Jika Anda mencari saham dividen sebagai sumber pendapatan, jelas kualitas sangat penting. Tetapi waktu juga bisa memainkan peran dalam seberapa banyak pendapatan investasi ini menghasilkan bagi Anda. Semakin rendah harga saham ini, semakin banyak saham yang bisa Anda beli, dan semakin tinggi hasil efektif Anda.
Dengan kata lain, Anda mendapatkan lebih banyak manfaat dari uang Anda saat membeli saham dividen saat sedang diskon.
Dengan latar belakang itu, berikut adalah tinjauan lebih dekat tentang tiga pembayar dividen teratas S&P 500 yang saat ini sedang dijual. Salah satu atau semua dari mereka akan menjadi tambahan solid untuk portofolio investor pendapatan.
Tiga puluh tahun yang lalu, nama-nama besar di bidang farmasi seperti Merck (NYSE: MRK) adalah raksasa. Ilmu baru telah meletakkan dasar untuk era emas, memberikan semua nama besar dalam bisnis setidaknya satu obat blockbuster, ditambah setidaknya satu atau dua calon blockbuster dalam setiap pipa perusahaan. Bagi Merck, produk-produk terkemuka ini adalah Singulair, Januvia, dan Vioxx.
Industri telah berubah sejak itu, bagaimanapun. Lebih ramai, dan sebagai hasilnya, lebih kompetitif. Itulah mengapa perusahaan-perusahaan ini tidak menumbuhkan lini atas mereka secepat yang mereka lakukan dulu. Merck tidak terkecuali dari dinamika ini juga. Itulah mengapa sahamnya umumnya di bawah performa S&P 500 selama 20 tahun terakhir.
Hanya saja jangan kehilangan perspektif.
Meskipun masa kejayaan bisnis mungkin berada di jendela belakang, apa yang perusahaan ini kurang dalam kekuatan pertumbuhan, lebih dari cukup untuk mendukung pendapatan yang andal yang pada gilirannya mendukung dividen yang tumbuh setiap tahun selama 14 tahun terakhir. Merck hanya memanfaatkan ukurannya yang besar untuk mengembangkan obat-obatan baru atau mengakuisisi mereka. Misalnya, obat kanker terlaris saat ini, Keytruda, sebenarnya adalah hadiah dari akuisisi Schering-Plough tahun 2009. Dan, sekarang bahwa akhir dari kesuksesan komersial Keytruda setidaknya terlihat, itu membayar LaNova Medicines dari China untuk hak terhadap terapi kanker pengembangan yang saat ini berada dalam uji coba fase 1.
Ini adalah norma baru dalam dunia kedokteran, dan Merck menavigasikannya dengan baik meskipun tidak secara eksplosif. Lebih baik lagi, dengan saham sekarang turun 25% dari puncak Juni, para pendatang baru akan masuk pada yield dividen yang diproyeksikan ke depan hampir 3,3%.
Tidak ada yang menyangkal penurunan Nike (NYSE: NKE) dari kesuksesannya.
Saham merek pakaian olahraga itu melonjak tinggi ke dalam dan bahkan melalui pandemi COVID-19, didorong oleh minat konsumen terhadap barang-barangnya (dan sepatu olahraganya khususnya). Kemudian semuanya berantakan. Berkat kombinasi kesalahan pasokan dan distribusi, preferensi konsumen yang berkembang, lethargi ekonomi, dan kurangnya inovasi yang dirasakan, pada tahun 2022 bisnis Nike mengalami kemunduran. Demikian pula dengan saham, yang sekarang turun sekitar 60% dari puncaknya pada akhir 2021 dan masih mengetuk pintu terendah yang lebih rendah.
Cerita Berlanjut
Namun, penjual, bisa dikatakan, melebihi target mereka.
Ini bukan untuk mengatakan bahwa Nike sepenuhnya sudah keluar dari masalah. Pendapatan untuk kuartal yang berakhir pada Februari diperkirakan turun 11% secara tahunan, berkontribusi pada penurunan penjualan sepanjang tahun sekitar 10%. Sepatu terus menjadi beban terbesar, di dalam dan di luar negeri.
Hal-hal sedang berubah menjadi lebih baik meskipun. Pada bulan Oktober mantan eksekutif Nike Elliott Hill kembali bergabung dengan perusahaan sebagai CEO, memulai reset menyeluruh dari sebagian besar operasi organisasi. Pada bulan yang sama, perusahaan memindahkan Tom Peddie ke posisi wakil presiden dan manajer umum pasar Amerika Utara yang sangat penting. Prioritas utamanya masih sama meskipun. Itu membangun kembali hubungan grosir Nike yang ditinggalkan hanya beberapa tahun sebelumnya ketika perusahaan memperluas ambisi langsung ke konsumennya sendiri … tugas yang pertama kali ditugaskan kepadanya pada bulan Juli ketika dia kembali sebagai wakil presiden mitra pasar.
Masih ada pekerjaan yang harus dilakukan. Saham cenderung bergerak secara prediktif daripada reaktif, meskipun. Dengan asumsi Hill dan Peddie dan semua perubahan yang mereka kerjakan akan berhasil, saham Nike bisa – dan seharusnya – berbalik ke arah yang lebih baik lebih cepat daripada nanti. Sementara itu, dividen yang diproyeksikan ke depan berada pada tingkat yang cukup baik, yaitu 2,2%.
Itu adalah dividen, by the way, yang sekarang telah dinaikkan selama 23 tahun berturut-turut.
Terakhir namun tidak kalah pentingnya, tambahkan PepsiCo (NASDAQ: PEP) ke daftar saham dividen yang sedang merosot untuk dibeli. Sahamnya sekarang dihargai 26% di bawah puncak pertengahan 2023, meningkatkan yield dividen yang diproyeksikan ke depan menjadi 3,8% yang mengesankan.
Alasan penurunan saham ini yang berkepanjangan tidak sulit untuk dipahami. Inflasi akhirnya mengejarnya. Pendapatan pada dasarnya datar sepanjang tahun ini; volume total untuk tahun ini juga turun. Kenaikan harga telah mendorong konsumen untuk mempertimbangkan opsi makanan ringan dan minuman yang lebih terjangkau. Ini adalah dinamika yang kebanyakan investor tidak biasa melihat masalah pada perusahaan kokoh ini, oleh karena itu penurunan saham yang curam.
Hanya saja jangan terlalu terpaku pada masa lalu sehingga Anda tidak melihat masa depan yang mungkin atau bahkan masa kini. Hal-hal terlihat lebih baik di sini. Misalnya, Biro Analisis Ekonomi melaporkan bahwa pertumbuhan pengeluaran konsumen pribadi di AS antara Agustus dan November secara konsisten tetap antara 2,1% dan 2,4%, sejalan dengan pertumbuhan pendapatan. Dan, sementara tingkat inflasi tidak lagi menurun, mereka stabil dalam kisaran yang sama. Selain itu, rumah tangga masih dapat menyimpan setidaknya sebagian kecil dari pendapatan bulanan mereka.
Jadi apa? Itu hanya berarti bahwa uang tidak terlalu ketat seperti yang terasa setahun yang lalu, dan tidak akan terlalu ketat seperti yang tampaknya akan terjadi setahun dari sekarang. PepsiCo tidak hanya akan menikmati sedikit lebih banyak kekuatan penetapan harga di masa depan yang dapat diprediksi, tetapi kenaikan biayanya sendiri juga sedang mereda.
Masih harus dilihat kapan investor lain akan mulai menghubungkan titik-titik ini. Tapi rasanya akan terjadi lebih awal daripada nanti.
Pukulan: Dengan 52 tahun berturut-turut pertumbuhan dividen tahunan di bawah ikat pinggangnya, Anda akan sulit menemukan saham dengan catatan dividen yang lebih kuat.
Sebelum Anda membeli saham PepsiCo, pertimbangkan ini:
Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru saja mengidentifikasi apa yang mereka percayai sebagai 10 saham terbaik bagi investor untuk dibeli sekarang… dan PepsiCo bukan salah satunya. 10 saham yang masuk dalam daftar bisa menghasilkan keuntungan besar dalam beberapa tahun mendatang.
Pertimbangkan ketika Nvidia masuk dalam daftar ini pada 15 April 2005… jika Anda berinvestasi $1.000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $807.495!*
Stock Advisor memberikan investor panduan yang mudah diikuti untuk sukses, termasuk panduan tentang membangun portofolio, pembaruan teratur dari analis, dan dua rekomendasi saham baru setiap bulan. Layanan Stock Advisor telah lebih dari empat kali lipatkan pengembalian dari S&P 500 sejak 2002*.
Lihat 10 saham »
*Pengembalian Stock Advisor per 13 Januari 2025
James Brumley tidak memiliki posisi dalam salah satu saham yang disebutkan. Motley Fool memiliki posisi dalam dan merekomendasikan Merck dan Nike. Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.
3 Saham Dividen S&P 500 yang Indah Turun 25%, 60%, dan 26% untuk Dibeli dan Dipegang Selamanya awalnya diterbitkan oleh The Motley Fool