalam beberapa cara, baik secara langsung maupun tidak langsung. Terutama, peningkatan biaya impor menempatkan lebih banyak tekanan pada margin. Sementara beberapa perusahaan dapat memutuskan untuk mengurangi tekanan dengan menaikkan harga bagi pelanggan, yang lain dapat memilih untuk menyerapnya, kata perusahaan tersebut. Morningstar, sambil mengutip perkiraan konsensus FactSet, menyebutkan bahwa analis memperkirakan pertumbuhan laba 6,8% di Q1 untuk perusahaan dalam indeks benchmark S&P 500. Untuk tahun penuh, analis memperkirakan pertumbuhan sebesar 11,2%.
Bimbingan ke depan biasanya yang menggerakkan pasar keuangan. Jika perusahaan memperingatkan bahwa ada kemungkinan melihat keuntungan yang lebih kecil, saham cenderung turun. Hal ini mungkin terjadi di seluruh pasar, tetapi ada sisi positifnya. Menurut kepala penelitian dan kepala investasi Morningstar, Dan Kemp, penting untuk dicatat bahwa sebagian besar nilai terletak di masa depan. Oleh karena itu, dampak pada nilai nyata perusahaan diharapkan menjadi teredam. Menurutnya, melebarnya kesenjangan antara harga saham dan nilai nyata masa depan dapat menjadi tanah yang sangat subur bagi para investor pasar.
Story Continues
Christian Mueller-Glissmann, kepala penelitian alokasi aset dalam strategi portofolio untuk Goldman Sachs Research, mengatakan bahwa investor perlu memikirkan untuk melakukan diversifikasi secara regional dan melintasi gaya. Secara khusus, ini terdiri dari saham volatilitas rendah, yaitu saham dari sektor yang lebih defensif, yang fluktuasinya kurang dari pasar secara keseluruhan.
Untuk menyusun daftar 15 Saham Nilai Large-Cap Terbaik untuk Dibeli saat Resesi Melanda, kami mempertimbangkan perusahaan dari industri yang diharapkan dapat bertahan dalam lingkungan resesi, seperti utilitas, perawatan kesehatan, dan konsumen. Selanjutnya, kami memilih saham yang diperdagangkan dengan forward P/E kurang dari ~20.0x. Terakhir, saham-saham tersebut disusun secara berurutan dari sentimen dana lindung, pada Q4 2024.
Mengapa kami tertarik pada saham-saham yang dibeli dana lindung? Alasannya sederhana: penelitian kami telah menunjukkan bahwa kita dapat mengungguli pasar dengan meniru saham-saham pilihan teratas dari dana lindung terbaik. Strategi newsletter triwulanan kami memilih 14 saham small-cap dan large-cap setiap kuartal dan telah menghasilkan 373,4% sejak Mei 2014, mengalahkan benchmarknya sebesar 218 poin persentase (lihat lebih banyak detail di sini).
Apakah The Kroger Co. (KR) Saham Nilai Large-Cap Terbaik untuk Dibeli saat Resesi Melanda?
Seorang pelanggan membeli barang di kasir di toko kelontong.
Jumlah Pemegang Dana Lindung: 60
Forward P/E per 15 April: ~14.4x
The Kroger Co. (NYSE: KR) beroperasi sebagai pengecer makanan dan obat. Guggenheim mempertahankan peringkat “Beli” pada saham perusahaan dan menaikkan target harga menjadi $73 dari $71. Analisis perusahaan menunjukkan bahwa momentum operasional yang meningkat, yang dihasilkan dari re-entri jaringan ESI, pertumbuhan bisnis Media, dan ekspansi KR Delivery, diharapkan dapat mendukung saham. Pada 5 Februari, Kroger Health, divisi perawatan kesehatan dari The Kroger Co. (NYSE: KR) dan Keluarganya dari Apotek, mengumumkan kesepakatan baru dengan Express Scripts, bisnis layanan manfaat apotek Evernorth. Terutama, kesepakatan baru menawarkan akses ke obat resep dan layanan kesehatan di Keluarga Apotek Kroger bagi pelanggan Express Scripts.
Di tempat lain, analis Robert Ohmes dari Bank of America Securities mengulangi peringkat “Beli” pada saham perusahaan. Peringkat analis didukung oleh kombinasi faktor yang menunjukkan kinerja keuangan yang sehat perusahaan dan penempatan strategis. Terutama, EPS terkoreksi The Kroger Co. (NYSE: KR) Q4 2024 melebihi ekspektasi. Analis memiliki pandangan yang baik terhadap pendapatan masa depan perusahaan, sejalan dengan panduan The Kroger Co. (NYSE: KR). Pertumbuhan yang diharapkan dalam aliran keuntungan alternatif, seperti Retail Media, dan penekanan yang terus-menerus pada penjualan digital dan penghematan biaya membantu potensi margin jangka panjang, kata Ohmes. Pada Q4 2024, perusahaan mencatat EPS terkoreksi sebesar $1,14.
Secara keseluruhan, KR menempati peringkat ke-10 dalam daftar saham nilai large-cap terbaik untuk dibeli saat resesi melanda. Meskipun kami mengakui potensi KR sebagai investasi, keyakinan kami terletak pada keyakinan bahwa beberapa saham AI yang sangat undervalued menjanjikan pengembalian yang lebih tinggi, dan melakukannya dalam jangka waktu yang lebih singkat. Ada saham AI yang naik sejak awal 2025, sementara saham AI populer kehilangan sekitar 25%. Jika Anda mencari saham AI yang sangat undervalued yang lebih menjanjikan daripada KR tetapi diperdagangkan dengan kurang dari 5 kali labanya, periksa laporan kami tentang saham AI termurah ini.
BACA SELANJUTNYA: 20 Saham AI Terbaik untuk Dibeli Sekarang dan 30 Saham Terbaik untuk Dibeli Sekarang Menurut Miliarder.
Pengungkapan: Tidak ada. Artikel ini awalnya diterbitkan di Insider Monkey.