Saham Western Digital (WDC) adalah yang terbaik kinerjanya di Indeks S&P 500 tahun ini. Ini karena dorongan dari AI dan perubahan struktur perusahaan menarik banyak modal institusional ke perusahaan penyimpanan data ini.
Analis dari Morgan Stanley masih percaya perusahaan di Nasdaq ini akan naik lagi di tahun 2026. Minggu lalu, mereka pertahankan rating “Overweight” dan target harga $228 untuk saham WDC.
Pandangan positif ini penting karena harga sahamnya sudah sekitar 6 kali lipat lebih tinggi dari awal bulan April.
Walaupun sudah naik sangat tinggi, saham WDC tetap menarik untuk tahun depan. Salah satu alasannya adalah karena baru saja gantikan posisi Lululemon (LULU) di Indeks Nasdaq-100.
Masuk ke dalam indeks itu seperti cap persetujuan untuk model bisnis baru mereka yang lebih ramping (setelah memisahkan SanDisk). Hal ini juga memicu pembelian otomatis dari dana pasif yang mengelola miliaran dolar.
Western Digital juga mulai bagi dividen lagi dan umumkan program buyback saham besar senilai $2 miliar tahun ini. Ini membuatnya semakin menarik untuk investasi jangka panjang.
Yang lebih penting, perkiraan untuk kuartal ini menunjukkan momentum yang terus berlanjut. WDC diperkirakan dapatkan laba $1,80 per saham di Q2, naik lebih dari 16% dibanding tahun lalu.
Menurut Morgan Stanley, dorongan dari kecerdasan buatan (AI) akan buat saham Western Digital naik lagi 26% di tahun depan.
Model AI dilatih dengan ratusan petabyte data dan kemudian juga hasilkan lebih banyak konten, log, dan metadata. Semuanya perlu disimpan dengan cara yang hemat biaya, dan disinilah peran WDC.
Dari sisi valuasi, gambarnya juga menarik. Western Digital diperdagangkan di bawah 25 kali perkiraan laba kedepan, sementara penerima manfaat AI lain seperti Nvidia di atas 40 kali.
Terakhir, indikator kekuatan relatif (RSI) 100-hari WDC saat ini ada di angka 62. Ini menunjukkan momentum kenaikan masih jauh dari habis menjelang tahun 2026.
Analis Wall Street juga rekomendasikan untuk tetap pegang saham Western Digital untuk 12 bulan kedepan.
www.barchart.com