Jika Anda mencari saham terbaik untuk dibeli dan disimpan selamanya, meminjam satu atau dua pilihan dari Warren Buffett tidak pernah salah. Dia tidak disebut Oracle of Omaha tanpa alasan, bukan? Ada alasan mengapa Berkshire Hathaway (NYSE: BRK.A) (NYSE: BRK.B) mampu mengungguli S&P 500 (SNPINDEX: ^GSPC) selama bertahun-tahun.
Berikut adalah gambaran singkat dari tiga saham terbaik menurut Warren Buffett saat ini, saat ini dianggap undervalued.
Apakah Anda Melewatkan Berita Pagi? Breakfast News memberikan semuanya dalam buletin harian cepat, Foolish, dan gratis. Daftar Gratis »
The Coca-Cola Company (NYSE: KO) adalah nama minuman terbesar di dunia, termasuk merek seperti teh Gold Peak, jus Minute Maid, air Dasani, dan sejumlah lainnya selain cola namanya.
Perusahaan ini melakukan bisnis senilai sekitar $46 miliar setiap tahun saat ini, namun secara teratur meningkatkan pendapatan dan laba bersihnya. Demikian juga dengan dividennya, yang telah ditingkatkan setiap tahun selama 62 tahun terakhir. Pendapatan tetap ini adalah alasan utama mengapa Buffett tetap berinvestasi dalam sapi uang ini sejak pertama kali masuk pada tahun 1988.
Dan jangan harap rangkaian ini akan berakhir dalam waktu dekat, jika tidak selamanya. Tidak seperti pesaingnya PepsiCo, Coca-Cola tidak membotolkan sebagian besar produknya. Sebagian besar pendapatannya berasal dari penjualan konsentrat bermerk kepada pabrik botol yang bersifat franchise, yang pada gilirannya menangani produksi dan distribusi yang membuat produknya tersedia di rak toko.
Meskipun pengaturan ini berarti pendapatan lebih sedikit relatif terhadap jumlah minumannya yang dikonsumsi konsumen, ini adalah model dengan margin lebih tinggi karena pabrik botol menanggung sebagian besar risiko berbasis biaya. Margin keuntungan yang lebih tinggi, pada gilirannya, berarti laba per saham yang lebih tinggi yang mendukung pembayaran dividen yang terus berlanjut.
400 juta saham Coca-Cola milik Berkshire Hathaway bernilai hampir $26 miliar, by the way – kepemilikan terbesar keempat dari konglomerasi itu. Itu sendiri adalah petunjuk yang patut dipertimbangkan.
Jadi, apa kepemilikan terbesar tunggal Berkshire Hathaway? Buffett – atau setidaknya salah satu letnanya – telah mulai melepas sahamnya di Apple (NASDAQ: AAPL) sejak beberapa waktu lalu. Namun, sisa 300 juta saham (senilai $69 miliar) meninggalkan Apple sebagai investasi teratas Bearkshire. Lagi-lagi, ambil petunjuknya.
Ketika Berkshire mulai membeli Apple pada tahun 2016, itu membuat banyak orang terkejut. Buffett umumnya bukan penggemar saham teknologi, menjelaskan bahwa sulit untuk menentukan nilai saham tersebut hanya karena teknologinya sulit dipahami; mereka mungkin atau mungkin tidak dapat menahan pesaing.
Cerita Berlanjut
Namun, seiring berjalannya waktu, pembelian Apple semakin masuk akal. Pelanggan-pelanggannya sangat setia, dan perusahaan ini membuat produk-produk yang selalu kompetitif. Peluncuran layanan-layanan (aplikasi, konten digital, dan sejenisnya) juga sekarang menghasilkan pendapatan berulang yang Buffett sering cari, menyumbang sekitar seperempat dari pendapatan saat ini Apple.
Berkshire telah melepas separuh sahamnya di raksasa teknologi konsumen ini hanya tahun ini, namun jangan terlalu dibaca terlalu dalam. Buffett tidak takut untuk membeli perusahaan yang dia percayai, namun bahkan menurut standarnya, Apple menjadi posisi yang terlalu besar dan berbahaya dengan nilai sekitar setengah dari semua investasinya dalam investasi publik yang diperdagangkan.
Dia mungkin juga waspada untuk duduk di atas pilihan yang begitu menguntungkan ketika tarif pajak atas capital gains mungkin akan segera naik.
Pendatang baru rata-rata seperti Anda, bagaimanapun, tidak akan menghadapi kekhawatiran ini. Alasan yang sama mengapa dia suka saat itu masih berlaku untuk pendatang baru sekarang: kepemimpinannya dalam pasar smartphone dan pertumbuhan pendapatan layanan yang semakin didorong oleh iPhone. Bisnis layanan tahun lalu meningkat 12% lagi, memperpanjang tren pertumbuhan yang sudah mapan.
Terakhir, meskipun jarang disebutkan ketika berbicara tentang pilihan saham Warren Buffett, Anda harus tahu bahwa Buffett sendiri tidak selalu memiliki Apple, Coca-Cola, atau saham lain yang ditemukan dalam portofolio Berkshire Hathaway.
Namun, dia memiliki jumlah besar saham Berkshire Hathaway – sekitar 15% dari Berkshire (yang sekarang memiliki kapitalisasi pasar sekitar $1 triliun), dan sekitar sepertiga saham voting konglomerasi tersebut. Seperti klise yang tidak elegan namun akurat menjelaskan, dia mencicipi masakan sendiri. Dengan kata lain, Buffett berada di sisi yang sama dengan pemegang saham Berkshire.
Ini mengurangi sedikit kegembiraan dari mencuri beberapa pilihan Oracle of Omaha untuk diri Anda sendiri. Namun, berinvestasi seharusnya pertama-tama tentang hasil, dan Berkshire Hathaway tentu memberikannya. Meskipun ini tidak terjadi setiap tahun, dengan waktu yang cukup, Berkshire sendiri dengan mudah mengungguli pasar secara luas.
Ini setidaknya sebagian hasil dari kesabaran Buffett (dan tim manajemennya) dengan kepemilikan Berkshire, sesuatu yang banyak investor kesulitan. Tetapi juga karena sebagian besar nilainya bukan dalam saham yang diperdagangkan secara publik yang dipegangnya, melainkan dalam entitas yang dimiliki secara pribadi.
Ini termasuk pendorong kas seperti perusahaan lantai Shaw, baterai Duracell, pusat perjalanan Pilot, Clayton Homes, dan asuransi mobil Geico, hanya untuk beberapa namanya. Ini adalah perusahaan hebat yang tidak dapat Anda pegang dengan cara lain.
Hanya perlu diingat bahwa sementara Berkshire mengumpulkan banyak uang berulang dari kepemilikannya, itu tidak mengeluarkan uang ini dalam bentuk dividen, yang tidak dibayarkannya. Sebaliknya, itu mengumpulkan uang ini, menunggu kesempatan beli besar berikutnya – sesuatu yang Warren Buffett telah menunjukkan kesabaran luar biasa untuk itu.
Jadi jangan biarkan simpanan kas terbesar Berkshire saat ini sebesar $325 miliar menghalangi Anda untuk berinvestasi. Ketika kesempatan yang tepat datang, Buffett akan mulai membelinya sebelum mengumumkannya.
Sebelum Anda membeli saham Coca-Cola, pertimbangkan ini:
Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru saja mengidentifikasi apa yang mereka yakini sebagai 10 saham terbaik untuk investor beli sekarang… dan Coca-Cola bukan salah satunya. 10 saham yang masuk daftar tersebut bisa menghasilkan keuntungan besar dalam beberapa tahun mendatang.
Pertimbangkan ketika Nvidia masuk daftar ini pada 15 April 2005… jika Anda menginvestasikan $1.000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $833.545!*
Stock Advisor memberikan investor blueprint yang mudah diikuti untuk kesuksesan, termasuk panduan tentang membangun portofolio, pembaruan reguler dari analis, dan dua pilihan saham baru setiap bulan. Layanan Stock Advisor telah lebih dari empat kali lipatkan pengembalian S&P 500 sejak 2002*.
Lihat 10 saham tersebut »
*Pengembalian Stock Advisor per 25 November 2024
James Brumley memiliki posisi dalam Coca-Cola. Motley Fool memiliki posisi dan merekomendasikan Apple dan Berkshire Hathaway. Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.
3 Saham Warren Buffett untuk Disimpan Selamanya awalnya diterbitkan oleh Motley Fool