Kami baru saja menerbitkan daftar 10 Saham Michael Burry dengan Potensi Keuntungan Besar. Dalam artikel ini, kita akan melihat di mana JD.com, Inc. (NASDAQ:JD) berdiri dibandingkan dengan saham-saham Michael Burry lainnya dengan potensi keuntungan besar.
Michael Burry, pendiri dan manajer Scion Asset Management, terkenal atas prediksi dan profitabilitasnya dari runtuhnya gelembung perumahan di pertengahan tahun 2000-an. Taruhan kontrarian berani yang dilakukannya terkenal diabadikan dalam buku dan film “The Big Short.” Strategi investasi Burry sangat dipengaruhi oleh analisis pasar yang ketat dan prinsip-prinsip yang diuraikan dalam buku “Security Analysis” karya Benjamin Graham dan David Dodd tahun 1934. Buku itu mempromosikan kelebihan analisis laporan keuangan, menyoroti pentingnya nilai intrinsik dan prinsip investasi yang terstruktur.
Namun, Burry tidak pernah ragu untuk menciptakan jejaknya sendiri dalam prinsip-prinsip teruji waktu Wall Street. Dengan menggunakan alat keuangan kompleks, seperti sekuritas derivatif dan short-selling, Burry telah mengumpulkan kekayaan, menantang kebijaksanaan pasar konvensional. Surat Dana Nilai Scion tahun 2001 memberikan wawasan menarik tentang pandangan kontrarianya, yang memprioritaskan nilai jangka panjang daripada fluktuasi harga jangka pendek. Burry menegaskan:
“Saya akan selalu memilih uang kertas yang membawa diskon yang sangat fluktuatif daripada uang kertas yang dijual dengan premi yang cukup stabil.”
Dia juga tidak ragu untuk melakukan investasi besar dalam beberapa saham yang diyakininya undervalued, taktik yang dijalankan investor untuk memperkuat kepemilikan Scion pada akhir 2024.
Pada kuartal yang berakhir pada 31 Desember 2024, tepat sebelum terjadi terobosan kecerdasan buatan DeepSeek yang memicu lonjakan $1,3 triliun pada saham-saham teknologi Tiongkok, Michael Burry melepas sebagian investasinya pada saham-saham teknologi negara itu. Langkah-langkah itu dilakukan di tengah periode volatilitas tinggi bagi saham-saham Tiongkok, ketika investor tampaknya kehilangan kepercayaan pada Beijing setelah penerapan paket stimulus pada akhir September. Tindakan pemerintah memicu reli liar hingga awal Oktober, meskipun momentum mereda akibat krisis properti, prospek ekonomi yang buruk, dan ketidakpuasan dengan lingkup stimulus fiskal dalam beberapa bulan berikutnya.
Untuk artikel ini, kami meneliti laporan 13F Scion Asset Management Q4 2024 untuk mencantumkan saham-saham pilihan Michael Burry dengan potensi keuntungan tertinggi. Kami menempatkan perusahaan-perusahaan tersebut dalam urutan meningkat berdasarkan potensi keuntungan mereka. Saham-saham ini juga populer di antara hedge fund elit.
Cerita Berlanjut
Mengapa kami tertarik pada saham-saham yang diakumulasi oleh hedge fund? Alasannya sederhana: penelitian kami telah menunjukkan bahwa kami dapat mengungguli pasar dengan meniru saham-saham pilihan terbaik dari hedge fund terbaik. Strategi buletin kuartalan kami memilih 14 saham small-cap dan large-cap setiap kuartal dan telah menghasilkan return 373,4% sejak Mei 2014, mengalahkan benchmarknya sebesar 218 poin persentase (lihat detail lebih lanjut di sini).
JD.com, Inc. (JD): Di Antara Saham-Saham Michael Burry dengan Potensi Keuntungan Besar
Pemandangan luas dan mengesankan dari pusat distribusi rantai pasokan, menggambarkan kemampuan teknologi perusahaan.
Stake Scion Asset Management Q4: $10,4 juta
Potensi Kenaikan Analis per 9 Mei: 47,93%
Jumlah Pemegang Hedge Fund: 78
JD.com, Inc. (NASDAQ:JD) adalah perusahaan e-commerce terkemuka di Tiongkok yang fokus pada komputer dan produk elektronik lainnya, sambil berfungsi sebagai penyedia teknologi berorientasi rantai pasokan. Dengan jaringan logistiknya, JD.com telah menegaskan dirinya sebagai pemain utama dalam pasar ritel online Tiongkok.
Pada 28 April, analis Citi merevisi pandangan mereka terhadap JD.com, Inc. (NASDAQ:JD), menurunkan target harga menjadi $51 dari $56 sambil mempertahankan peringkat Beli pada saham perusahaan. Penyesuaian itu terjadi setelah volume pesanan perusahaan naik dari 5 juta menjadi 10 juta dalam waktu hanya sepuluh hari, menunjukkan dorongan kuat ke pasar pengiriman makanan.
JD.com, Inc. (NASDAQ:JD) mengumumkan hasil keuangannya untuk kuartal keempat dan tahun penuh 2024 pada 6 Maret 2025, menunjukkan pertumbuhan year-over-year yang kuat dalam sejumlah area kritis. Perusahaan melaporkan pendapatan bersih Q4 sebesar RMB347,0 miliar ($147,5 miliar), naik 13,4% dari periode yang sama pada 2023. Pendapatan bersih tahun penuh juga mencapai RMB1.158,8 miliar ($158,8 miliar), naik 6,8% dari tahun sebelumnya.
Strategi Ekuitas Peluang Modal Pasien menyatakan hal berikut mengenai JD.com, Inc. (NASDAQ:JD) dalam surat investor Q1 2025:
“Kami memasuki JD.com, Inc. (NASDAQ:JD), sebuah perusahaan e-commerce terkemuka di Tiongkok. Berbeda dengan pesaing di ruang tersebut, JD berfokus pada elektronik konsumen dan peralatan rumah tangga yang mendukung diferensiasi kuat dan margin yang dapat dipertahankan. Perusahaan telah melakukan restrukturisasi organisasional selama setahun setelah usaha yang tidak bijaksana ke ruang kompetitif berbiaya rendah di mana mereka kekurangan keunggulan. Tidak hanya perusahaan akan mendapat manfaat dari kembali ke akar mereka, tetapi pemerintah telah meluncurkan kebijakan kredit barang dagangan untuk peralatan rumah tangga dan elektronik konsumen yang lebih lanjut mendukung permintaan. Pada saat yang sama, perusahaan telah disiplin dalam hal pengeluaran, menciptakan cerita perluasan margin ketika permintaan topline membaik. Dengan pemerintah Tiongkok meningkatkan fokus mereka pada membangkitkan konsumsi konsumen, kami percaya JD berada dalam posisi yang baik untuk mendapat manfaat dari peningkatan permintaan dan perbaikan margin. Pada saat yang sama, perusahaan mengembalikan uang tunai kepada pemegang saham melalui dividen yield sebesar 3,0%, dan program pembelian kembali yang telah melihat 8,1% dibeli kembali pada 2024. Meskipun risiko perang dagang dengan Tiongkok masih menggantung pada saham, perusahaan menghasilkan sebagian besar pendapatannya secara domestik.”
Secara keseluruhan, JD menempati posisi ke-3 dalam daftar saham-saham Michael Burry dengan potensi keuntungan besar. Meskipun kami mengakui potensi JD sebagai investasi, keyakinan kami terletak pada keyakinan bahwa beberapa saham AI menawarkan harapan yang lebih besar untuk memberikan pengembalian yang lebih tinggi dan melakukannya dalam jangka waktu yang lebih singkat. Ada saham AI yang naik sejak awal 2025, sementara saham-saham AI populer mengalami penurunan sekitar 25%. Jika Anda mencari saham AI yang lebih menjanjikan daripada JD namun diperdagangkan dengan kurang dari 5 kali laba, lihat laporan kami tentang saham AI termurah ini.
BACA SELANJUTNYA: 20 Saham AI Terbaik untuk Dibeli Sekarang dan 30 Saham Terbaik untuk Dibeli Sekarang Menurut Billionaire.
Pengungkapan: Tidak ada. Artikel ini awalnya diterbitkan di Insider Monkey.