Regional Health Properties dan SunLink Health Systems telah mengumumkan perjanjian penggabungan definitif, di mana yang terakhir akan bergabung dengan dan ke dalam Regional.
Penggabungan tersebut, yang telah disetujui secara bulat oleh dewan direksi kedua perusahaan, tergantung pada persetujuan pemegang saham dari Regional dan SunLink, persetujuan regulator, dan pemenuhan kondisi penutupan yang biasa.
Ketua dan CEO Regional Health Properties Brent Morrison mengatakan: “Penggabungan ini akan menciptakan perusahaan gabungan dengan lembaran keuangan yang lebih kuat dan skala yang lebih besar.”
Sebagai bagian dari perjanjian, pemegang saham SunLink akan menerima satu saham saham biasa Regional dan satu saham Saham Preferen Series D untuk setiap lima saham biasa SunLink, kecuali saham-saham yang tidak setuju dan yang akan dibatalkan sesuai dengan ketentuan penggabungan.
Transaksi ini berpotensi mengubah struktur kepemilikan, dengan perkiraan pemegang saham SunLink akan memiliki sekitar 43% entitas gabungan.
SunLink melaporkan total aset sebesar $17,6 juta dan bebas dari utang jangka panjang pada 31 Desember 2024.
Regional mengantisipasi pencapaian sinergi biaya sebelum pajak sekitar $1 juta pada akhir tahun fiskal 2026 dan mengharapkan bahwa sinergi operasional lebih lanjut dapat direalisasikan setelah penggabungan.
Dewan perusahaan gabungan akan diperkuat dengan penambahan dua ahli industri, yaitu C. Christian Winkle dan Scott Kellman.
Penyelesaian penggabungan diharapkan akan terjadi pada kuartal kedua tahun 2025.
Harpeth Capital bertindak sebagai penasehat keuangan, dan Troutman Pepper Locke bertindak sebagai penasehat hukum untuk Regional.
SunLink telah melibatkan Smith, Gambrell & Russell sebagai penasehat hukum untuk transaksi ini.
Ketua dan CEO SunLink Robert Thornton, Jr., mengatakan: “SunLink telah mencari mitra penggabungan yang akan mendapat manfaat dari bisnis farmasi kami yang saling melengkapi, kas dan lembaran keuangan yang tidak memiliki utang.
“Kami percaya bahwa kombinasi SunLink dengan Regional, yang asetnya terdiri dari fasilitas perawatan kesehatan terampil yang mapan dan fasilitas hunian bagi lansia, menawarkan peluang untuk meningkatkan nilai bagi pemegang saham SunLink dan Regional.”
“Regional Health Properties dan SunLink Health Systems menandatangani perjanjian penggabungan” awalnya dibuat dan dipublikasikan oleh Hospital Management, sebuah merek yang dimiliki oleh GlobalData.
Informasi di situs ini disertakan dengan itikad baik hanya untuk tujuan informasi umum. Ini tidak dimaksudkan sebagai nasihat yang harus Anda andalkan, dan kami tidak memberikan representasi, jaminan, atau garansi, baik secara eksplisit maupun tersirat mengenai akurasi atau kelengkapan kontennya. Anda harus memperoleh nasihat profesional atau spesialis sebelum mengambil tindakan atau menahan diri dari tindakan berdasarkan konten di situs kami.