Kami baru-baru ini menerbitkan daftar 10 Saham Dividen yang Terlupakan untuk Dibeli Sekarang. Dalam artikel ini, kami akan melihat di mana Lincoln Electric Holdings, Inc. (NASDAQ:LECO) berdiri dibandingkan dengan saham dividen lain yang terlupakan.
Dalam beberapa waktu terakhir, investasi dividen—juga dikenal sebagai pendapatan ekuitas—telah kehilangan popularitas. Sekali menjadi strategi yang banyak diikuti dan andal, itu secara perlahan telah ditinggalkan. Kenaikan modal yang kuat yang diberikan oleh saham pertumbuhan tampaknya telah mengalihkan perhatian investor dari pengembalian yang lebih stabil dan konsisten yang datang dengan saham pembayar dividen.
Namun, penurunan pasar terbaru, dikombinasikan dengan dampak ekonomi dari kebijakan perdagangan Trump, telah membawa perhatian dan daya tarik baru terhadap jenis saham ini. Indeks Aristokrat Dividen S&P, yang melacak kinerja perusahaan dengan setidaknya 25 tahun berturut-turut pertumbuhan dividen, telah turun sedikit lebih dari 2% sejak awal 2025, dibandingkan dengan penurunan 6% di pasar lebih luas.
Saham dividen telah melihat hasil yang bervariasi selama siklus ekonomi yang berbeda—berkinerja baik dalam beberapa resesi dan tertinggal di lainnya. Mereka umumnya melampaui pasar lebih luas selama resesi yang dimulai pada Juli 1981, Maret 2001, dan Desember 2007. Namun, kinerja mereka tertinggal selama resesi yang lebih singkat pada tahun 1980 dan 2020. Ini terutama disebabkan oleh pemotongan dividen dari perusahaan-perusahaan besar, bersama dengan eksposur terbatas terhadap nama-nama teknologi yang tumbuh dengan cepat. Untuk konteks, penurunan terbesar dalam dividen terjadi selama krisis keuangan 2008–09, ketika pembayaran dividen S&P turun 24%, meskipun investor masih menerima 76% dari pendapatan mereka.
Meskipun demikian, sementara kemungkinan pemangkasan dividen adalah keprihatinan yang sah dan kelemahan potensial dari strategi ini, itu seharusnya bukan alasan untuk mengabaikan saham dividen sama sekali. Saat diintegrasikan dengan bijaksana, mereka masih dapat memainkan peran berharga dalam portofolio investasi yang seimbang.
M&G Investments mencatat bahwa dividen berfungsi lebih dari sekadar pendapatan—mereka juga menjadi sinyal kesehatan keuangan perusahaan dan keyakinan manajemen. Sementara pengembalian pasar jangka pendek sering bergantung pada penilaian saham, dividen memainkan peran yang jauh lebih substansial dalam mendorong pengembalian ekuitas selama periode yang lebih lama, seperti 10 atau 20 tahun. Laporan tersebut juga menyebutkan, mengutip data Bloomberg, bahwa dividen memainkan peran vital dalam pengembalian jangka panjang. Selama 25 tahun terakhir, hampir separuh dari total keuntungan dari saham AS berasal dari dividen yang reinvestasi dan kekuatan penggandaan. Selama periode ini, pasar lebih luas memberikan pengembalian tahunan rata-rata sebesar 7,4%, dengan 55% dikaitkan dengan kenaikan harga saham dan 45% sisanya berasal dari pendapatan dividen yang reinvestasi.
Cerita Berlanjut
Fakta bahwa dividen tidak dijamin menyoroti cerita keuangan yang lebih dalam di balik keputusan perusahaan. Perusahaan harus mempertimbangkan dengan cermat pertukaran antara mengembalikan keuntungan kepada pemegang saham dan menjaga cukup pendapatan untuk mendukung ekspansi masa depan. Menemukan keseimbangan ini dengan benar adalah tugas strategis.
Rasio pembayaran dividen yang terutama tinggi—biasanya di atas 75%, meskipun ini bervariasi menurut sektor—dapat menimbulkan tanda bahaya tentang keberlanjutan. Ketika terlalu banyak keuntungan dibayarkan, hampir tidak ada ruang yang tersisa untuk meningkatkan dividen di masa mendatang. Ini pada akhirnya bisa membuat sebuah perusahaan untuk memangkas atau bahkan menghentikan pembayaran dividen sama sekali, yang dapat menghambat baik pertumbuhan bisnis maupun keuntungan jangka panjang dalam nilai saham. Dengan ini, kita akan melihat beberapa saham yang terlupakan yang membayar dividen.
Lincoln Electric Holdings, Inc. (LECO): Salah Satu Saham Dividen yang Terlupakan untuk Dibeli Sekarang
Seorang pengelas mengenakan perlengkapan pelindung, dengan ekspresi puas setelah menyelesaikan pekerjaannya.
Untuk daftar ini, kami secara teliti meninjau sumber-sumber tepercaya seperti Forbes, Morningstar, Barron’s, dan Business Insider dan mencari saham yang tetap di bawah radar namun memiliki neraca kuat dan keuangan yang sehat. Selain itu, perusahaan dividen yang kurang dikenal ini juga memiliki catatan pertumbuhan dividen, yang membuatnya menjadi pilihan yang dapat diandalkan bagi investor pendapatan. Setelah mengumpulkan data kami, kami memilih 10 perusahaan dengan jumlah investor hedge fund terbanyak, sesuai dengan database Q4 2024 Insider Monkey.
Mengapa kami tertarik pada saham yang dijejali oleh hedge fund? Alasannya sederhana: riset kami telah menunjukkan bahwa kita dapat mengungguli pasar dengan meniru pilihan saham teratas dari hedge fund terbaik. Strategi buletin kuartalan kami memilih 14 saham small-cap dan large-cap setiap kuartal dan telah menghasilkan pengembalian 373,4% sejak Mei 2014, mengalahkan benchmark sebesar 218 poin persentase (lihat lebih banyak detail di sini).
Jumlah Pemegang Saham Hedge Fund: 36
Lincoln Electric Holdings, Inc. (NASDAQ:LECO) adalah perusahaan multinasional yang berbasis di Ohio yang mengkhususkan diri dalam produk pengelasan. Perusahaan juga dikenal atas keahliannya dalam otomatisasi industri dan peralatan pemotongan. Baru-baru ini, perusahaan telah fokus pada memperluas segmen otomatisasi industri, mengantisipasi pertumbuhan signifikan dan pendapatan hampir $1 miliar.
Strategi Lincoln Electric Holdings, Inc. (NASDAQ:LECO) berputar di sekitar memenuhi permintaan pelanggan dan mengelola biaya dengan efektif. Dengan memberikan produk berkualitas tinggi dan membina loyalitas merek yang kuat, perusahaan mempertahankan keunggulan kompetitif dalam industri yang matang. Investasinya dalam teknologi dan komitmen terhadap tenaga kerja terampil lebih memperkuat posisinya di pasar.
Pada kuartal keempat 2024, Lincoln Electric Holdings, Inc. (NASDAQ:LECO) melaporkan pendapatan sebesar $1,02 miliar, turun 3,45% dari periode yang sama tahun lalu. Namun, pendapatan tersebut melampaui perkiraan analis sebesar lebih dari $26 juta. Meskipun efisiensi operasional yang ditingkatkan memberikan dampak positif, tantangan makroekonomi dan fluktuasi permintaan sektor industri terus menimbulkan risiko potensial. Beban item khusus dan biaya penjualan yang lebih tinggi menyebabkan penurunan laba bersih 10,5% secara tahunan, yang total $140,2 juta.
Lincoln Electric Holdings, Inc. (NASDAQ:LECO) mengakhiri tahun dengan lebih dari $377 juta dalam bentuk kas dan setara kas. Perusahaan melaporkan arus kas operasi sebesar $95,8 juta. Pada tahun 2024, perusahaan mengembalikan $426 juta kepada pemegang saham melalui dividen dan pembelian kembali saham, mengkonfirmasi komitmennya terhadap pengembalian pemegang saham. Selain itu, perusahaan telah meningkatkan pembayarannya selama 29 tahun berturut-turut. Saat ini, perusahaan membayar dividen sebesar $0,75 per saham per kuartal untuk hasil dividen sebesar 1,61%, per 25 April.
Secara keseluruhan, LECO menempati peringkat ke-3 dalam daftar saham dividen terbaik yang terlupakan untuk diinvestasikan. Meskipun kami mengakui potensi LECO sebagai investasi, keyakinan kami terletak pada keyakinan bahwa beberapa saham dividen yang sangat undervalued memiliki harapan lebih besar untuk memberikan pengembalian yang lebih tinggi, dan melakukannya dalam jangka waktu yang lebih singkat. Jika Anda mencari saham dividen yang sangat undervalued yang lebih menjanjikan daripada LECO tetapi diperdagangkan dengan 10 kali perolehan dan meningkatkan pendapatannya dengan tingkat dua digit secara tahunan, periksa laporan kami tentang saham dividen yang sangat murah.
BACA SELANJUTNYA: 20 Saham AI Terbaik Untuk Dibeli Sekarang dan 30 Saham Terbaik untuk Dibeli Sekarang Menurut Para Miliarder.
Pernyataan: Tidak ada. Artikel ini aslinya diterbitkan di Insider Monkey.