Tanyapong Thamavaranukupt, co-president fintech Ascend Money dari Thailand, melihat pola pengeluaran—seperti langganan majalah atau tagihan ponsel—sebagai tanda kelayakan kredit. Ini khususnya penting di pasar seperti Asia Tenggara, yang punya banyak populasi unbanked dan lembaga keuangan belum berkembang.
“Kami tidak pakai data tradisional untuk putuskan pinjaman,” katanya ke Fortune. Layanan pinjam mereka, Ascend Nano, pakai data dari dompet digital perusahaannya, layanan untuk simpan dan transaksi uang. “Kami bisa lihat jenis transaksi pengguna, di mana mereka pakai uangnya, jenis ponsel yang dipakai,” jelasnya.
Ini bisa buat profil risiko nasabah tanpa bergantung bukti tradisional seperti laporan keuangan, slip gaji, atau penilaian biro kredit. Contoh langganan majalah: Tanyapong bilang pengguna yang baca publikasi teratur mungkin sedikit lebih berpendidikan, jadi pendapatannya lebih tinggi–dan mungkin lebih aman untuk dipinjamkan uang.
Tanyapong perkirakan sekitar 20 juta orang Thailand dari total 70 juta, seharusnya bisa akses pinjaman. Tapi bank formal di negara itu hanya beri pinjaman ke sekitar 5 juta nasabah. Artinya ada sekitar 15 juta orang Thailand yang tak bisa akses pembiayaan meski mungkin layak kredit. “Ini bukan karena mereka tidak memenuhi syarat,” kata Tanyapong. “Tapi karena pemain tradisional… pakai model yang sama selama 30 tahun terakhir.”
Usaha mikro dan kecil sering tak punya laporan keuangan, jadi mereka tak bisa meyakinkan bank untuk beri pinjaman. Banyak pemberi pinjaman tradisional juga andalkan biro kredit, yang tidak mencakup banyak orang unbanked, sehingga mereka lagi-lagi tak bisa akses pembiayaan.
Kalau bank tidak masuk, rentenir yang akan masuk
Akses keuangan adalah masalah regional. Sekitar 225 juta orang di Asia Tenggara tidak punya akses ke akun bank formal pada 2021, menurut perhitungan Center for Impact Investing and Practices. Sekitar 350 juta tidak bisa akses pembiayaan formal. Selain itu, SME Finance Forum tahun 2018 hitung lebih dari separuh UKM di wilayah ini tak bisa akses pembiayaan.
Mereka yang butuh uang kemudian beralih ke pemberi pinjaman informal, yang bisa kenakan bunga sangat tinggi. Tanyapong bilang pinjaman nano Ascend Money bisa bantu orang keluar dari pasar pinjaman informal, di mana rentenir bisa kenakan bunga hingga 20% per bulan. (Ascend Nano, sebagai perbandingan, cuma kenakan 2%.)
Ascend bukan satu-satunya perusahaan di Asia Tenggara yang kumpulkan data nasabah untuk buat profil risiko. Grab, aplikasi super paling sukses di Asia Tenggara, telah coba pakai data dari layanan ride-hailing dan GrabPay-nya untuk nilai kelayakan kredit. Platform regional lain, seperti GCash dari Filipina dan Momo dari Vietnam, juga pakai data dari dompet digital mereka untuk bantu berikan pinjaman ke pengguna.
Ascend Money adalah lengan fintech dari CP Group Thailand, konglomerat besar dengan bisnis di ritel, pertanian, dan manufaktur. Ascend mulai dari pembayaran dan transfer uang, tapi margin rendah dorong perusahaan untuk kembangkan layanan keuangan lain. Ascend Nano adalah salah satu inisiatif pertama mereka, menyediakan “nano finance,” pinjaman kecil bisa hingga $20, untuk konsumen dan usaha kecil di Thailand.
Kerja Ascend Money beri pembiayaan untuk populasi unbanked dan underbanked di Thailand bantu masukkan perusahaan fintech ini ke daftar “Change the World” 2025 dari Fortune, yang akui bisnis yang berbuat baik melalui model bisnis mereka.
Hubungan Ascend Nano dengan CP Group yang lebih besar juga bantu mereka temukan nasabah baru. Tanyapong catat banyak klien mereka, khususnya yang jalankan warung kecil di pinggir jalan, beli produk grosir dari konglomerat tersebut. “Berdasarkan riwayat beli mereka, kami bisa berikan garis kredit untuk beli dari CP Makro [penjual grosir cash-and-carry CP Group],” jelasnya, dan tambah bahwa nasabah berhasil kembangkan usaha hingga dua kali lipat modal kerjanya.
Tanyapong habiskan 15 tahun di industri keuangan Thailand, termasuk kerja di GE Capital (Thailand) dan KrungSri Ayudhya Bank. Dia kemudian pimpin perbankan ritel di Krungthai Bank, salah satu perusahaan Thailand dengan peringkat tertinggi di Southeast Asia 500, di No. 57. Dia gabung Ascend Money sebagai co-president pada 2016.
Pinjaman skala kecil adalah pasar yang kompetitif. 5% layanan teratas kuasai separuh pengguna regional, menurut laporan 2025 dari Bain, Temasek, dan Google. Sisanya dilayani oleh “ekor panjang aplikasi kecil yang agresif” di pasar dengan permintaan tinggi untuk “kredit cepat.” Separuh layanan ini tutup dalam dua tahun.
Ascend juga lihat layanan keuangan versi “nano-” lain, termasuk asuransi dan investasi. “Kami sering temukan nasabah kami bahkan tidak punya asuransi,” kata Tanyapong. “Kami punya lebih dari sepuluh juta pengendara motor, dan mereka sering kecelakaan.”