Jeffrey Snyder dari Broadcast Retirement Network membahas pengaruh harga terjangkau, persediaan rumah, dan suku bunga kredit pemilikan rumah pada musim semi dengan Ted Rossman dari Bankrate.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Ted Rossman bergabung dari Bankrate pagi ini. Ted, senang selalu bertemu kamu. Terima kasih sudah bergabung.
Ted Rossman, Bankrate
Sama-sama. Terima kasih undangannya.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Aku dengar kamu akan pergi liburan musim semi sama anak-anak, ya?
Ted Rossman, Bankrate
Ya, kami akan bawa anak-anak ke Disney World. Mereka sangat semangat.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Oh, ‘it’s a small world’. Nanti bulan depan kamu bisa cerita apakah wahana itu masih ada, karena dulu aku suka waktu kecil. Kayaknya masih.
Ya, kayaknya masih. Oh ya, aku tahu wahana ‘20,000 Leagues Under the Sea’ sudah ditutup, aku sedih sekali. Aku dulu juga suka wahana itu.
Oke, Ted, selalu senang bicara denganmu tentang suku bunga, kartu kredit, dan sebagainya. Hari ini, aku ingin fokus pada suku bunga KPR. Banyak hal terjadi secara geopolitik, dan itu mempengaruhi suku bunga, termasuk suku bunga KPR yang kita bayar.
Ted Rossman, Bankrate
Ada hal menarik tentang musim beli rumah di musim semi. Sayangnya, suku bunga KPR naik beberapa minggu terakhir, terutama karena konflik di Iran. Teorinya, harga minyak dan gas yang tinggi akan menyebabkan inflasi, dan itu membuat Fed mempertahankan suku bunga tinggi.
Para investor mendorong suku bunga lebih tinggi karena ekspektasi inflasi, dan itu berdampak langsung pada KPR. Freddie Mac mengatakan pada Februari, rata-rata suku bunga KPR tetap 30 tahun sempat turun di bawah 6% untuk pertama kalinya dalam sekitar tiga setengah tahun, dan itu membuat beberapa orang mulai tertarik beli atau jual rumah. Sayangnya, sejak itu suku bunga naik sekitar setengah poin. Jadi, kita harus tunggu perkembangan selanjutnya. Ini juga menunjukkan masalah keterjangkauan dan “belenggu emas” yang dimiliki pemilik rumah saat ini.
Misalnya, jika kamu sudah tinggal di rumah yang sama cukup lama, dan refinancing pada 2020 atau 2021 dengan suku bunga 3 atau 4%, orang sangat enggan menjual rumahnya sekarang.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Aku akan bahas keterjangkauan sebentar lagi, Ted, tapi mari bicara tentang musim beli rumah. Ini biasanya musim utama untuk pembeli, kan? Maksudku, orang mencoba pindah ke rumah baru di musim panas, sebelum anak-anak mulai sekolah.
Ted Rossman, Bankrate
Ya, betul. Satu hal yang membatasi pasar selama bertahun-tahun adalah persediaan rumah yang rendah, dan itu masih jadi masalah. Tidak separah beberapa tahun lalu, tapi masih cukup rendah. Ini terkait dengan “belenggu emas” suku bunga rendah tadi. Sekitar 70% pemilik rumah punya suku bunga di bawah 5%.
Lima puluh persen punya suku bunga di bawah 4%. Itu suku bunga yang sangat rendah. Kita tidak akan kembali ke level 3% dalam waktu dekat.
Aku rasa 6% adalah titik psikologis penting, karena meskipun suku bunga KPR penting, itu bukan satu-satunya faktor. Kadang orang pindah karena pekerjaan, punya anak butuh rumah lebih besar, atau anak sudah besar dan ingin tinggal di rumah yang lebih kecil. Ada banyak motivasi. Tapi ada efek “bertahan di tempat” yang terus terjadi karena suku bunga naik banyak.
Harga naik banyak. Tidak banyak pilihan di pasar. Ada rencana peraturan untuk bangun lebih banyak rumah, tapi butuh waktu.
Sekarang, jika suku bunga turun ke bawah 6%, misalnya ke 5,5%, itu mungkin bisa menarik beberapa orang. Kita hampir mencapainya di Februari, lalu berbalik arah.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Ya, dan seperti katamu, banyak dipengaruhi angka inflasi yang panas dan peristiwa geopolitik di Timur Tengah yang berakibat pada inflasi. Bagaimana dengan keputusan sewa vs beli? Apakah terdampak?
Apakah lebih banyak orang akan menunda? Kamu bilang 6% seperti penghalang psikologis. Bagaimana dengan harga sewa?
Apakah harga sewa naik? Kupikir para pemilik rumah ingin naikkan harga untuk mengimbangi inflasi yang mereka alami.
Ted Rossman, Bankrate
Sekarang, situasi lebih menguntungkan penyewa. Meskipun harga sewa naik, kenaikannya tidak besar. Secara relatif, menyewa lebih murah daripada membeli hampir di semua tempat di negara ini sekarang.
Jadi itu adalah pilihan. Aku tahu orang ingin beli rumah, dan banyak yang bercita-cita begitu. Tapi jujur, lebih baik menyewa satu dua tahun lagi daripada terburu-buru beli, karena memiliki rumah butuh biaya sangat besar.
Kamu harus keluarkan uang untuk uang muka, perawatan, perbaikan, pajak, dan asuransi. Memang ada manfaatnya, seperti stabilitas, tinggal di lingkungan baik, dan biaya tetap jika punya KPR tetap 30 tahun. Tapi menyewa bukan berarti buang uang.
Saat ini, menyewa justru lebih hemat di hampir semua pasar.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Aku cenderung suka menyewa, dan ini alasannya. Aku dan istri termasuk dalam kategori yang tidak mau repot. Aku tidak ingin naik ke atap. Aku tidak ingin ganti atap setelah 20 tahun dengan biaya $30.000-$40.000.
Aku lebih suka telepon tukang reparasi untuk memperbaiki mesin cuci piring. Mungkin ada generasi, seperti Milenial atau Gen Z, yang berpikir seperti ini di masa depan.
Ted Rossman, Bankrate
Ya, mungkin saja. Ini jadi masalah saat kita pikirkan tentang generasi baby boomer, yang seharusnya sudah waktunya pindah ke rumah lebih kecil, tapi banyak yang tidak melakukannya. Di pasar seperti California, sekitar 20% penjualan rumah saat ini adalah warisan, baik karena pemilik meninggal atau penjualan dalam keluarga.
California pasar yang sangat mahal. Ini contoh kecil di mana efek ini sangat terasa. The Wall Street Journal baru-baru ini menulis, sayangnya, salah satu cara terbaik untuk punya rumah di California adalah dengan mewarisi dari orang tua.
Tapi ini adalah ketidakseimbangan struktural di pasar perumahan saat ini. Banyak boomer mempertahankan rumah yang mungkin seharusnya dijual, tapi pindah ke rumah lebih kecil juga tidak selalu lebih murah. Apapun yang kamu beli harganya jauh lebih tinggi sekarang.
Jika kamu ambil KPR, sukunya akan lebih tinggi. Meski pindah dari rumah besar ke kondominium kecil, jika harga kondominium naik banyak dan suku bunga KPR lebih tinggi, itu juga berkontribusi pada rendahnya persediaan rumah.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Ted, Jerome Powell dan Fed menjaga suku bunga tetap pada pertemuan terakhir. Katakanlah secara hipotesis ada perubahan. Entah naik atau turun karena angka inflasi.
Biasanya butuh berapa lama? Karena suku bunga KPR tidak selalu bergerak sejalan dengan suku bunga Fed. Apakah ada jeda beberapa bulan untuk turun?
Misalnya, mereka putuskan angka inflasi sudah baik, lalu turunkan suku bunga.
Ted Rossman, Bankrate
Suku bunga KPR lebih terkait dengan imbal hasil obligasi pemerintah 10 tahun daripada keputusan Fed. Tentu ada hubungannya, karena investor yang membeli obligasi juga memperhatikan Fed dan indikator ekonomi lainnya. Tapi tidak langsung seperti ketika Fed ubah suku bunga, maka kartu kreditmu langsung berubah.
Jadi, mereka membaca tanda-tanda inflasi yang sama. Sekarang, ekspektasinya adalah Fed mungkin tidak akan memotong suku bunga sama sekali tahun ini. Mungkin ada satu pemotongan seperempat poin di akhir tahun.
Ada banyak ketidakpastian. Ketidakpastian soal kepemimpinan Fed. Masa jabatan Jerome Powell seharusnya berakhir Mei, tapi ada masalah konfirmasi penggantinya. Ada ketidakpastian tentang perang dan inflasi. Tapi perkiraan terbaik saat ini adalah lingkungan suku bunga yang relatif statis.
Jadi, jika itu berarti suku bunga KPR bertahan di level 6,5% atau 6% rendah, itu tidak bagus. Tidak separah beberapa tahun lalu saat suku bunga sempat sentuh 8%. Tapi kami kira di bawah 6% bisa dicapai tahun ini. Masih bisa untuk peminjam dengan kualifikasi sangat baik.
Kita harus tekankan, kita bicara tentang rata-rata. Jadi, meski rata-rata sekarang sekitar 6,5%, jika kreditmu sangat baik dan kamu banding-bandingkan, kamu bisa dapat sekitar 5,8%. Sangat penting untuk memperbaiki skor kredit dan bandingkan penawaran.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Ya, bandingkan. Tapi juga, seperti katamu, kurangi utang kartu kredit, tingkatkan skor kredit. Semakin tinggi skor kreditmu, semakin baik suku bunga yang kamu dapat.
Itu dasar ekonomi dan keuangan. Ted, kita harus akhiri di sini. Semoga kamu dan keluarga senang di Disney World.
Mungkin nanti kamu bisa buat acara tentang wahana ‘it’s a small world’ dan kondisi wahana lainnya. Bagaimana?
Ted Rossman, Bankrate
Itu akan menyenangkan. Ya, terima kasih.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Menyenangkan sekali. Kamu bisa beralih dari analis bank menjadi analis wahana Disney. Pokoknya, Ted, aku harus pergi dulu.
Ted Rossman, Bankrate
Aku suka itu. Senang bertemu, seperti biasa.
Jeffrey Snyder, Broadcast Retirement Network
Terima kasih sudah bergabung dan selamat berlibur.
Ted Rossman, Bankrate
Sama-sama. Terima kasih.
Cerita ini pertama kali diterbitkan oleh TheStreet pada 1 Apr 2026 di bagian Retirement. Jadikan TheStreet sebagai Sumber Pilihan dengan klik di sini.