Pasar saham telah sangat baik pada tahun 2024 dan S&P 500 naik 25% sepanjang tahun ini. Untungnya bagi para investor yang ingin mengalokasikan modal ke pasar, situasi telah mereda pada bulan Desember, dengan S&P turun 1% sejak awal bulan. Namun, beberapa perusahaan menghadapi tantangan yang telah menurunkan harga saham mereka.
Mengharapkan diskon dalam harga saham hanya sebagian dari persamaan untuk menemukan saham terbaik untuk dibeli. Investor juga harus mencari perusahaan dengan keunggulan kompetitif dan catatan kesuksesan yang solid. Tantangan jangka pendek telah menciptakan kesempatan untuk membeli saham di dua perusahaan ini dengan diskon.
Bagi investor dengan $1,000 untuk diinvestasikan di pasar, membeli salah satu atau kedua saham ini bisa menjadi keputusan yang bijaksana.
Jika Anda pernah membuka file PDF, Anda telah menggunakan produk Adobe (NASDAQ: ADBE). Meskipun tipe file yang sering digunakan mungkin menjadi aplikasi Adobe yang paling terkenal, paket kreatif perusahaan tersebut adalah penggerak utama dari hasil keuangan. Produk seperti Photoshop dan Premiere Pro telah menjadi standar industri untuk bidang kreatif, meskipun persaingan telah meningkat dari waktu ke waktu.
Bukti dari posisi pasar Adobe terlihat dari hasil keuangan perusahaan. Seperti semua bisnis, kadang-kadang ada hambatan jangka pendek, namun dalam jangka panjang, Adobe telah sangat konsisten. Pertimbangkan pendapatan, laba bersih, dan arus kas bebas selama lima tahun terakhir.
Meskipun catatan kinerja Adobe mengesankan, investasi ini tentang masa depan dan gangguan potensial terbesar terhadap dominasi pasar Adobe adalah kecerdasan buatan (AI). Banyak tugas yang biasanya dilakukan oleh pembuat di dalam produk Adobe sudah dapat diproduksi oleh AI, dan kemampuan AI terus meningkat setiap hari.
Adobe telah memilih untuk merangkul teknologi baru ini dan telah bekerja keras untuk menyematkan produk AI-nya, Firefly, ke dalam paket perangkat lunaknya. Alih-alih melihat AI sebagai pengganti produk Adobe, perusahaan percaya bahwa AI dapat menjadi asisten dalam proses kreatif dengan menangani beberapa tugas yang lebih sepele, membebaskan pembuat untuk menjadi kreatif.
Waktu akan menunjukkan seberapa berhasil strategi ini, dan pasar tampaknya sedang menunggu untuk mencari tahu. Saat ini, Adobe diperdagangkan dengan rasio harga-ke-laba (P/E) sebesar 36. Meskipun bukan multiple yang murah, itu di bawah rata-rata P/E ratio lima tahun Adobe sebesar 47. Bagi investor yang percaya bahwa Adobe akan mampu menguasai kekuatan AI, bukan terganggu olehnya, harga saat ini bisa terbukti menjadi sebuah kesepakatan.
Seperti Adobe, produsen Belanda ASML (NASDAQ: ASML) adalah pemimpin di industri mereka. ASML memproduksi mesin litografi yang diperlukan untuk membuat semua chip semikonduktor. Ketika datang ke semikonduktor paling canggih, ASML adalah satu-satunya perusahaan di dunia yang membuat mesin litografi ultraviolet ekstrim (EUV) yang diperlukan untuk chip terbaru tersebut.
Cerita Berlanjut
Dengan keunggulan kompetitif seperti itu, seseorang akan mengharapkan ASML diperdagangkan dengan valuasi yang sangat tinggi, dan biasanya begitu. Namun, penurunan industri semikonduktor yang bersifat siklikal (meskipun chip AI terkecuali) yang dikombinasikan dengan pembatasan geopolitik tentang di mana semikonduktor canggih dapat dijual telah menimbulkan lebih banyak ketidakpastian atas bisnis tersebut dari yang biasanya. Hal ini telah menyebabkan ASML diperdagangkan hampir dengan diskon yang sama terhadap rasio P/E rata-rata lima tahunnya seperti Adobe.
Manajemen ASML meyakini bahwa tantangan yang dihadapi akan berlangsung hingga 2025 sebelum terjadi pemulihan. Meskipun hal itu bisa berarti penurunan saham lebih lanjut, diskon ASML saat ini menawarkan kesempatan beli yang menarik untuk sebuah perusahaan yang akan berada di pusat salah satu industri paling penting untuk beberapa tahun ke depan.
ASML mengharapkan penjualan semikonduktor secara keseluruhan tumbuh pada tingkat pertumbuhan tahunan gabungan 9% antara 2025 dan 2030, memberikan wawasan tentang permintaan yang menunggu di sisi lain dari penurunan siklikal ini. Mungkin yang lebih penting, perusahaan percaya bahwa penjualan semikonduktor untuk server, pusat data, dan penyimpanan akan dua kali lipat dari penjualan secara keseluruhan.
Hal ini seharusnya berarti akan terus ada permintaan untuk mesin EUV terbaru dari ASML, karena di situlah belanja AI harus difokuskan.
Sebelum Anda membeli saham di ASML, pertimbangkan hal berikut:
Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru saja mengidentifikasi apa yang mereka percayai sebagai 10 saham terbaik yang harus dibeli oleh investor sekarang… dan ASML bukan salah satunya. 10 saham yang masuk daftar bisa menghasilkan keuntungan besar dalam beberapa tahun mendatang.
Pertimbangkan ketika Nvidia masuk dalam daftar ini pada 15 April 2005… jika Anda menginvestasikan $1,000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $842,611!*
Stock Advisor menyediakan panduan yang mudah diikuti bagi investor untuk sukses, termasuk bimbingan dalam membangun portofolio, pembaruan reguler dari para analis, dan dua pilihan saham baru setiap bulan. Layanan Stock Advisor telah lebih dari empat kali lipatkan kembali dari S&P 500 sejak 2002*.
Lihat 10 saham tersebut »
*Pengembalian Stock Advisor per 30 Desember 2024
Jeff Santoro memiliki posisi di ASML dan Adobe. The Motley Fool memiliki posisi dan merekomendasikan ASML dan Adobe. The Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.
Saham Terbaik untuk Diinvestasikan $1,000 Saat Ini awalnya diterbitkan oleh The Motley Fool
\