Rata-rata utama semuanya mencetak rekor tertinggi baru minggu ini, didorong oleh optimisme yang baru setelah laporan inflasi yang sedikit lebih dingin dari yang diharapkan. Meskipun keberlanjutan ketidakpastian kebijakan Federal Reserve, investor tetap positif dan nampaknya masih percaya bahwa “landasan lunak” masih bisa dicapai. Saya juga sedikit termasuk dalam kubu “penganut” tersebut. Namun, saya juga percaya bahwa sekarang adalah waktu yang tepat untuk menerapkan lindung nilai. Saya ingin fokus pada Invesco QQQ Trust (QQQ) yang melacak Nasdaq 100 karena sebagian besar kenaikan tahun ini di S & P 500 berasal dari Magnificent 7 konstituen. Nasdaq 100 yang banyak teknologi memiliki beta lebih tinggi daripada S & P 500 dan memiliki potensi untuk meningkatkan imbalan jika perdagangan perlindungan downside ini berhasil. Ingatlah bahwa volatilitas membuat pasar bergerak naik dan turun. Indeks Volatilitas CBOE pada 12 terlihat agak terlalu santai saat kita membuat rekor ekuitas AS baru setiap minggu. Dengan menggunakan teknis untuk memandu harga strike yang saya pilih, $437 dalam QQQ adalah rata-rata pergerakan 50 hari, dengan rata-rata pergerakan 200 harinya duduk jauh di sekitar $400. Saya tidak memprediksi skenario di mana rata-rata 200 hari dilanggar dalam jangka pendek, tetapi uji coba metrik 50 hari memungkinkan. Perdagangan ini mencari penurunan sekitar 5% untuk menutupi biaya memiliki spread put ini. Perdagangan Membeli put 6/28/24 $437 dengan harga $3.50 Menjual put 6/28/2024 $420 dengan harga $1.45 Total biaya spread debit ini adalah $2.05 atau $205 per spread satu lot Dalam hal Nasdaq 100 terus membuat rekor tertinggi baru, spread ini akan kedaluwarsa. Tetapi mudah-mudahan paparan Nasdaq 100 yang Anda miliki dalam portofolio Anda akan lebih dari cukup untuk menutupi biaya lindung nilai ini. Asuransi membutuhkan biaya tetapi dengan membeli spread put di QQQ, kami telah menunda sebagian dari biaya memiliki aset tersebut dengan menjual put $420 tersebut. DISKLOSUR: (Kilburg memiliki spread ini) KONTEN DI ATAS TUNDUK PADA SYARAT DAN KETENTUAN KAMI DAN KEBIJAKAN PRIVASI KAMI. KONTEN INI DISEDIAKAN UNTUK TUJUAN INFORMASI SAJA DAN TIDAK MENYUSUN NASIHAT KEUANGAN, INVESTASI, PAJAK ATAU HUKUM ATAU REKOMENDASI UNTUK MEMBELI SEBUAH KEAMANAN ATAU ASET KEUANGAN LAINNYA. KONTEN TERSEBUT BERSIFAT UMUM DAN TIDAK MENCERMINKAN KEADAAN PRIBADI YANG UNIK. KONTEN DI ATAS MUNGKIN TIDAK SESUAI DENGAN KEADAAN PRIBADI ANDA. SEBELUM MEMBUAT KEPUTUSAN KEUANGAN, ANDA SEBAIKNYA MEMPERTIMBANGKAN UNTUK MENCARI NASIHAT DARI PENASEH KEUANGAN ATAU INVESTASI ANDA SENDIRI. Klik di sini untuk mendapatkan penjelasan lengkapnya.
