Kami baru saja menerbitkan daftar 7 Saham Terburuk di Bidang Pertanian Vertikal dan Hidroponik yang Layak Dibeli. Dalam artikel ini, kami akan melihat di mana Hydrofarm Holdings Group, Inc. (NASDAQ:HYFM) berada dibandingkan dengan saham-saham pertanian vertikal dan hidroponik terburuk lainnya yang layak dibeli.
Pertanian vertikal dan hidroponik telah terbukti menjadi solusi revolusioner dalam sektor pertanian, mengatasi tantangan keamanan pangan, keberlanjutan, dan urbanisasi. Pasar hidroponik global diperkirakan akan tumbuh menjadi $25,1 miliar pada tahun 2027 dari $12,1 miliar pada tahun 2022, menurut MarketsandMarkets. Di sisi lain, industri pertanian vertikal diproyeksikan akan tumbuh menjadi $50,1 miliar pada tahun 2032 dari $6,92 miliar pada tahun 2024, menurut Fortune Business Insights. Oleh karena itu, sektor ini memiliki potensi pertumbuhan yang kuat.
Namun, meskipun prediksi positif tersebut, tidak semua perusahaan di sektor ini siap untuk sukses. Beberapa pemain menghadapi penurunan karena biaya operasional yang meningkat, masalah terkait skalabilitas, dan ketidakstabilan keuangan. Faktor-faktor ini membuat beberapa saham di sektor ini lebih berisiko daripada yang lain. Salah satu faktor utama yang memengaruhi industri ini adalah biaya tinggi untuk mendirikan dan memelihara peternakan vertikal. Investasi modal yang tinggi diperlukan untuk mendukung inovasi seperti pencahayaan LED, otomatisasi yang didukung kecerdasan buatan, dan sistem yang dikontrol iklim. Meskipun inovasi seperti lampu LED CoolGrow VF telah meningkatkan efisiensi energi hingga 38%, biaya operasional secara keseluruhan tetap tinggi. Selain itu, biaya input pertanian telah naik 44% sejak tahun 2019, menurut AHDB, dengan biaya pupuk, listrik, dan mesin melonjak antara 38% dan 50%, mengurangi margin keuntungan. Biaya yang meningkat ini menekan perusahaan untuk menjaga profitabilitas, terutama di mana industri berjuang dengan margin yang ketat.
Demikian pula, ketergantungan pada pencahayaan buatan dan pengendalian iklim mengakibatkan konsumsi energi yang tinggi, meningkatkan biaya, dan mengurangi profitabilitas. Meskipun terdapat kemajuan teknologi untuk mengurangi biaya, operasi yang intensif energi mempengaruhi margin keuntungan. Selain itu, gangguan rantai pasokan, terutama setelah pandemi COVID-19, telah menambahkan komplikasi lebih lanjut. Kelangkaan tenaga kerja dan masalah transportasi menekan perusahaan, membuat sulit untuk mengembangkan operasi secara efisien. Banyak peternakan vertikal bergantung pada komponen yang sangat spesialis, dan keterlambatan dalam mendapatkan peralatan penting menghentikan upaya perluasan.
Selain itu, sektor hidroponik juga menghadapi ketidakpastian regulasi. Meskipun legalisasi cannabis di beberapa pasar awalnya meningkatkan permintaan terhadap sistem hidroponik, regulasi yang tidak konsisten dan kelebihan pasokan di pasar cannabis telah menghambat pertumbuhan. Banyak perusahaan di sektor ini yang sangat bergantung pada budidaya cannabis menghadapi kesulitan dalam beralih ke aliran pendapatan lain. Di sisi lain, meskipun permintaan untuk produk pertanian vertikal meningkat, ia menghadapi tantangan karena titik harga yang lebih tinggi dibandingkan dengan pertanian tradisional. Sementara keberlanjutan merupakan poin penjualan yang menarik, konsumen yang sensitif terhadap anggaran cenderung memilih opsi yang lebih murah, mengakibatkan penurunan jangkauan pasar produk yang ditanam secara vertikal.
Sentimen investor berubah, dengan keraguan yang semakin meningkat mengenai usaha agritech yang membutuhkan modal. Menurut McKinsey & Company, investasi tahunan di seluruh dunia dalam makanan dan agribisnis telah melampaui angka $100 miliar. Namun, perusahaan-perusahaan hidroponik dan pertanian vertikal masih kesulitan mendapatkan pendanaan. Hal ini telah mengakibatkan peningkatan minat pendek dalam beberapa saham yang tidak berperforma baik, dengan dana lindung mempertaruhkan perusahaan yang tidak menunjukkan model bisnis jangka panjang yang berkelanjutan. Perusahaan yang sebelumnya menjamin pertumbuhan margin tinggi menghadapi penurunan pendapatan, menambah kekhawatiran mengenai kelangsungan jangka panjang.
Secara keseluruhan, tantangan struktural industri, serta tekanan ekonomi, telah menyebabkan kinerja saham yang signifikan di bawah rata-rata untuk beberapa perusahaan pertanian vertikal dan hidroponik.
Untuk menyusun daftar 7 Saham Terburuk di Bidang Pertanian Vertikal dan Hidroponik yang Layak Dibeli, kami mulai dengan menggunakan penyaring Finviz untuk mengidentifikasi saham-saham dari industri input pertanian dan produk pertanian. Kami juga melihat artikel-artikel sebelumnya kami tentang sektor ini untuk memastikan perusahaan-perusahaan yang relevan dengan kapitalisasi pasar yang substansial termasuk dalam daftar.
Selanjutnya, kami melihat minat dana lindung terhadap perusahaan-perusahaan ini, karena kami percaya bahwa saham-saham dengan dukungan institusi yang signifikan menunjukkan stabilitas keuangan. Namun, kami fokus pada minat pendek, yang diukur dengan persentase pendek dari float, mencerminkan keraguan investor dan risiko potensial. Minat pendek yang lebih tinggi menunjukkan posisi keuangan perusahaan yang rapuh, ketidakefisienan operasional, atau tantangan industri yang lebih besar. Perusahaan-perusahaan kemudian diurutkan secara menaik berdasarkan persentase pendek dari float mereka, dengan saham-saham yang paling banyak dipersingkat terletak di bagian atas daftar kami.
Mengapa kami tertarik pada saham-saham yang diinvestasikan oleh dana lindung? Alasannya sederhana: penelitian kami telah menunjukkan bahwa kami dapat melampaui pasar dengan meniru saham-saham teratas dari dana lindung terbaik. Strategi buletin kuartalan kami memilih 14 saham small-cap dan large-cap setiap kuartal dan telah menghasilkan return 373,4% sejak Mei 2014, mengalahkan benchmarknya sebesar 218 poin persentase (lihat detail lebih lanjut di sini).
Apakah Hydrofarm Holdings Group, Inc. (HYFM) Saham Pertanian Vertikal dan Hidroponik Terburuk yang Layak Dibeli?
Lapangan bunga matahari yang luas di bawah pencahayaan pertanian yang terang.
Persentase Pendek dari Float: 2,13%
Jumlah Pemegang Dana Lindung: 5
Hydrofarm Holdings Group, Inc. (NASDAQ:HYFM) adalah salah satu pemasok teratas peralatan pertanian lingkungan terkendali (CEA). Perusahaan ini menyediakan solusi untuk hidroponik dan pertanian vertikal, termasuk pencahayaan pertanian, sistem pengendalian iklim, dan nutrisi. Namun, karena kelebihan pasokan di seluruh industri dan permintaan yang lebih rendah, penjualan telah terpengaruh. Perusahaan ini kini berfokus pada memperluas campuran produk propieternya dan mendiversifikasi aliran pendapatannya di luar sektor cannabis untuk mencoba mengatasi tantangan tersebut.
Hydrofarm Holdings Group, Inc. (NASDAQ:HYFM) melaporkan penjualan bersih sebesar $37,3 juta untuk Kuartal IV 2024, menurun 20,9% secara tahunan. Margin perusahaan juga terjepit karena laba kotor disesuaikan turun menjadi $3,6 juta, hanya 9,6% dari penjualan bersih dibandingkan dengan 24,3% tahun sebelumnya. Manajemen mengaitkan performa negatif tersebut dengan campuran produk propieternya yang lebih rendah dan masalah yang lebih luas terkait industri. Melihat ke depan, perusahaan memperkirakan penurunan penjualan dua digit pada awal 2025, dengan stabilitas yang diharapkan secara bertahap di akhir tahun.
Untuk memulihkan profitabilitas, Hydrofarm Holdings Group, Inc. (NASDAQ:HYFM) telah menerapkan langkah-langkah pemotongan biaya yang agresif. Hal ini termasuk optimasi jaringan distribusi dan pengurangan biaya SG&A. Namun, potensi kenaikan tarif impor dari Kanada dan China menimbulkan risiko tambahan terhadap margin. Manajemen juga menunjukkan minat dalam alternatif strategis, yang mencakup penjualan aset atau merger yang mungkin, menyoroti tekanan keuangan dan operasional yang terus berlanjut.
Terlepas dari upaya untuk menstabilkan operasi, perusahaan terus berjuang dengan penurunan penjualan dan penurunan profitabilitas. Meskipun bisnis e-commerce-nya telah menunjukkan pertumbuhan, kondisi industri tidak pasti, membuat pemulihan dalam jangka pendek menjadi tidak pasti. Saham perusahaan turun hampir 75% sepanjang tahun ini, mencerminkan posisi keuangannya dan menempatkannya di antara saham-saham pertanian terburuk.
Secara keseluruhan, HYFM menempati peringkat ke-6 dalam daftar saham pertanian vertikal dan hidroponik terburuk yang layak dibeli. Meskipun kami mengakui potensi HYFM, keyakinan kami terletak pada keyakinan bahwa saham-saham AI menawarkan harapan yang lebih besar untuk memberikan pengembalian yang lebih tinggi, dan melakukannya dalam jangka waktu yang lebih singkat. Ada saham AI yang naik sejak awal tahun 2025, sementara saham-saham AI populer kehilangan sekitar 25%. Jika Anda mencari saham AI yang lebih menjanjikan daripada HYFM namun diperdagangkan dengan kurang dari 5 kali laba, periksalah laporan kami tentang saham AI termurah ini.
BACA SELANJUTNYA: 20 Saham AI Terbaik untuk Dibeli Sekarang dan 30 Saham Terbaik untuk Dibeli Menurut Miliarder.
Pengungkapan: Tidak ada. Artikel ini awalnya diterbitkan di Insider Monkey.