Rata-rata suku bunga HELOC nasional dan pinjaman ekuitas rumah (lump-sum) sudah turun mendekati 7%. Suku bunga hipotek kedua (second mortgage) ada di level terendah dalam beberapa tahun.
Menurut data Curinos, suku bunga HELOC bulanan rata-rata turun ke 7,25%, turun 19 basis poin dari sebulan lalu. Rata-rata suku bunga pinjaman ekuitas rumah nasional adalah 7,56%, turun tiga basis poin.
Kedua suku bunga ini berdasarkan pada pelamar dengan skor kredit minimal 780 dan rasio pinjaman-ke-nilai gabungan (CLTV) maksimal kurang dari 70%.
Federal Reserve memperkirakan pemilik rumah punya ekuitas senilai $36 triliun yang terkunci di rumah mereka. Karena suku bunga hipotek utama tidak turun, pemilik rumah dengan ekuitas dan suku bunga hipotek utama yang bagus mungkin frustasi karena tidak bisa mengakses nilai yang bertambah itu. Hipotek kedua dalam bentuk HELOC atau HEL bisa jadi solusi yang bagus.
Suku bunga ekuitas rumah beda dengan suku bunga hipotek utama. Suku bunga hipotek kedua berdasarkan suku bunga indeks ditambah margin. Indeksnya seringkali suku bunga prime, yang baru turun jadi 6,75%. Kalau pemberi pinjaman menambah margin 0,75%, HELOC akan punya suku bunga 7,50%.
Pinjaman ekuitas rumah mungkin punya margin berbeda karena produknya suku bunga tetap.
Pemberi pinjaman punya fleksibilitas dalam menetapkan harga untuk produk hipotek kedua, seperti HELOC atau pinjaman ekuitas rumah, jadi penting untuk bandingkan. Suku bunga Anda tergantung skor kredit, jumlah utang, dan besarnya garis kredit dibanding nilai rumah.
Rata-rata suku bunga HELOC nasional bisa termasuk suku bunga “perkenalan” yang cuma berlaku enam bulan atau satu tahun. Setelah itu, suku bunganya akan jadi bisa berubah, dan kemungkinan mulai lebih tinggi.
Lagi, karena pinjaman ekuitas rumah suku bunganya tetap, kecil kemungkinan ada suku bunga “perkenalan”.
Pemberi pinjaman HELOC terbaik menawarkan biaya rendah, opsi suku bunga tetap, dan garis kredit yang besar. HELOC memungkinkan Anda menggunakan ekuitas rumah dengan mudah untuk apa saja dan berapa saja, sampai batas kredit. Ambil sebagian, bayar kembali. Ulangi.
Cari pemberi pinjaman yang menawarkan suku bunga perkenalan di bawah pasar. Contohnya, FourLeaf Credit Union saat ini menawarkan APR HELOC 5,99% selama 12 bulan untuk kredit sampai $500.000. Suku bunga perkenalan itu nanti akan berubah jadi suku bunga variabel. Saat bandingkan pemberi pinjaman, perhatikan kedua suku bunga itu.
Juga, perhatikan jumlah penarikan minimum HELOC. Penarikan adalah jumlah uang yang harus Anda ambil pertama kali dari ekuitas Anda.
Pemberi pinjaman pinjaman ekuitas rumah terbaik mungkin lebih mudah dicari, karena suku bunga tetap yang Anda dapat akan berlaku sepanjang masa pinjaman. Jadi, cuma satu suku bunga yang perlu difokuskan. Dan Anda dapat uang sekaligus (lump sum), jadi tidak perlu pikirkan penarikan minimum.
Dan seperti biasa, bandingkan biaya dan ketentuan pembayaran di perjanjian.
Suku bunga beda-beda antar pemberi pinjaman — dan tergantung tempat tinggal Anda. Anda mungkin lihat suku bungan dari hampir 6% sampai 18%. Sangat tergantung kelayakan kredit Anda dan seberapa rajin Anda bandingkan. Rata-rata nasional untuk HELOC adalah 7,25% dan untuk pinjaman ekuitas rumah saat ini 7,56%.
Untuk pemilik rumah dengan suku bunga hipotek utama rendah dan ekuitas rumah yang besar, kemungkinan ini adalah salah satu waktu terbaik untuk dapatkan HELOC atau pinjaman ekuitas rumah. Anda tidak kehilangan suku bunga hipotek yang bagus, dan bisa gunakan uang dari ekuitas untuk perbaikan rumah, renovasi, atau upgrade.
Kalau Anda tarik penuh $50.000 dari garis kredit di rumah dan bayar suku bunga 7,50%, cicilan bulanan selama periode penarikan HELOC 10 tahun akan sekitar $313. Itu terdengar bagus, tapi ingat suku bunganya biasanya variabel, jadi bisa berubah berkala, dan cicilan Anda akan naik selama periode pembayaran 20 tahun. HELOC pada dasarnya jadi pinjaman 30 tahun. HELOC paling bagus jika Anda pinjam dan bayar lunas dalam jangka waktu yang lebih singkat.