Oleh Rishav Chatterjee
(Reuters) – Insignia Financial telah memberikan akses ke buku-bukunya kepada dua peminat utama setelah baik Bain Capital maupun CC Capital meningkatkan tawaran pengambilalihan masing-masing menjadi A$3.34 miliar ($2.11 miliar), menandai momen penting dalam perang tawar yang semakin meningkat.
Insignia mengatakan pada Jumat bahwa kedua perusahaan yang kini bersaing untuk mengendalikan salah satu perusahaan manajemen kekayaan terbesar di Australia telah meningkatkan tawaran per saham mereka menjadi A$5 masing-masing — premi sebesar 8.7% dari tawaran sebelumnya sebesar A$4.60.
Saham perusahaan Australia tersebut naik sebanyak 13.5% menjadi A$4.835, berada di dekat tawaran A$5 per saham di Sydney, menyentuh level tertinggi sejak Agustus 2021.
Bain, yang dikenal di Australia karena mengakuisisi Virgin Australia dari administrasi, dan CC Capital, sebuah perusahaan ekuitas swasta berbasis Wall Street, kini tampaknya memiliki keunggulan setelah raksasa investasi Brookfield masuk ke kontes bulan lalu dengan tawaran yang sama.
“Hasil yang baik dengan dua pihak yang bersaing dan keduanya terlibat,” kata Henry Jennings, analis pasar senior di newsletter Marcustoday.
Jennings menambahkan bahwa mungkin akan ada kenaikan lagi pada tawaran dan “pukulan telak” mungkin terjadi pada A$5.20.
Insignia, sebelumnya dikenal sebagai IOOF, mengawasi sekitar A$327 miliar aset klien, menjadikannya pemain ketiga terbesar di sektor superannuation Australia.
Perusahaan-perusahaan manajemen kekayaan yang diperdagangkan secara publik di Australia menarik minat dari investor yang tertarik pada sistem pensiun yang berkembang di negara tersebut.
Sebelumnya, Insignia telah memberikan akses terbatas keuangan kepada ketiga peminat.
Namun, dengan kabar bahwa Brookfield kemungkinan tidak akan mengajukan tawaran lebih tinggi, perusahaan tersebut mengatakan tawaran ulang A$5 per saham dari Bain dan CC Capital adalah yang terbaik bagi para pemegang saham dan sekarang memperbolehkan kedua perusahaan untuk melakukan due diligence konfirmasi, yang diharapkan selesai dalam enam minggu.
Saham Insignia telah melonjak sekitar 40% sejak 12 Desember, ketika Bain pertama kali mengajukan pendekatannya.
Brookfield menolak permintaan komentar dari Reuters. Namun, The Australian, mengutip sumber, melaporkan bahwa perusahaan tersebut tidak kemungkinan akan melanjutkan penawaran.
($1 = 1.5803 dolar Australia)
(Pelaporan oleh Rishav Chatterjee di Bengaluru; Pengeditan oleh Arun Koyyur dan Alan Barona)