Kami baru-baru ini menyusun daftar 12 Saham Pengelolaan Limbah Terbaik untuk Diinvestasikan Sekarang. Dalam artikel ini, kita akan melihat di mana Clean Harbors, Inc. (NYSE:CLH) berdiri dibandingkan dengan saham pengelolaan limbah lainnya.
Saham pengelolaan limbah mencakup perusahaan-perusahaan yang menyediakan layanan lingkungan, rekayasa, dan konsultasi, serta perusahaan yang mengumpulkan, memproses, menyimpan, mengangkut, mendaur ulang, dan membuang produk limbah.
Industri pengelolaan limbah sedang berkembang pesat. Pasar ini bernilai $1,293.70 miliar pada tahun 2022 dan diproyeksikan tumbuh dengan CAGR 5,4% antara 2023 dan 2030, menurut Grand View Research. Undang-undang ketat seperti Undang-Undang Konservasi dan Pemulihan Sumber Daya serta Peraturan Pengiriman Limbah diantisipasi akan mendorong pasar untuk meningkatkan layanan ini. Pada tahun 2022, segmen pengumpulan memiliki pangsa pasar dominan lebih dari 62,0%. Industri limbah industri mendominasi pasar, menyumbang lebih dari 85,9% pada tahun 2022. Diperkirakan bahwa selama periode proyeksi, segmen limbah elektronik akan tumbuh dengan CAGR tercepat sebesar 7,4%. Asia Pasifik memimpin industri ini, menyumbang lebih dari 24,5% dari pasar pada tahun 2022. Periode proyeksi diantisipasi akan melihat Timur Tengah dan Afrika tumbuh dengan tingkat pertumbuhan tahunan gabungan (CAGR) sebesar 5,6%.
Menurut Debra Reinhart, anggota Dewan Penasihat Ilmiah untuk EPA:
“Ini industri yang sulit, tetapi menguntungkan jika dilakukan dengan benar.”
Pengelolaan limbah sangat penting untuk mendorong pertumbuhan energi berkelanjutan dengan mengurangi dampak lingkungan, mendaur ulang bahan berharga, dan meningkatkan efisiensi sumber daya. Menurut wawasan Deloitte, pengelolaan lahan, air, dan limbah harus diintegrasikan untuk mencapai transisi energi yang berkelanjutan. Memanfaatkan kembali situs brownfield, pembangkit listrik yang ditinggalkan, dan tempat pembuangan sampah untuk energi surya atau penyimpanan baterai memaksimalkan penggunaan lahan, sementara teknologi pemetaan spasial mengurangi dampak lingkungan. Efisiensi air dapat ditingkatkan dengan mendaur ulang air limbah, menggunakan air payau dan abu-abu, dan beralih ke sistem pendingin siklus tertutup. Pemilahan canggih, pemulihan material dari peralatan yang sudah tidak terpakai, dan robotika adalah solusi pengurangan limbah yang mengutamakan keselamatan dan efisiensi. Selain itu, kolaborasi lintas industri mempromosikan simbiosis industri, yang menghasilkan pemanfaatan sumber daya maksimum. Konsep desain lingkaran membantu meningkatkan umur produk dan memfasilitasi perakitan kembali. Peningkatan efisiensi energi terbarukan mengurangi jejak lahan dan limbah. Sensor pintar dan teknologi IoT mengurangi kebocoran air, sementara jaringan daur ulang terpusat di situs industri mengurangi ekstraksi air tawar dan aliran limbah cair. Metode ini mempromosikan transisi energi yang berkelanjutan dan efisien sumber daya.
Menurut laporan S&P Global pada 2 Oktober 2024, investasi modal ventura dan modal ventura di sektor pengelolaan limbah diproyeksikan untuk terus menurun pada tahun 2024 ketika investor beralih fokus mereka ke solusi ekonomi lingkaran daripada layanan limbah tradisional. Kesepakatan PE dan VC global mencapai $247,2 juta pada tahun 2024, menyumbang hanya 7% dari $3,62 miliar yang dilaporkan pada tahun 2023, menurut S&P Global Market Intelligence. Sektor ini secara stabil menurun sejak mencapai puncak pada $8,87 miliar pada tahun 2021. Jumlah transaksi menurun pada tahun 2024 jika dibandingkan dengan tahun 2023 dan 2022. Pada Q3 2024, nilai kesepakatan adalah $8,3 juta, turun dari $2,42 miliar pada Q3 2023, dengan hanya enam transaksi dibandingkan dengan 22 pada periode yang sama tahun lalu.
Laporan tersebut juga menyebutkan bahwa sebelas kesepakatan diumumkan di Amerika Serikat dan Kanada, dengan tujuh kesepakatan di Eropa dan Asia-Pasifik masing-masing. Dalam hal nilai kesepakatan, Amerika Serikat dan Kanada menerima investasi yang diumumkan sebesar $116 juta, sementara Eropa mengumpulkan $104,5 juta. Perusahaan pengelolaan limbah di Asia-Pasifik menerima $26,7 juta pendanaan modal ventura.
Mengutip Outlook Pengelolaan Limbah Global PBB 2024, diperkirakan generasi limbah padat perkotaan akan melonjak dari 2,1 miliar ton pada tahun 2023 menjadi 3,8 miliar ton pada tahun 2050. Pada tahun 2020, biaya pengelolaan limbah langsung mencapai $252 miliar, tetapi biaya tersembunyi dari polusi dan perubahan iklim meningkatkan total menjadi $361 miliar. Tanpa intervensi, biaya tahunan bisa hampir empat kali lipat menjadi $640,3 miliar pada tahun 2050. Mengimplementasikan metode pengelolaan limbah dapat mengurangi biaya bersih menjadi $270,2 miliar, sedangkan ekonomi lingkaran dapat menghasilkan keuntungan bersih tahunan sebesar $108,5 miliar. Laporan tersebut menyerukan kepada pemerintah, bisnis, dan warga untuk mengambil tindakan untuk mengurangi harga dan dampak lingkungan yang meningkat.
Truk yang diisi dengan limbah berbahaya sedang dengan aman dimuat di fasilitas daur ulang.
Kami menyaring portofolio dari ETF pengelolaan limbah dan peringkat online untuk membentuk daftar awal 30 saham Pengelolaan Limbah. Dari kumpulan data tersebut, kami memilih 12 saham teratas yang paling disukai oleh dana lindung nilai, menggunakan database Insider Monkey dari 1.009 dana lindung nilai pada Q4 2024 untuk mengukur sentimen dana lindung nilai untuk saham-saham. Kami telah menggunakan Tingkat Pertumbuhan Pendapatan Saham (tahun ke tahun) sebagai pemecah dasar dalam hal dua atau lebih saham memiliki jumlah dana lindung nilai yang sama.
Mengapa kita tertarik pada saham-saham yang diincar oleh dana lindung nilai? Alasannya sederhana: penelitian kami telah menunjukkan bahwa kita dapat mengungguli pasar dengan meniru pilihan saham teratas dari dana lindung nilai terbaik. Strategi buletin triwulanan kami memilih 14 saham kap kecil dan besar setiap kuartal dan telah menghasilkan return 373,4% sejak Mei 2014, mengalahkan benchmarknya sebesar 218 poin persentase (lihat detail lebih lanjut di sini).
Jumlah Investor Dana Lindung Nilai: 44
Clean Harbors, Inc. (NYSE:CLH) termasuk dalam Daftar Saham Pengelolaan Limbah Terbaik. Ini adalah penyedia layanan lingkungan dan industri. Ini memberikan layanan pembersihan dan lingkungan kepada pelanggan komersial, industri, dan otomotif. Unit bisnisnya adalah Layanan Lingkungan dan Solusi Keberlanjutan Safety-Kleen. Sebagian besar pendapatan perusahaan berasal dari divisi Layanan Lingkungan.
Perusahaan ini adalah pemimpin dalam pengelolaan limbah berbahaya, dengan hambatan masuk yang signifikan, pendapatan berulang 90%, dan kekuatan penetapan harga yang besar. Keunggulan bersaing Clean Harbors, Inc. (NYSE:CLH) terdiri dari memiliki lahan pembuangan sampah yang disetujui oleh EPA, insinerator berkapasitas tinggi, dan kontrak eksklusif untuk tanggap darurat dan layanan industri.
Pada Q4 2024, Clean Harbors, Inc. (NYSE:CLH) melaporkan hasil konsolidasi yang solid, melampaui harapan Street dengan pertumbuhan EBITDA 10% pada tahun 2024. Perusahaan ini mencatat penjualan rekor, EBITDA disesuaikan, dan aliran kas bebas disesuaikan sepanjang tahun. Divisi Layanan Lingkungan melampaui ekspektasi, meningkatkan pendapatan sebesar 9% dan EBITDA disesuaikan sebesar 11%. Peluncuran berhasil Incinerator Kimball di Nebraska meningkatkan kapasitas Amerika Utara sebesar 12%.
Perusahaan meluncurkan solusi Total PFAS-nya dan melakukan pengujian insinerasi PFAS yang sukses, mengharapkan pertumbuhan pasar yang signifikan. Perusahaan berada dalam posisi yang baik untuk peluang ekspansi strategis karena leverage yang rendah dan saldo kas yang solid sebesar $790 juta.
Risiko meliputi inflasi biaya, tekanan margin, dan volatilitas di area Safety-Kleen, tetapi Clean Harbors, Inc. (NYSE:CLH) memiliki potensi kesuksesan jangka panjang.
Bell Global Equities Fund menyatakan hal berikut mengenai Clean Harbors, Inc. (NYSE:CLH) dalam surat investor Q4 2024-nya:
“Nama lain yang diperkenalkan ke portofolio adalah Clean Harbors, Inc. (NYSE:CLH), perusahaan limbah berbahaya terbesar di Amerika Utara. Kami mengharapkan permintaan Clean Harbors untuk tumbuh sedikit lebih cepat dari PDB karena regulasi lingkungan terus ketat dan nilai kelangkaan dari aset lahan dan insinerator mereka memungkinkan mereka untuk konsisten menaikkan harga. Selain itu, onshoring manufaktur dan solusi Total PFAS-nya bertindak sebagai penggerak pertumbuhan lebih lanjut. Kami menginisiasi posisi berdasarkan fundamental yang kokoh ini, ditambah dengan keyakinan kami bahwa pasar belum sepenuhnya menghargai nilai dari aset dan layanan ini, pandangan yang didukung oleh harga transaksi pasar swasta baru-baru ini.”
Secara keseluruhan, CLH menempati peringkat ke-4 dalam daftar Saham Pengelolaan Limbah Terbaik untuk Diinvestasikan Sekarang. Meskipun kami mengakui potensi CLH sebagai investasi, keyakinan kami terletak pada keyakinan bahwa beberapa saham AI memiliki potensi lebih besar untuk memberikan tingkat pengembalian yang lebih tinggi dan melakukannya dalam kerangka waktu yang lebih singkat. Jika Anda sedang mencari saham AI yang lebih menjanjikan daripada CLH tetapi diperdagangkan dengan kurang dari 5 kali laba, lihat laporan kami tentang saham AI termurah.
BACA SELANJUTNYA: 20 Saham AI Terbaik untuk Dibeli Sekarang dan 30 Saham Terbaik untuk Dibeli Sekarang Menurut Miliarder.
Pernyataan: Tidak ada. Artikel ini awalnya diterbitkan di Insider Monkey.